SOLUTIONS
EXPLORE FUNDS
CALCULATORS
fincash number+91-22-48913909Dashboard

बेस्ट 10-ईयर गिल्ट फंड्स 2022

Updated on September 21, 2025 , 9790 views

गिल्ट फंड एक प्रकार का कर्ज हैम्यूचुअल फंड्स जो मुख्य रूप से आरबीआई द्वारा जारी सरकारी प्रतिभूतियों (जी-सेक) में निवेश करते हैं (रिजर्वबैंक भारत सरकार की ओर से)।

आदर्श रूप से, निवेशकों को दो तरह के गिल्ट फंड पेश किए जाते हैं, एक गिल्ट फंड होता है जो परिपक्वता के दौरान सरकारी प्रतिभूतियों में निवेश करता है। और दूसरा 10 साल का गिल्ट फंड है जो 10 साल की परिपक्वता वाली सरकारी प्रतिभूतियों में निवेश करेगा।

10 साल की लगातार परिपक्वता के साथ गिल्ट फंड

10 साल की निरंतर परिपक्वता वाला एक गिल्ट फंड अपनी कुल संपत्ति का 80 प्रतिशत सरकारी प्रतिभूतियों में निवेश करेगा। 10 साल की औसत मैच्योरिटी वाले गिल्ट फंड आमतौर पर ब्याज दरों में बदलाव के प्रति काफी संवेदनशील होते हैं। यदि मान लीजिए, आप इन फंडों को धारण कर रहे हैं, और ब्याज दरें बढ़ने लगती हैं, तो इस बात की अत्यधिक संभावना है कि ये फंड आपको नकारात्मक रिटर्न दे सकते हैं।

10-year-gilt-funds

इसके विपरीत, जिस समय ब्याज दरों में कमी आने की उम्मीद है, उच्च परिपक्वता वाले गिल्ट फंड में अच्छा रिटर्न देने की क्षमता होती है। लेकिन, अन्य के विपरीतडेट फंड, जब तक सरकार दिवालिया नहीं हो जाती, ये फंड क्रेडिट जोखिम के संपर्क में नहीं आते हैं।

जो निवेशक ऐसे उच्च परिपक्वता वाले गिल्ट फंड में निवेश करने की योजना बना रहे हैं, उन्हें निवेश करने की सलाह तब दी जाती है जब ब्याज दरों में कमी आने की उम्मीद हो क्योंकि ब्याज दरों में कमी से लंबी अवधि की गिल्ट प्रतिभूतियों की कीमतों में वृद्धि होती है। साथ ही, यह किसी के लिए सुविधाजनक होगाइन्वेस्टर जब ब्याज दरों में गिरावट की आशंका हो तो अपने निवेश को अल्पकालिक गिल्ट प्रतिभूतियों से उच्च परिपक्वता में स्थानांतरित करने के लिए।

Ready to Invest?
Talk to our investment specialist
Disclaimer:
By submitting this form I authorize Fincash.com to call/SMS/email me about its products and I accept the terms of Privacy Policy and Terms & Conditions.

गिल्ट म्यूचुअल फंड में निवेश क्यों करें?

गिल्ट डेट फंड सुरक्षा और रिटर्न के दोहरे लाभ की पेशकश करते हैं। आपका निवेश सरकार में हैबांड और इसलिए, निवेशित राशि के लिए बहुत कम जोखिम है। इसके अलावा, यह बचत बैंक खाते की तुलना में बेहतर रिटर्न भी देता है।

हालांकि उच्च परिपक्वता वाले गिल्ट फंड कई बार जोखिम भरे हो सकते हैं, क्योंकि वे ब्याज दर जोखिम के लिए अधिक प्रवण होते हैं, लेकिन वे क्रेडिट जोखिम से प्रभावित नहीं होते हैं। इसलिए, जो निवेशक निवेश में थोड़ा जोखिम सहन कर सकते हैं, वे 10 साल की निरंतर परिपक्वता के साथ गिल्ट फंड में निवेश करने की योजना बना सकते हैं।

