ਲਾਰਜ-ਕੈਪ ਬਨਾਮ ਮਿਡ-ਕੈਪ ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡ

Updated on September 1, 2025 , 20377 views

ਵੱਡੇ-ਕੈਪ ਅਤੇ ਮਿਡ-ਕੈਪ ਫੰਡਾਂ ਬਾਰੇ ਸੁਣਿਆ ਹੈ? ਪਰ, ਉਹ ਇੱਕ ਦੂਜੇ ਤੋਂ ਕਿਵੇਂ ਵੱਖਰੇ ਹਨ (ਲਾਰਜ-ਕੈਪ ਬਨਾਮ ਮਿਡ-ਕੈਪ)? ਇਹ ਅਕਸਰ ਇੱਕ ਲਈ ਇੱਕ ਉਲਝਣ ਵਾਲੀ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਹੁੰਦੀ ਹੈਨਿਵੇਸ਼ਕ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਦੀ ਯੋਜਨਾ ਬਣਾਉਣ ਵੇਲੇਇਕੁਇਟੀ ਫੰਡ. ਫਿਰ ਵੀ, ਇੱਕ ਚੰਗੀ ਗੱਲ ਇਹ ਹੈ- ਅਸੀਂ ਤੁਹਾਡੀ ਉਲਝਣ ਨੂੰ ਦੂਰ ਕਰਨ ਲਈ ਇੱਥੇ ਹਾਂ! ਇਸ ਲਈ, ਆਓ ਪਹਿਲਾਂ ਇਹਨਾਂ ਸ਼ਰਤਾਂ ਨੂੰ ਵੱਖਰੇ ਤੌਰ 'ਤੇ ਅਤੇ ਥੋੜੇ ਵਿਸਤਾਰ ਵਿੱਚ ਸਮਝੀਏ।

ਵੱਡੇ ਕੈਪ ਫੰਡ

ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਕੈਪ ਫੰਡ ਇੱਕ ਕਿਸਮ ਦਾ ਫੰਡ ਹੈ ਜਿੱਥੇ ਨਿਵੇਸ਼ ਮੁੱਖ ਤੌਰ 'ਤੇ ਵੱਡੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਿੱਚ ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈਬਜ਼ਾਰ ਪੂੰਜੀਕਰਣ। ਇਹ ਜ਼ਰੂਰੀ ਤੌਰ 'ਤੇ ਵੱਡੇ ਕਾਰੋਬਾਰਾਂ ਵਾਲੀਆਂ ਵੱਡੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਹਨ। ਵੱਡੇ ਕੈਪ ਸਟਾਕਾਂ ਨੂੰ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਬਲੂ ਚਿੱਪ ਸਟਾਕ ਵੀ ਕਿਹਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ। ਵੱਡੇ ਕੈਪ ਬਾਰੇ ਇੱਕ ਜ਼ਰੂਰੀ ਤੱਥ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਅਜਿਹੀਆਂ ਵੱਡੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਬਾਰੇ ਜਾਣਕਾਰੀ ਪ੍ਰਕਾਸ਼ਨਾਂ (ਰਸਾਲਿਆਂ/ਅਖਬਾਰਾਂ) ਵਿੱਚ ਆਸਾਨੀ ਨਾਲ ਉਪਲਬਧ ਹੈ।

