ELSS vs ఈక్విటీ ఫండ్స్ - గందరగోళాన్ని తొలగించండి!

Updated on September 11, 2026 , 35159 views

ELSS vsఈక్విటీ ఫండ్స్? సాధారణంగా, ఈక్విటీ లింక్డ్ సేవింగ్స్ స్కీమ్ (ELSS) అనేది ఒక రకమైన ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్, ఇది మంచిని అందించడంతో పాటు పన్ను ప్రయోజనాలను అందిస్తుంది.సంత లింక్డ్ రిటర్న్స్. ఈ కారణంగా, ELSS ఫండ్‌లను పన్ను ఆదా అని కూడా అంటారుమ్యూచువల్ ఫండ్స్. INR 1,50 వరకు పెట్టుబడులు,000 ELSSలో మ్యూచువల్ ఫండ్‌లు పన్ను మినహాయింపులకు బాధ్యత వహిస్తాయిఆదాయం, ప్రకారంసెక్షన్ 80C యొక్కఆదాయ పన్ను చట్టం.

ELSS అనేది ఒక రకమైన ఈక్విటీ ఫండ్‌లు అయినప్పటికీ, ఇది సాధారణ ఈక్విటీ ఫండ్‌ల నుండి భిన్నంగా ఉండే వివిధ ప్రత్యేక లక్షణాలను అందిస్తుంది. ఏమిటి అవి? సమాధానం తెలుసుకోవడానికి క్రింద చదవండి.

ELSS అందించే ప్రత్యేక ఫీచర్లు ఏమిటి?

ఈక్విటీ లింక్డ్ సేవింగ్స్ స్కీములు (ELSS) కొన్ని ప్రత్యేక లక్షణాలను కలిగి ఉన్నాయి:

3 సంవత్సరాల లాక్-ఇన్ పీరియడ్ అయితే ఈక్విటీ ఫండ్స్‌కి లాక్-ఇన్ పీరియడ్ ఉండదు.
పన్నుతగ్గింపు ఆదాయపు పన్ను (IT) చట్టంలోని సెక్షన్ 80C కింద INR 1,50,000 వరకు పెట్టుబడులలో.
INR 1 లక్ష వరకు లాభాలు పన్ను లేకుండా ఉంటాయి. INR 1 లక్ష కంటే ఎక్కువ లాభాలకు 10% పన్ను వర్తిస్తుంది.

ఇతర ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్‌లు అందించే ELSS యొక్క ఇతర లక్షణాలను మేము జాబితా చేయలేదు. మొదటి 3 పాయింట్లు నిజానికి ఈక్విటీ ఫండ్‌లకు ప్రత్యేకమైనవి.

Ready to Invest?
Talk to our investment specialist

పెట్టుబడి పెట్టడానికి ఉత్తమమైన ELSS ఫండ్‌లు

Fund	NAV	Net Assets (Cr)	3 MO (%)	6 MO (%)	1 YR (%)	3 YR (%)	5 YR (%)	2025 (%)
DSP World Gold Fund Growth	₹63.9982 ↑ 1.29	₹1,441	27.6	0.6	58.4	58.6	30.4	167.1
DSP World Mining Fund Growth	₹34.9068 ↑ 0.41	₹168	11.9	9.3	66.9	31.2	20.3	79
Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund Growth	₹28.4852 ↑ 0.19	₹261	1.5	18.4	49.8	28	10.8	41.1
DSP US Flexible Equity Fund Growth	₹93.3649 ↑ 1.49	₹1,296	2.3	19.4	32.7	26.8	18.1	33.8
Kotak Global Emerging Market Fund Growth	₹40.082 ↓ -0.27	₹1,663	2.2	18.5	40.8	26.1	11.8	39.1
Edelweiss Europe Dynamic Equity Off-shore Fund Growth	₹31.2751 ↑ 0.35	₹275	3.2	9.1	25	24.8	14.8	50
SBI Healthcare Opportunities Fund Growth	₹523.06 ↓ -1.48	₹5,400	11.3	22	20.2	23	17.4	-3.5
UTI Healthcare Fund Growth	₹341.317 ↓ -1.52	₹1,371	9.9	20.7	15.4	22.9	15	-3.1
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 11 Sep 26