2022 में निवेश करने के लिए सर्वश्रेष्ठ प्रदर्शन करने वाले 10 साल के गिल्ट फंड

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan Growth ₹46.24
↑ 0.07
₹3460.73.97.88.69.76.88%6Y 9M 7D9Y 9M 4D
ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund Growth ₹24.9418
↑ 0.03
₹2,5940.43.988.59.36.81%6Y 8M 16D9Y 6M 11D
SBI Magnum Constant Maturity Fund Growth ₹64.2844
↑ 0.08
₹1,8820.53.67.38.29.16.87%6Y 8M 1D9Y 5M 26D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 23 Sep 25

Research Highlights & Commentary of 3 Funds showcased

CommentaryBandhan Government Securities Fund - Constant Maturity PlanICICI Prudential Constant Maturity Gilt FundSBI Magnum Constant Maturity Fund
Point 1Bottom quartile AUM (₹346 Cr).Highest AUM (₹2,594 Cr).Lower mid AUM (₹1,882 Cr).
Point 2Established history (23+ yrs).Established history (11+ yrs).Oldest track record among peers (24 yrs).
Point 3Rating: 3★ (lower mid).Rating: 3★ (bottom quartile).Top rated.
Point 4Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderately Low.
Point 51Y return: 7.83% (lower mid).1Y return: 7.98% (upper mid).1Y return: 7.27% (bottom quartile).
Point 61M return: 1.23% (upper mid).1M return: 1.07% (bottom quartile).1M return: 1.20% (lower mid).
Point 7Sharpe: 0.27 (lower mid).Sharpe: 0.41 (upper mid).Sharpe: 0.17 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 6.88% (upper mid).Yield to maturity (debt): 6.81% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 6.87% (lower mid).
Point 10Modified duration: 6.77 yrs (bottom quartile).Modified duration: 6.71 yrs (lower mid).Modified duration: 6.67 yrs (upper mid).

Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan

  • Bottom quartile AUM (₹346 Cr).
  • Established history (23+ yrs).
  • Rating: 3★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 7.83% (lower mid).
  • 1M return: 1.23% (upper mid).
  • Sharpe: 0.27 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.88% (upper mid).
  • Modified duration: 6.77 yrs (bottom quartile).

ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund

  • Highest AUM (₹2,594 Cr).
  • Established history (11+ yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 7.98% (upper mid).
  • 1M return: 1.07% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.41 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.81% (bottom quartile).
  • Modified duration: 6.71 yrs (lower mid).

SBI Magnum Constant Maturity Fund

  • Lower mid AUM (₹1,882 Cr).
  • Oldest track record among peers (24 yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 7.27% (bottom quartile).
  • 1M return: 1.20% (lower mid).
  • Sharpe: 0.17 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.87% (lower mid).
  • Modified duration: 6.67 yrs (upper mid).
*ऊपर सर्वश्रेष्ठ की सूची हैउपयुक्त है ऊपर एयूएम/शुद्ध संपत्ति वाले फंड100 करोड़. पर छाँटा गयापिछले 3 साल का रिटर्न.

1. Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan

(Erstwhile IDFC Government Securities Fund - Short Term Plan)

IDFC – GSF -ST is an open ended dedicated gilt scheme with an objective to generate optimal returns with high liquidity by investing Government Securities. However there is no assurance that the investment objective of the scheme will be realized.

Research Highlights for Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan

  • Bottom quartile AUM (₹346 Cr).
  • Established history (23+ yrs).
  • Rating: 3★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 7.83% (lower mid).
  • 1M return: 1.23% (upper mid).
  • Sharpe: 0.27 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.88% (upper mid).
  • Modified duration: 6.77 yrs (bottom quartile).
  • Average maturity: 9.76 yrs (bottom quartile).
  • Exit load: NIL.
  • Top bond sector: Government.
  • Debt-heavy allocation (~98%).
  • High-quality debt (AAA/AA ~100%).
  • Largest holding 7.54% Govt Stock 2036 (~53.6%).
  • Top-3 holdings concentration ~94.1%.