ਮਿਡ ਕੈਪ ਫੰਡ

ਮਿਡ-ਕੈਪ ਫੰਡ ਮੱਧ-ਆਕਾਰ ਦੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਮਿਡ-ਕੈਪ ਫੰਡਾਂ ਵਿੱਚ ਰੱਖੇ ਸਟਾਕ ਉਹ ਕੰਪਨੀਆਂ ਹਨ ਜੋ ਅਜੇ ਵੀ ਵਿਕਾਸ ਕਰ ਰਹੀਆਂ ਹਨ। ਇਹ ਮੱਧ-ਆਕਾਰ ਦੇ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਹਨ ਜੋ ਵੱਡੇ ਅਤੇ ਵਿਚਕਾਰ ਪਏ ਹਨਛੋਟੀ ਕੈਪ ਸਟਾਕ. ਉਹ ਸਾਰੇ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਮਾਪਦੰਡਾਂ ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਕੰਪਨੀ ਦਾ ਆਕਾਰ, ਗਾਹਕ ਅਧਾਰ, ਮਾਲੀਆ, ਟੀਮ ਦਾ ਆਕਾਰ ਆਦਿ 'ਤੇ ਦੋ ਅਤਿਅੰਤ ਵਿਚਕਾਰ ਦਰਜਾਬੰਦੀ ਕਰਦੇ ਹਨ।

ਲਾਰਜ-ਕੈਪ ਬਨਾਮ ਮਿਡ-ਕੈਪ

ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ

ਵੱਡੇ ਕੈਪਸ ਚੰਗੀ ਤਰ੍ਹਾਂ ਸਥਾਪਿਤ ਕੰਪਨੀਆਂ ਦੇ ਸ਼ੇਅਰ ਹੁੰਦੇ ਹਨ ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਮਾਰਕੀਟ 'ਤੇ ਮਜ਼ਬੂਤ ਪਕੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ ਅਤੇ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਨਿਵੇਸ਼ ਮੰਨਿਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ। ਉਹ ਉਹ ਕੰਪਨੀਆਂ ਹਨ ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਦਾ ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ (MC = ਕੰਪਨੀ ਦੁਆਰਾ ਜਾਰੀ ਕੀਤੇ ਸ਼ੇਅਰਾਂ ਦੀ ਸੰਖਿਆ X ਮਾਰਕੀਟ ਕੀਮਤ ਪ੍ਰਤੀ ਸ਼ੇਅਰ) INR 10 ਤੋਂ ਵੱਧ ਹੈ,000 ਕਰੋੜ। ਮਿਡ ਕੈਪਸ INR 500 Cr ਤੋਂ INR 10,00 ਕਰੋੜ ਦੇ ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ ਵਾਲੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਹੋ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ।

ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਦੇ ਨਜ਼ਰੀਏ ਤੋਂ,ਨਿਵੇਸ਼ ਕੰਪਨੀਆਂ ਦੀ ਪ੍ਰਕਿਰਤੀ ਦੇ ਕਾਰਨ ਮਿਡ-ਕੈਪ ਫੰਡਾਂ ਦੀ ਮਿਆਦ ਵੱਡੇ-ਕੈਪਾਂ ਨਾਲੋਂ ਬਹੁਤ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੋਣੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ।

ਹਾਲ ਹੀ ਵਿੱਚਸੇਬੀ ਨੇ ਵਰਗੀਕਰਨ ਕੀਤਾ ਹੈ ਕਿਵੇਂਏ.ਐਮ.ਸੀਦੇ ਵੱਡੇ ਕੈਪਸ ਅਤੇ ਮਿਡਕੈਪਾਂ ਨੂੰ ਸ਼੍ਰੇਣੀਬੱਧ ਕਰਨ ਲਈ ਹੈ।

ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ	ਵਰਣਨ
ਵੱਡੀ ਕੈਪ ਕੰਪਨੀ	ਪੂਰੀ ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ ਦੇ ਮਾਮਲੇ ਵਿੱਚ ਪਹਿਲੀ ਤੋਂ 100 ਵੀਂ ਕੰਪਨੀ
ਮਿਡ ਕੈਪ ਕੰਪਨੀ	ਪੂਰੀ ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ ਦੇ ਮਾਮਲੇ ਵਿੱਚ 101 ਤੋਂ 250 ਵੀਂ ਕੰਪਨੀ
ਸਮਾਲ ਕੈਪ ਕੰਪਨੀ	ਪੂਰੀ ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ ਦੇ ਮਾਮਲੇ ਵਿੱਚ 251ਵੀਂ ਕੰਪਨੀ