Research Highlights & Commentary of 8 Funds showcased

Commentary	DSP World Gold Fund	DSP World Mining Fund	Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund	DSP US Flexible Equity Fund	Kotak Global Emerging Market Fund	Edelweiss Europe Dynamic Equity Off-shore Fund	SBI Healthcare Opportunities Fund	UTI Healthcare Fund
Point 1	Upper mid AUM (₹1,441 Cr).	Bottom quartile AUM (₹168 Cr).	Bottom quartile AUM (₹261 Cr).	Lower mid AUM (₹1,296 Cr).	Top quartile AUM (₹1,663 Cr).	Lower mid AUM (₹275 Cr).	Highest AUM (₹5,400 Cr).	Upper mid AUM (₹1,371 Cr).
Point 2	Established history (19+ yrs).	Established history (16+ yrs).	Established history (12+ yrs).	Established history (14+ yrs).	Established history (18+ yrs).	Established history (12+ yrs).	Established history (21+ yrs).	Oldest track record among peers (27 yrs).
Point 3	Rating: 3★ (top quartile).	Rating: 3★ (upper mid).	Rating: 3★ (upper mid).	Top rated.	Rating: 3★ (lower mid).	Rating: 3★ (lower mid).	Rating: 2★ (bottom quartile).	Rating: 1★ (bottom quartile).
Point 4	Risk profile: High.	Risk profile: High.	Risk profile: High.	Risk profile: High.	Risk profile: High.	Risk profile: High.	Risk profile: High.	Risk profile: High.
Point 5	5Y return: 30.37% (top quartile).	5Y return: 20.31% (top quartile).	5Y return: 10.77% (bottom quartile).	5Y return: 18.13% (upper mid).	5Y return: 11.79% (bottom quartile).	5Y return: 14.83% (lower mid).	5Y return: 17.44% (upper mid).	5Y return: 15.03% (lower mid).
Point 6	3Y return: 58.62% (top quartile).	3Y return: 31.19% (top quartile).	3Y return: 27.98% (upper mid).	3Y return: 26.75% (upper mid).	3Y return: 26.10% (lower mid).	3Y return: 24.83% (lower mid).	3Y return: 22.97% (bottom quartile).	3Y return: 22.91% (bottom quartile).
Point 7	1Y return: 58.38% (top quartile).	1Y return: 66.88% (top quartile).	1Y return: 49.80% (upper mid).	1Y return: 32.71% (lower mid).	1Y return: 40.79% (upper mid).	1Y return: 24.96% (lower mid).	1Y return: 20.20% (bottom quartile).	1Y return: 15.37% (bottom quartile).
Point 8	Alpha: 2.59 (upper mid).	Alpha: 0.00 (lower mid).	Alpha: 4.39 (top quartile).	Alpha: -7.66 (bottom quartile).	Alpha: -4.91 (bottom quartile).	Alpha: 0.00 (lower mid).	Alpha: 3.75 (top quartile).	Alpha: 0.66 (upper mid).
Point 9	Sharpe: 1.14 (lower mid).	Sharpe: 1.67 (upper mid).	Sharpe: 1.76 (top quartile).	Sharpe: 1.40 (upper mid).	Sharpe: 1.39 (lower mid).	Sharpe: 1.94 (top quartile).	Sharpe: 0.71 (bottom quartile).	Sharpe: 0.51 (bottom quartile).
Point 10	Information ratio: -0.56 (bottom quartile).	Information ratio: 0.00 (upper mid).	Information ratio: -0.42 (lower mid).	Information ratio: 0.00 (upper mid).	Information ratio: -0.62 (bottom quartile).	Information ratio: 0.00 (lower mid).	Information ratio: 0.02 (top quartile).	Information ratio: 0.05 (top quartile).

DSP World Gold Fund

Upper mid AUM (₹1,441 Cr).
Established history (19+ yrs).
Rating: 3★ (top quartile).
Risk profile: High.
5Y return: 30.37% (top quartile).
3Y return: 58.62% (top quartile).
1Y return: 58.38% (top quartile).
Alpha: 2.59 (upper mid).
Sharpe: 1.14 (lower mid).
Information ratio: -0.56 (bottom quartile).

DSP World Mining Fund

Bottom quartile AUM (₹168 Cr).
Established history (16+ yrs).
Rating: 3★ (upper mid).
Risk profile: High.
5Y return: 20.31% (top quartile).
3Y return: 31.19% (top quartile).
1Y return: 66.88% (top quartile).
Alpha: 0.00 (lower mid).
Sharpe: 1.67 (upper mid).
Information ratio: 0.00 (upper mid).

Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund

Bottom quartile AUM (₹261 Cr).
Established history (12+ yrs).
Rating: 3★ (upper mid).
Risk profile: High.
5Y return: 10.77% (bottom quartile).
3Y return: 27.98% (upper mid).
1Y return: 49.80% (upper mid).
Alpha: 4.39 (top quartile).
Sharpe: 1.76 (top quartile).
Information ratio: -0.42 (lower mid).

DSP US Flexible Equity Fund

Lower mid AUM (₹1,296 Cr).
Established history (14+ yrs).
Top rated.
Risk profile: High.
5Y return: 18.13% (upper mid).
3Y return: 26.75% (upper mid).
1Y return: 32.71% (lower mid).
Alpha: -7.66 (bottom quartile).
Sharpe: 1.40 (upper mid).
Information ratio: 0.00 (upper mid).