Below is the key information for Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan

Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan
Growth
Launch Date 9 Mar 02
NAV (23 Sep 25) ₹46.24 ↑ 0.07   (0.16 %)
Net Assets (Cr) ₹346 on 31 Aug 25
Category Debt - 10 Yr Govt Bond
AMC IDFC Asset Management Company Limited
Rating
Risk Moderate
Expense Ratio 0.48
Sharpe Ratio 0.27
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 5,000
Min SIP Investment 1,000
Exit Load NIL
Yield to Maturity 6.88%
Effective Maturity 9 Years 9 Months 4 Days
Modified Duration 6 Years 9 Months 7 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Aug 20₹10,000
31 Aug 21₹10,573
31 Aug 22₹10,562
31 Aug 23₹11,257
31 Aug 24₹12,287
31 Aug 25₹13,199

Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan SIP Returns

   
My Monthly Investment:
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169
Invest Now

Returns for Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 23 Sep 25

DurationReturns
1 Month 1.2%
3 Month 0.7%
6 Month 3.9%
1 Year 7.8%
3 Year 8.6%
5 Year 5.8%
10 Year
15 Year
Since launch 6.7%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024 9.7%
2023 7.4%
2022 0.7%
2021 1.8%
2020 13.2%
2019 14.2%
2018 11.8%
2017 6.2%
2016 10.1%
2015 9%
Fund Manager information for Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan
NameSinceTenure
Harshal Joshi15 May 178.3 Yr.
Brijesh Shah10 Jun 241.22 Yr.

Data below for Bandhan Government Securities Fund - Constant Maturity Plan as on 31 Aug 25

Asset Allocation
Asset ClassValue
Cash2.43%
Debt97.57%
Debt Sector Allocation
SectorValue
Government97.57%
Cash Equivalent2.43%
Credit Quality
RatingValue
AAA100%
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity
7.54% Govt Stock 2036
Sovereign Bonds | -
54%₹186 Cr17,500,000
↑ 17,500,000
7.18% Govt Stock 2033
Sovereign Bonds | -
32%₹110 Cr10,600,000
7.1% Govt Stock 2034
Sovereign Bonds | -
9%₹31 Cr3,000,000
↑ 3,000,000
6.79% Govt Stock 2034
Sovereign Bonds | -
3%₹10 Cr1,000,000
↓ -4,000,000
7.17% Govt Stock 2028
Sovereign Bonds | -
0%₹1 Cr71,000
6.54% Govt Stock 2032
Sovereign Bonds | -
0%₹1 Cr50,000
8.24% Govt Stock 2027
Sovereign Bonds | -
0%₹0 Cr44,000
Triparty Repo Trp_180825
CBLO/Reverse Repo | -
2%₹7 Cr
Net Current Assets
Net Current Assets | -
1%₹2 Cr
Cash Margin - Ccil
CBLO/Reverse Repo | -
0%₹0 Cr

2. ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund

The Scheme aims to provide reasonable returns by investing in portfolio of Government Securities with average maturity of around 10 years. However, there can be no assurance that the investment objective of the Scheme will be realized.

Research Highlights for ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund

  • Highest AUM (₹2,594 Cr).
  • Established history (11+ yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 7.98% (upper mid).
  • 1M return: 1.07% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.41 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.81% (bottom quartile).
  • Modified duration: 6.71 yrs (lower mid).
  • Average maturity: 9.53 yrs (lower mid).
  • Exit load: 0-7 Days (0.25%),7 Days and above(NIL).
  • Top bond sector: Government.
  • Debt-heavy allocation (~98%).
  • High-quality debt (AAA/AA ~100%).
  • Largest holding 6.79% Govt Stock 2034 (~35.0%).
  • Top-3 holdings concentration ~85.2%.

Below is the key information for ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund

ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund
Growth
Launch Date 12 Sep 14
NAV (23 Sep 25) ₹24.9418 ↑ 0.03   (0.13 %)
Net Assets (Cr) ₹2,594 on 15 Sep 25
Category Debt - 10 Yr Govt Bond
AMC ICICI Prudential Asset Management Company Limited
Rating
Risk Moderate
Expense Ratio 0.39
Sharpe Ratio 0.41
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 5,000
Min SIP Investment 1,000
Exit Load 0-7 Days (0.25%),7 Days and above(NIL)
Yield to Maturity 6.81%
Effective Maturity 9 Years 6 Months 11 Days
Modified Duration 6 Years 8 Months 16 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Aug 20₹10,000
31 Aug 21₹10,621
31 Aug 22₹10,704
31 Aug 23₹11,438
31 Aug 24₹12,412
31 Aug 25₹13,382

ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund SIP Returns

   
My Monthly Investment:
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹200,132.
Net Profit of ₹20,132
Invest Now

Returns for ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 23 Sep 25

DurationReturns
1 Month 1.1%
3 Month 0.4%
6 Month 3.9%
1 Year 8%
3 Year 8.5%
5 Year 6%
10 Year
15 Year
Since launch 8.6%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024 9.3%
2023 7.7%
2022 1.2%
2021 2.8%
2020 13.6%
2019 12.8%
2018 9.7%
2017 2.4%
2016 16.2%
2015 6.9%
Fund Manager information for ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund
NameSinceTenure
Manish Banthia22 Jan 241.61 Yr.
Raunak Surana22 Jan 241.61 Yr.

Data below for ICICI Prudential Constant Maturity Gilt Fund as on 15 Sep 25

Asset Allocation
Asset ClassValue
Cash2.19%
Debt97.81%
Debt Sector Allocation
SectorValue
Government97.81%
Cash Equivalent2.19%
Credit Quality
RatingValue
AAA100%
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity
6.79% Govt Stock 2034
Sovereign Bonds | -
35%₹800 Cr78,374,500
↓ -7,000,000
6.64% Govt Stock 2035
Sovereign Bonds | -
28%₹640 Cr63,500,000
7.1% Govt Stock 2034
Sovereign Bonds | -
22%₹510 Cr49,219,850
↓ -2,500,000
7.18% Govt Stock 2037
Sovereign Bonds | -
6%₹145 Cr14,000,000
6.92% Govt Stock 2039
Sovereign Bonds | -
3%₹66 Cr6,500,000
↑ 2,000,000
6.19% Govt Stock 2034
Sovereign Bonds | -
2%₹49 Cr5,000,000
6.67% Govt Stock 2035
Sovereign Bonds | -
1%₹25 Cr2,500,000
6.33% Goi 2035
Sovereign Bonds | -
0%₹4 Cr413,500
Net Current Assets
Net Current Assets | -
2%₹42 Cr
Treps
CBLO/Reverse Repo | -
0%₹8 Cr

3. SBI Magnum Constant Maturity Fund

(Erstwhile SBI Magnum Gilt Fund Short Term)

To provide the investors with the returns generated through investments in government securities issued by the Central Govt. and State Govt.

Research Highlights for SBI Magnum Constant Maturity Fund

  • Lower mid AUM (₹1,882 Cr).
  • Oldest track record among peers (24 yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 7.27% (bottom quartile).
  • 1M return: 1.20% (lower mid).
  • Sharpe: 0.17 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.87% (lower mid).
  • Modified duration: 6.67 yrs (upper mid).
  • Average maturity: 9.49 yrs (upper mid).
  • Exit load: NIL.
  • Top bond sector: Government.
  • Debt-heavy allocation (~98%).
  • High-quality debt (AAA/AA ~100%).
  • Largest holding 7.1% Govt Stock 2034 (~70.9%).
  • Top-3 holdings concentration ~99.8%.

Below is the key information for SBI Magnum Constant Maturity Fund

SBI Magnum Constant Maturity Fund
Growth
Launch Date 30 Dec 00
NAV (23 Sep 25) ₹64.2844 ↑ 0.08   (0.12 %)
Net Assets (Cr) ₹1,882 on 31 Aug 25
Category Debt - 10 Yr Govt Bond
AMC SBI Funds Management Private Limited
Rating
Risk Moderately Low
Expense Ratio 0.63
Sharpe Ratio 0.17
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 5,000
Min SIP Investment 500
Exit Load NIL
Yield to Maturity 6.87%
Effective Maturity 9 Years 5 Months 26 Days
Modified Duration 6 Years 8 Months 1 Day

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Aug 20₹10,000
31 Aug 21₹10,541
31 Aug 22₹10,663
31 Aug 23₹11,367
31 Aug 24₹12,341
31 Aug 25₹13,206

SBI Magnum Constant Maturity Fund SIP Returns

   
My Monthly Investment:
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169
Invest Now

Returns for SBI Magnum Constant Maturity Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 23 Sep 25

DurationReturns
1 Month 1.2%
3 Month 0.5%
6 Month 3.6%
1 Year 7.3%
3 Year 8.2%
5 Year 5.8%
10 Year
15 Year
Since launch 7.8%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024 9.1%
2023 7.5%
2022 1.3%
2021 2.4%
2020 11.6%
2019 11.9%
2018 9.9%
2017 6.2%
2016 12.8%
2015 9.1%
Fund Manager information for SBI Magnum Constant Maturity Fund
NameSinceTenure
Sudhir Agarwal1 Jul 250.17 Yr.