ਨਿਵੇਸ਼ ਦੀ ਮਿਆਦ

ਲਾਰਜ-ਕੈਪ ਫੰਡ ਉਨ੍ਹਾਂ ਫਰਮਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਦੇ ਹਨ ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਵਿੱਚ ਸਾਲ ਦਰ ਸਾਲ ਸਥਿਰ ਵਿਕਾਸ ਅਤੇ ਉੱਚ ਮੁਨਾਫ਼ੇ ਦਿਖਾਉਣ ਦੀ ਵਧੇਰੇ ਸੰਭਾਵਨਾ ਹੁੰਦੀ ਹੈ, ਜੋ ਬਦਲੇ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ ਸਥਿਰਤਾ ਦੀ ਪੇਸ਼ਕਸ਼ ਵੀ ਕਰਦੀ ਹੈ। ਇਹ ਸਟਾਕ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਲਈ ਸਥਿਰ ਰਿਟਰਨ ਦਿੰਦੇ ਹਨ। ਜਦੋਂ ਇੱਕ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਲਈ ਮਿਡ ਕੈਪਸ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਉਹ ਉਹਨਾਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਨੂੰ ਤਰਜੀਹ ਦਿੰਦੇ ਹਨ ਜੋ ਉਹਨਾਂ ਨੂੰ ਲੱਗਦਾ ਹੈ ਕਿ ਕੱਲ੍ਹ ਦੀਆਂ ਰਨਵੇਅ ਸਫਲਤਾਵਾਂ ਹੋਣਗੀਆਂ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਮਿਡ-ਕੈਪ ਸਟਾਕਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦੀ ਗਿਣਤੀ ਜਿੰਨੀ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੋਵੇਗੀ, ਇਹ ਆਕਾਰ ਵਿੱਚ ਵੱਧਦਾ ਹੈ। ਕਿਉਂਕਿ ਵੱਡੇ ਕੈਪਸ ਦੀ ਕੀਮਤ ਵਧੀ ਹੈ, ਵੱਡੇ ਸੰਸਥਾਗਤ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਪਸੰਦ ਕਰਦੇ ਹਨਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡ ਅਤੇ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਸੰਸਥਾਗਤ ਨਿਵੇਸ਼ਕ (FIIS) ਇਨ੍ਹੀਂ ਦਿਨੀਂ ਮਿਡ-ਕੈਪਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ।

Ready to Invest?
Talk to our investment specialist

ਕੰਪਨੀਆਂ

ਇਨਫੋਸਿਸ,ਵਿਪਰੋ, ਯੂਨੀਲੀਵਰ, ਰਿਲਾਇੰਸ ਇੰਡਸਟਰੀਜ਼, ITC, SBI, ICICI, L&T, ਬਿਰਲਾ, ਆਦਿ, ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਕੁਝ ਬਲੂ ਚਿੱਪ ਕੰਪਨੀਆਂ ਹਨ। ਇਹ ਉਹ ਫਰਮਾਂ ਹਨ ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਭਾਰਤੀ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵਿੱਚ ਆਪਣੇ ਆਪ ਨੂੰ ਚੰਗੀ ਤਰ੍ਹਾਂ ਸਥਾਪਿਤ ਕੀਤਾ ਹੈ ਅਤੇ ਪ੍ਰਮੁੱਖ ਖਿਡਾਰੀ ਹਨ।

ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਧ ਉੱਭਰ ਰਹੀਆਂ ਮਿਡ-ਕੈਪ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਿੱਚੋਂ ਕੁਝ ਹਨ- ਬਲੂ ਸਟਾਰ ਲਿਮਟਿਡ, ਬਾਟਾ ਇੰਡੀਆ ਲਿਮਟਿਡ, ਸਿਟੀ ਯੂਨੀਅਨਬੈਂਕ, IDFC Ltd., PC Jeweller Ltd., etc.