Kotak Global Emerging Market Fund

Top quartile AUM (₹1,663 Cr).
Established history (18+ yrs).
Rating: 3★ (lower mid).
Risk profile: High.
5Y return: 11.79% (bottom quartile).
3Y return: 26.10% (lower mid).
1Y return: 40.79% (upper mid).
Alpha: -4.91 (bottom quartile).
Sharpe: 1.39 (lower mid).
Information ratio: -0.62 (bottom quartile).

Edelweiss Europe Dynamic Equity Off-shore Fund

Lower mid AUM (₹275 Cr).
Established history (12+ yrs).
Rating: 3★ (lower mid).
Risk profile: High.
5Y return: 14.83% (lower mid).
3Y return: 24.83% (lower mid).
1Y return: 24.96% (lower mid).
Alpha: 0.00 (lower mid).
Sharpe: 1.94 (top quartile).
Information ratio: 0.00 (lower mid).

SBI Healthcare Opportunities Fund

Highest AUM (₹5,400 Cr).
Established history (21+ yrs).
Rating: 2★ (bottom quartile).
Risk profile: High.
5Y return: 17.44% (upper mid).
3Y return: 22.97% (bottom quartile).
1Y return: 20.20% (bottom quartile).
Alpha: 3.75 (top quartile).
Sharpe: 0.71 (bottom quartile).
Information ratio: 0.02 (top quartile).

UTI Healthcare Fund

Upper mid AUM (₹1,371 Cr).
Oldest track record among peers (27 yrs).
Rating: 1★ (bottom quartile).
Risk profile: High.
5Y return: 15.03% (lower mid).
3Y return: 22.91% (bottom quartile).
1Y return: 15.37% (bottom quartile).
Alpha: 0.66 (upper mid).
Sharpe: 0.51 (bottom quartile).
Information ratio: 0.05 (top quartile).

*దాని కంటే ఎక్కువ AUM/నికర ఆస్తులను కలిగి ఉన్న నిధుల జాబితా పైన ఉంది100 కోట్లు మరియు ఫండ్ వయస్సు >= 3 సంవత్సరాలు. 3 సంవత్సరాలలో క్రమబద్ధీకరించబడిందిCAGR తిరిగి వస్తుంది.

డేటా విశ్లేషణ

ముందుగా, ELSS మెరుగైన పనితీరు కనబరుస్తుందో లేదో తెలుసుకోవడానికి కొన్ని చారిత్రక డేటాను (20 ఏప్రిల్ 2017 నాటికి) చూద్దాం.

మేము గత 3 సంవత్సరాలు మరియు 5 సంవత్సరాలలో కొంత డేటా క్రంచింగ్ చేసాము. ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్‌ల కంటే ఒక కేటగిరీగా ELSS చాలా మెరుగ్గా పని చేసిందని ఫలితాలు స్పష్టంగా చూపిస్తున్నాయి, అది కూడా వర్గంలో సగటు రాబడి ఎక్కువగా ఉన్నట్లు కనిపిస్తోంది.

టైప్ చేయండి	3 సంవత్సరాల పోలిక	5 సంవత్సరాల పోలిక
లార్జ్ క్యాప్	కనిష్టంగా - 22%, గరిష్టంగా - 78%,`సగటు - 44%`	కనిష్ట - 79%, గరిష్టం - 185%,`సగటు - 116%`
ELSS	కనిష్టంగా - 32%, గరిష్టంగా - 95%,`సగటు - 60%`	కనిష్ట - 106%, గరిష్టం - 194%,`సగటు - 145%`

ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్స్‌పై ELSS ఎందుకు?

ఎగ్జిట్ లోడ్ ఉన్నప్పటికీ సాధారణ ఈక్విటీ ఫండ్‌లకు లాక్-ఇన్ ఉండదు. కాబట్టి ఫండ్ మేనేజర్‌లు తమ వద్ద సరిపోయేంత లిక్విడ్ పోర్ట్‌ఫోలియోను కలిగి ఉండేలా నిరంతరం చూసుకుంటున్నారువిముక్తి ఏదైనా ఉంటే ఒత్తిళ్లు.

ELSSలో ఇది ఎలా భిన్నంగా ఉంటుంది? ప్రతి నుండినగదు ప్రవాహం 3 సంవత్సరాల లాక్-ఇన్ కలిగి ఉంది, దీని అర్థం ఫండ్ మేనేజర్ స్టాక్‌లపై మరియు మొత్తం పోర్ట్‌ఫోలియోపై దీర్ఘకాలిక కాల్‌లను తీసుకోవచ్చు. స్వల్పకాలంలో రిడెంప్షన్ ఒత్తిళ్లను ఎదుర్కోవడం గురించి ఫండ్ మేనేజర్ చింతించరని కూడా దీని అర్థం.

