مارکیٹ رسک

مارکیٹ رسک کیا ہے؟

مارکیٹ خطرہ وہ خطرہ ہے جو مارکیٹ کے عوامل میں تبدیلی کی وجہ سے سرمایہ کاری کی قدر میں کمی واقع ہو گی۔

خطرہ یہ ہے کہ سرمایہ کاری کی قدر کم ہو جائے گی۔ مارکیٹ کے خطرے کو بعض اوقات منظم خطرہ بھی کہا جاتا ہے، اور اس سے مراد ایک مخصوص کرنسی یا کموڈٹی ہے۔ مارکیٹ کے خطرے کو عام طور پر سالانہ شرائط میں ظاہر کیا جاتا ہے، یا تو ابتدائی قیمت کے ایک حصہ (8%) یا مطلق نمبر (INR 9) کے طور پر۔

مارکیٹ کے خطرے کے ذرائع میں کساد بازاری، شرح سود میں تبدیلی، سیاسی بحران، قدرتی آفات اور دہشت گرد حملے شامل ہیں۔ مارکیٹ کے خطرے کو کم کرنے کے لیے سب سے بنیادی حکمت عملی تنوع ہے۔ ایک پورٹ فولیو جو اچھی طرح سے متنوع ہے مختلف صنعتوں کی سیکیورٹیز پر مشتمل ہوتا ہے، خطرے کی مختلف ڈگریوں کے ساتھ اثاثوں کی کلاسز۔ تنوع خطرے کو مکمل طور پر ختم نہیں کرتا، لیکن یہ یقینی طور پر خطرے کو محدود کر دیتا ہے، کیونکہ پورٹ فولیو میں کارکردگی کا مظاہرہ کرنے والے بہت سے آلات موجود ہیں۔

مارکیٹ رسک کی پیمائش

مارکیٹ کے خطرے کی پیمائش کرنے کے لیے، تجزیہ کار ویلیو ایٹ رسک (VaR) طریقہ استعمال کرتے ہیں۔ VaR سرمایہ کاری کے نقصان کے خطرے کا ایک پیمانہ ہے۔ یہ ایک شماریاتی رسک منیجمنٹ کا طریقہ ہے جو اسٹاک یا پورٹ فولیو کے ممکنہ نقصان کے ساتھ ساتھ ہونے والے نقصان کے امکان کو بھی درست کرتا ہے۔ لیکن، VaR طریقہ کو کچھ مفروضوں کی ضرورت ہوتی ہے جو اس کی درستگی کو محدود کرتے ہیں۔

مارکیٹ رسک کے عوامل

کئی مختلف خطرے والے عوامل ہیں جو مارکیٹ کے خطرے کو بناتے ہیں۔

• کرنسی کا خطرہ: یہ خطرہ کہ شرح مبادلہ بڑھے گا یا ممکنہ طور پر نیچے
• مہنگائی کا خطرہ: کے لیے ممکنہمہنگائی تمام اشیاء اور خدمات کی قیمتوں میں اضافہ کرنا تاکہ اس سے پیسے کی قدر کو نقصان پہنچے
• شرح سود کا خطرہ: وہ خطرہ جو شرح سود میں اضافے یا کمی سے آتا ہے۔
• ایکویٹی رسک: حصص کی قیمتیں اوپر یا نیچے جانے کا خطرہ
• اجناس کا خطرہ: اشیاء کی قیمتوں کا امکان جیسے دھاتوں کی قدر میں ڈرامائی طور پر تبدیلی آتی ہے۔