ਵੱਡੇ ਕੈਪ ਫੰਡ	ਮਿਡ ਕੈਪ ਫੰਡ
ਚੰਗੀ ਤਰ੍ਹਾਂ ਸਥਾਪਿਤ ਕੰਪਨੀਆਂ ਦੇ ਸਟਾਕਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰੋ	ਵਿਕਾਸਸ਼ੀਲ ਕੰਪਨੀਆਂ ਦੇ ਸਟਾਕਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਦਾ ਹੈ
ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ- INR 1000 ਕਰੋੜ	ਮਾਰਕੀਟ ਪੂੰਜੀਕਰਣ- INR 500- 1000 ਕਰੋੜ
ਘੱਟ ਅਸਥਿਰ	ਉੱਚ ਅਸਥਿਰ
ਕੰਪਨੀਆਂ ਜਿਵੇਂ- ਵਿਪਰੋ, ਇਨਫੋਸਿਸ। ਯੂਨੀਲੀਵਰ, ਰਿਲਾਇੰਸ ਇੰਡਸਟਰੀਜ਼, ਆਦਿ।	ਕੰਪਨੀਆਂ ਜਿਵੇਂ- ਬਾਟਾ ਇੰਡੀਆ, ਪੀਸੀ ਜਵੈਲਰ, ਸਿਟੀ ਯੂਨੀਅਨ ਬੈਂਕ, ਬਲੂ ਸਟਾਰ, ਆਦਿ।

ਨਿਵੇਸ਼ ਲਾਭ: ਲਾਰਜ ਕੈਪ VS ਮਿਡ ਕੈਪ

ਜਿਹੜੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਮਿਡ-ਕੈਪ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਦੀਆਂ ਹਨ, ਉਨ੍ਹਾਂ ਕੋਲ ਲਾਰਜ-ਕੈਪ ਨਾਲੋਂ ਵਿਕਾਸ ਦੀ ਵਧੇਰੇ ਸੰਭਾਵਨਾ ਹੁੰਦੀ ਹੈ
ਮਿਡ-ਕੈਪ ਫੰਡ ਅਕਸਰ ਵੱਡੇ ਕੈਪ ਫੰਡਾਂ ਨੂੰ ਪਛਾੜਦੇ ਹਨ
ਵੱਡੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਚੰਗੀ ਤਰ੍ਹਾਂ ਸਥਾਪਿਤ ਹਨ ਜਿਸਦਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਉਹਨਾਂ ਕੋਲ ਵਧੇਰੇ ਇਕਸਾਰ ਹਨਆਮਦਨ. ਇਸ ਲਈ ਵੱਡੇ ਕੈਪ ਸਟਾਕਾਂ ਦੇ ਆਪਣੇ ਪੱਖ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡਾ ਲਾਭ ਉਹ ਸਥਿਰਤਾ ਹੈ ਜੋ ਉਹ ਕਿਸੇ ਦੇ ਨਿਵੇਸ਼ਾਂ ਨੂੰ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰ ਸਕਦੇ ਹਨ।
ਲਾਰਜ ਕੈਪ ਫੰਡ ਮਿਡ-ਕੈਪ ਫੰਡਾਂ ਨਾਲੋਂ ਘੱਟ ਅਸਥਿਰ ਹੁੰਦੇ ਹਨ
ਬਜ਼ਾਰ/ਕਾਰੋਬਾਰ ਵਿੱਚ ਮੰਦੀ ਦੇ ਦੌਰਾਨ, ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਵੱਡੀਆਂ ਕੈਪ ਫਰਮਾਂ ਵੱਲ ਆਉਂਦੇ ਹਨ ਕਿਉਂਕਿ ਉਹ ਇੱਕ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਨਿਵੇਸ਼ ਹੁੰਦੇ ਹਨ।