సాధారణంగా, మీరు ELSSలో చర్న్ నిష్పత్తులు (టర్నోవర్ రేషియో అని కూడా పిలుస్తారు) తక్కువగా ఉండటం చూస్తారులార్జ్ క్యాప్ ఫండ్స్. రాబడులు కొంచెం ఎక్కువగా ఉండడానికి ఇది ఒక ప్రధాన కారణం. ఫండ్ మేనేజర్ తన ఫండ్ ఆదేశాన్ని బట్టి విలువ స్టాక్‌లు లేదా గ్రోత్ స్టాక్‌లను ఎంచుకోవచ్చు. అయితే, ఒక విషయం ఏమిటంటే, అతని హోల్డింగ్ వ్యవధి సాధారణ ఈక్విటీ ఫండ్స్ కంటే ELSSలో చాలా ఎక్కువగా ఉంటుంది.

పెట్టుబడిదారులు ఎక్కడ ప్రయోజనం పొందుతారు?

దిగువ చార్ట్ 2000 నుండి 2016 వరకు దేశీయ మ్యూచువల్ ఫండ్ ప్రవాహాలతో BSE సెన్సెక్స్ విలువను అతివ్యాప్తి చేస్తుంది. మార్కెట్ పడిపోయినప్పుడు, పెట్టుబడిదారులు నిష్క్రమించడానికి మొగ్గు చూపడం ఒక విషయం.

ఇది సాధారణ ఈక్విటీ ఫండ్స్‌పై భారీ ఒత్తిడిని కలిగిస్తుంది. ELSSలో ఏమి జరుగుతుంది? పెట్టుబడిదారులు లాక్ చేయబడి ఉన్నారు మరియు ఫండ్ మేనేజర్ రిడీమ్‌లపై అటువంటి ఒత్తిళ్లను ఎదుర్కోరు. పోర్ట్‌ఫోలియో దెబ్బతినకుండా మరియు పెట్టుబడి బలంగా ఉంటే, రీడీమ్ చేయబడదని ఇది నిర్ధారిస్తుంది.

ముగింపు కోసం, పెట్టుబడిదారులకు కొన్ని చివరి చిట్కాలు-

మీరు మంచి రాబడిని పొందడమే కాకుండా పన్ను ఆదా చేయాలనుకుంటే, ELSS ఫండ్లలో పెట్టుబడి పెట్టండి. మీరు పైన పేర్కొన్న వాటి నుండి ఎంచుకోవచ్చుబెస్ట్ ఎల్స్ ఫండ్స్.
పైన చెప్పినట్లుగా, సాధారణంగా, ELSS మ్యూచువల్ ఫండ్‌లు చాలా ఈక్విటీ ఫండ్ల కంటే మెరుగైన రాబడిని అందిస్తాయి. అందువల్ల, పన్ను ఆదా చేయకూడదనుకునే పెట్టుబడిదారులు కూడా దీర్ఘకాలంలో సంపదను సృష్టించడానికి ELSS మ్యూచువల్ ఫండ్లలో పెట్టుబడి పెట్టవచ్చు.
అయితే, తమ డబ్బును లాక్ చేయడానికి ఇష్టపడని పెట్టుబడిదారులు ఫ్లెక్సీ-క్యాప్ ఫండ్లలో పెట్టుబడి పెట్టవచ్చు. ప్రారంభిస్తోంది aSIP (క్రమబద్ధమైనపెట్టుబడి ప్రణాళిక) ఈ ఫండ్‌లలో ప్రయోజనంతో మంచి రాబడిని కూడా అందించవచ్చుద్రవ్యత.

మ్యూచువల్ ఫండ్స్‌లో ఆన్‌లైన్‌లో ఎలా పెట్టుబడి పెట్టాలి?

Fincash.comలో జీవితకాలం కోసం ఉచిత పెట్టుబడి ఖాతాను తెరవండి.

మీ రిజిస్ట్రేషన్ మరియు KYC ప్రక్రియను పూర్తి చేయండి

పత్రాలను అప్‌లోడ్ చేయండి (పాన్, ఆధార్, మొదలైనవి).మరియు, మీరు పెట్టుబడి పెట్టడానికి సిద్ధంగా ఉన్నారు!

ప్రారంభించడానికి

Disclaimer:
ఇక్కడ అందించిన సమాచారం ఖచ్చితమైనదని నిర్ధారించడానికి అన్ని ప్రయత్నాలు చేయబడ్డాయి. అయినప్పటికీ, డేటా యొక్క ఖచ్చితత్వానికి సంబంధించి ఎటువంటి హామీలు ఇవ్వబడవు. దయచేసి ఏదైనా పెట్టుబడి పెట్టే ముందు పథకం సమాచార పత్రంతో ధృవీకరించండి.