Data below for SBI Magnum Constant Maturity Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation
Asset ClassValue
Cash2.01%
Debt97.99%
Debt Sector Allocation
SectorValue
Government97.99%
Cash Equivalent2.01%
Credit Quality
RatingValue
AAA100%
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity
7.1% Govt Stock 2034
Sovereign Bonds | -
71%₹1,327 Cr128,000,000
7.18% Govt Stock 2037
Sovereign Bonds | -
27%₹507 Cr48,999,500
Net Receivable / Payable
CBLO | -
2%₹33 Cr
Treps
CBLO/Reverse Repo | -
0%₹4 Cr
6.33% Goi 2035
Sovereign Bonds | -
₹0 Cr00
↓ -500,000

10 साल के गिल्ट फंड में निवेश कैसे करें?

  1. Fincash.com पर आजीवन मुफ्त निवेश खाता खोलें।

  2. अपना पंजीकरण और केवाईसी प्रक्रिया पूरी करें

  3. Upload Documents (PAN, Aadhaar, etc.). और, आप निवेश करने के लिए तैयार हैं!

    शुरू हो जाओ

10 साल के गिल्ट फंड रिटर्न कैसे उत्पन्न करते हैं?

गिल्ट फंड मुख्य रूप से ट्रेडिंग करके रिटर्न उत्पन्न करते हैंआधारभूत उपकरण। ब्याज दर के दृष्टिकोण के आधार पर, एक फंड मैनेजर अलग-अलग परिपक्वता के साथ गिल्ट के अंदर और बाहर व्यापार करेगा। इन माध्यमों से, कूपन (यील्ड) पर उत्पन्न रिटर्न के अलावा, फंड द्वारा ट्रेडिंग रिटर्न उत्पन्न किया जाएगा।

इस तरह, फंड मैनेजर ब्याज दरों के भविष्य के उतार-चढ़ाव पर विचार करता हैमंडी और या तो शॉर्ट टर्म गिल्ट फंड या उच्च परिपक्वता वाले गिल्ट फंड में निवेश करता है। जब कोई फंड मैनेजर मानता है कि ब्याज दरें गिरने वाली हैं, तो पोर्टफोलियो का एक बड़ा हिस्सा लंबी परिपक्वता वाली प्रतिभूतियों में स्थानांतरित कर दिया जाएगा। साथ ही, ऐसे बाजार परिदृश्य में, मौजूदा लंबी अवधि के बॉन्ड की कीमत कम परिपक्वता वाले गिल्ट की तुलना में अधिक बढ़ जाती है।

चूंकि गिल्ट दिन-प्रतिदिन बाजार से जुड़े होते हैंआधार, मूल्य आंदोलन शुद्ध संपत्ति मूल्य में परिलक्षित होता है (नहीं हैं) कोष का। संभावित रिटर्न को समझने के लिए ब्याज दर में उतार-चढ़ाव और रिटर्न पर उनके प्रभाव (इसकी अवधि के अनुसार) की समझ आवश्यक है, जो किसके द्वारा उत्पन्न किया जा सकता हैनिवेश गिल्ट फंड में।

Disclaimer:
यहां प्रदान की गई जानकारी सटीक है, यह सुनिश्चित करने के लिए सभी प्रयास किए गए हैं। हालांकि, डेटा की शुद्धता के संबंध में कोई गारंटी नहीं दी जाती है। कृपया कोई भी निवेश करने से पहले योजना सूचना दस्तावेज के साथ सत्यापित करें।
How helpful was this page ?
Rated 5, based on 2 reviews.
POST A COMMENT