ਵਧੀਆ ਲਾਰਜ ਕੈਪ ਫੰਡ ਵਿੱਤੀ ਸਾਲ 22 - 23

Fund	NAV	Net Assets (Cr)	3 MO (%)	6 MO (%)	1 YR (%)	3 YR (%)	5 YR (%)	2024 (%)
IDBI India Top 100 Equity Fund Growth	₹44.16 ↑ 0.05	₹655	9.2	12.5	15.4	21.9	12.6
JM Core 11 Fund Growth	₹19.6561 ↑ 0.10	₹284	2.8	13	-7	18.6	19.1	24.3
DSP TOP 100 Equity Growth	₹464.781 ↑ 1.27	₹6,399	-0.6	10.5	-1.3	17.2	18.2	20.5
Invesco India Largecap Fund Growth	₹69.11 ↑ 0.42	₹1,528	2	17.4	-1.2	16.3	18.7	20
BNP Paribas Large Cap Fund Growth	₹217.757 ↑ 0.97	₹2,650	0.5	12.1	-5.7	15.6	18	20.1
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 28 Jul 23

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

Commentary	IDBI India Top 100 Equity Fund	JM Core 11 Fund	DSP TOP 100 Equity	Invesco India Largecap Fund	BNP Paribas Large Cap Fund
Point 1	Bottom quartile AUM (₹655 Cr).	Bottom quartile AUM (₹284 Cr).	Highest AUM (₹6,399 Cr).	Lower mid AUM (₹1,528 Cr).	Upper mid AUM (₹2,650 Cr).
Point 2	Established history (13+ yrs).	Established history (17+ yrs).	Oldest track record among peers (22 yrs).	Established history (16+ yrs).	Established history (20+ yrs).
Point 3	Rating: 3★ (upper mid).	Top rated.	Rating: 2★ (bottom quartile).	Rating: 3★ (lower mid).	Rating: 3★ (bottom quartile).
Point 4	Risk profile: Moderately High.	Risk profile: High.	Risk profile: Moderately High.	Risk profile: Moderately High.	Risk profile: Moderately High.
Point 5	5Y return: 12.61% (bottom quartile).	5Y return: 19.13% (top quartile).	5Y return: 18.20% (lower mid).	5Y return: 18.71% (upper mid).	5Y return: 18.00% (bottom quartile).
Point 6	3Y return: 21.88% (top quartile).	3Y return: 18.56% (upper mid).	3Y return: 17.24% (lower mid).	3Y return: 16.31% (bottom quartile).	3Y return: 15.60% (bottom quartile).
Point 7	1Y return: 15.39% (top quartile).	1Y return: -7.04% (bottom quartile).	1Y return: -1.29% (lower mid).	1Y return: -1.23% (upper mid).	1Y return: -5.70% (bottom quartile).
Point 8	Alpha: 2.11 (upper mid).	Alpha: -4.99 (bottom quartile).	Alpha: 0.42 (lower mid).	Alpha: 2.28 (top quartile).	Alpha: -3.29 (bottom quartile).
Point 9	Sharpe: 1.09 (top quartile).	Sharpe: -0.75 (bottom quartile).	Sharpe: -0.38 (lower mid).	Sharpe: -0.32 (upper mid).	Sharpe: -0.70 (bottom quartile).
Point 10	Information ratio: 0.14 (bottom quartile).	Information ratio: 0.40 (bottom quartile).	Information ratio: 0.84 (top quartile).	Information ratio: 0.62 (lower mid).	Information ratio: 0.68 (upper mid).

IDBI India Top 100 Equity Fund

Bottom quartile AUM (₹655 Cr).
Established history (13+ yrs).
Rating: 3★ (upper mid).
Risk profile: Moderately High.
5Y return: 12.61% (bottom quartile).
3Y return: 21.88% (top quartile).
1Y return: 15.39% (top quartile).
Alpha: 2.11 (upper mid).
Sharpe: 1.09 (top quartile).
Information ratio: 0.14 (bottom quartile).

JM Core 11 Fund

Bottom quartile AUM (₹284 Cr).
Established history (17+ yrs).
Top rated.
Risk profile: High.
5Y return: 19.13% (top quartile).
3Y return: 18.56% (upper mid).
1Y return: -7.04% (bottom quartile).
Alpha: -4.99 (bottom quartile).
Sharpe: -0.75 (bottom quartile).
Information ratio: 0.40 (bottom quartile).

DSP TOP 100 Equity

Highest AUM (₹6,399 Cr).
Oldest track record among peers (22 yrs).
Rating: 2★ (bottom quartile).
Risk profile: Moderately High.
5Y return: 18.20% (lower mid).
3Y return: 17.24% (lower mid).
1Y return: -1.29% (lower mid).
Alpha: 0.42 (lower mid).
Sharpe: -0.38 (lower mid).
Information ratio: 0.84 (top quartile).

Invesco India Largecap Fund

Lower mid AUM (₹1,528 Cr).
Established history (16+ yrs).
Rating: 3★ (lower mid).
Risk profile: Moderately High.
5Y return: 18.71% (upper mid).
3Y return: 16.31% (bottom quartile).
1Y return: -1.23% (upper mid).
Alpha: 2.28 (top quartile).
Sharpe: -0.32 (upper mid).
Information ratio: 0.62 (lower mid).

BNP Paribas Large Cap Fund

Upper mid AUM (₹2,650 Cr).
Established history (20+ yrs).
Rating: 3★ (bottom quartile).
Risk profile: Moderately High.
5Y return: 18.00% (bottom quartile).
3Y return: 15.60% (bottom quartile).
1Y return: -5.70% (bottom quartile).
Alpha: -3.29 (bottom quartile).
Sharpe: -0.70 (bottom quartile).
Information ratio: 0.68 (upper mid).

ਵਧੀਆ ਮਿਡ ਕੈਪ ਫੰਡ ਵਿੱਤੀ ਸਾਲ 22 - 23

Fund	NAV	Net Assets (Cr)	3 MO (%)	6 MO (%)	1 YR (%)	3 YR (%)	5 YR (%)	2024 (%)
TATA Mid Cap Growth Fund Growth	₹428.437 ↑ 1.58	₹4,984	2.9	18.6	-5.2	19.8	24.1	22.7
BNP Paribas Mid Cap Fund Growth	₹100.889 ↑ 0.78	₹2,183	1.9	16.3	-3.8	19	23.9	28.5
IDBI Midcap Fund Growth	₹28.7928 ↑ 0.16	₹338	0	17	-6.1	18.5	21.6	29.1
Taurus Discovery (Midcap) Fund Growth	₹121.38 ↑ 0.60	₹130	1.3	20.9	-7.5	17.6	20.4	11.3
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 3 Sep 25

Research Highlights & Commentary of 4 Funds showcased

Commentary	TATA Mid Cap Growth Fund	BNP Paribas Mid Cap Fund	IDBI Midcap Fund	Taurus Discovery (Midcap) Fund
Point 1	Highest AUM (₹4,984 Cr).	Upper mid AUM (₹2,183 Cr).	Lower mid AUM (₹338 Cr).	Bottom quartile AUM (₹130 Cr).
Point 2	Oldest track record among peers (31 yrs).	Established history (19+ yrs).	Established history (8+ yrs).	Established history (31+ yrs).
Point 3	Rating: 2★ (lower mid).	Rating: 3★ (upper mid).	Not Rated.	Top rated.
Point 4	Risk profile: Moderately High.	Risk profile: High.	Risk profile: Moderately High.	Risk profile: Moderately High.
Point 5	5Y return: 24.07% (top quartile).	5Y return: 23.93% (upper mid).	5Y return: 21.64% (lower mid).	5Y return: 20.45% (bottom quartile).
Point 6	3Y return: 19.75% (top quartile).	3Y return: 19.03% (upper mid).	3Y return: 18.46% (lower mid).	3Y return: 17.57% (bottom quartile).
Point 7	1Y return: -5.18% (upper mid).	1Y return: -3.79% (top quartile).	1Y return: -6.14% (lower mid).	1Y return: -7.47% (bottom quartile).
Point 8	Alpha: -4.59 (lower mid).	Alpha: -2.60 (upper mid).	Alpha: -2.06 (top quartile).	Alpha: -6.42 (bottom quartile).
Point 9	Sharpe: -0.59 (lower mid).	Sharpe: -0.49 (upper mid).	Sharpe: -0.43 (top quartile).	Sharpe: -0.66 (bottom quartile).
Point 10	Information ratio: -0.81 (top quartile).	Information ratio: -0.92 (lower mid).	Information ratio: -0.90 (upper mid).	Information ratio: -1.11 (bottom quartile).

TATA Mid Cap Growth Fund

Highest AUM (₹4,984 Cr).
Oldest track record among peers (31 yrs).
Rating: 2★ (lower mid).
Risk profile: Moderately High.
5Y return: 24.07% (top quartile).
3Y return: 19.75% (top quartile).
1Y return: -5.18% (upper mid).
Alpha: -4.59 (lower mid).
Sharpe: -0.59 (lower mid).
Information ratio: -0.81 (top quartile).

BNP Paribas Mid Cap Fund

Upper mid AUM (₹2,183 Cr).
Established history (19+ yrs).
Rating: 3★ (upper mid).
Risk profile: High.
5Y return: 23.93% (upper mid).
3Y return: 19.03% (upper mid).
1Y return: -3.79% (top quartile).
Alpha: -2.60 (upper mid).
Sharpe: -0.49 (upper mid).
Information ratio: -0.92 (lower mid).

IDBI Midcap Fund

Lower mid AUM (₹338 Cr).
Established history (8+ yrs).
Not Rated.
Risk profile: Moderately High.
5Y return: 21.64% (lower mid).
3Y return: 18.46% (lower mid).
1Y return: -6.14% (lower mid).
Alpha: -2.06 (top quartile).
Sharpe: -0.43 (top quartile).
Information ratio: -0.90 (upper mid).

Taurus Discovery (Midcap) Fund

Bottom quartile AUM (₹130 Cr).
Established history (31+ yrs).
Top rated.
Risk profile: Moderately High.
5Y return: 20.45% (bottom quartile).
3Y return: 17.57% (bottom quartile).
1Y return: -7.47% (bottom quartile).
Alpha: -6.42 (bottom quartile).
Sharpe: -0.66 (bottom quartile).
Information ratio: -1.11 (bottom quartile).

ਸਿੱਟਾ

ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਆਪਣੇ ਮੱਧ-ਮਿਆਦ ਅਤੇ ਵੱਡੀ ਮਿਆਦ ਦੇ ਟੀਚਿਆਂ ਨੂੰ ਨਿਰਧਾਰਤ ਕਰਨ ਅਤੇ ਉਸ ਅਨੁਸਾਰ ਆਪਣਾ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਬਣਾਉਣ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ। ਤੁਹਾਡਾਵਿੱਤੀ ਟੀਚੇ ਤੁਹਾਡੇ ਦੁਆਰਾ ਕੀਤੇ ਗਏ ਨਿਵੇਸ਼ਾਂ 'ਤੇ ਵੱਡਾ ਪ੍ਰਭਾਵ ਪੈਦਾ ਕਰੋ। ਇਸ ਲਈ,ਸਮਝਦਾਰੀ ਨਾਲ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰੋ!

Disclaimer:
ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣ ਲਈ ਸਾਰੇ ਯਤਨ ਕੀਤੇ ਗਏ ਹਨ ਕਿ ਇੱਥੇ ਦਿੱਤੀ ਗਈ ਜਾਣਕਾਰੀ ਸਹੀ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਡੇਟਾ ਦੀ ਸ਼ੁੱਧਤਾ ਬਾਰੇ ਕੋਈ ਗਾਰੰਟੀ ਨਹੀਂ ਦਿੱਤੀ ਗਈ ਹੈ। ਕਿਰਪਾ ਕਰਕੇ ਕੋਈ ਵੀ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਸਕੀਮ ਜਾਣਕਾਰੀ ਦਸਤਾਵੇਜ਼ ਨਾਲ ਤਸਦੀਕ ਕਰੋ।