അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകൾ V/s ഫിക്സഡ് ഡിപ്പോസിറ്റുകൾ

Updated on October 15, 2025 , 10379 views

നിങ്ങൾ ആശയക്കുഴപ്പത്തിലാണോഎവിടെ നിക്ഷേപിക്കണം ഹ്രസ്വകാലത്തേക്ക് പണം? അൾട്രാ തിരഞ്ഞെടുക്കുമ്പോൾ നിങ്ങൾ ആശയക്കുഴപ്പത്തിലാകുന്നുണ്ടോ?ഹ്രസ്വകാല ഫണ്ടുകൾ കൂടാതെ സ്ഥിര നിക്ഷേപങ്ങൾ? വിഷമിക്കേണ്ട, നിങ്ങളുടെ ചോദ്യങ്ങൾക്ക് ഇവിടെ ഉത്തരം നൽകും. അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകൾ എമ്യൂച്വൽ ഫണ്ട് സ്ഥിര നിക്ഷേപം നടത്തുന്ന വിഭാഗംവരുമാനം ചെറിയ മെച്യൂരിറ്റി കാലയളവുകളുള്ള ഉപകരണങ്ങൾ. സ്ഥിര നിക്ഷേപം അല്ലെങ്കിൽFD മറുവശത്ത്, ഒരു നിശ്ചിത സമയപരിധിക്കായി ആളുകൾ ഒരു നിശ്ചിത തുക നിക്ഷേപിക്കുകയും പലിശ സഹിതം കാലാവധി പൂർത്തിയാകുമ്പോൾ അത് തിരികെ നേടുകയും ചെയ്യുന്ന ഒരു നിക്ഷേപ മാർഗമാണ്. അതിനാൽ, അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളിലും ഫിക്സഡ് ഡിപ്പോസിറ്റുകളിലും ഏതാണ് മികച്ച നിക്ഷേപം എന്ന് നോക്കാം.

എന്താണ് അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകൾ?

അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകൾ ഒരു തരം ആണ്ഡെറ്റ് ഫണ്ട്. ഈ സ്കീം അതിന്റെ കോർപ്പസ് നിക്ഷേപിക്കുന്നുസ്ഥിര വരുമാനം മെച്യൂരിറ്റി കാലാവധി പൊതുവെ പരിധിയിലുള്ള ഉപകരണങ്ങൾ91 ദിവസം മുതൽ 1 വർഷം വരെ. ഈ സ്കീം മുകളിലുള്ളതായി കണക്കാക്കപ്പെടുന്നുലിക്വിഡ് ഫണ്ടുകൾ വളരെ ഉയർന്ന റിസ്ക് എടുക്കാൻ തയ്യാറുള്ള ആളുകൾക്ക് കൂടുതൽ വരുമാനം നേടുന്നതിന് അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളിൽ നിക്ഷേപിക്കാൻ തിരഞ്ഞെടുക്കാം.

എന്താണ് സ്ഥിര നിക്ഷേപങ്ങൾ?

ഫിക്സഡ് ഡിപ്പോസിറ്റ് അല്ലെങ്കിൽ എഫ്ഡി എന്നത് ഒരു പരമ്പരാഗത നിക്ഷേപ സ്രോതസ്സാണ്, അവിടെ ആളുകൾ ഒരു നിശ്ചിത കാലയളവിൽ നിക്ഷേപിച്ച ഒരു നിശ്ചിത തുക സൂക്ഷിക്കേണ്ടതുണ്ട്. ഈ പണം നിക്ഷേപിച്ചാൽ പലിശ ലഭിക്കും. ഹ്രസ്വകാല, ദീർഘകാല കാലാവധിക്കുള്ള നല്ലൊരു നിക്ഷേപ മാർഗമായി ഇത് തിരഞ്ഞെടുക്കാം. FD-യുടെ പലിശ നിരക്ക് മുൻകൂട്ടി നിശ്ചയിച്ചിട്ടുള്ളതും അതിന്റെ റിട്ടേണുകൾ നിക്ഷേപകരുടെ കൈകളിൽ നികുതി നൽകേണ്ടതുമാണ്.

അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകൾ അല്ലെങ്കിൽ ഫിക്സഡ് ഡിപ്പോസിറ്റ്: ഏതാണ് നല്ലത്?

രണ്ട് നിക്ഷേപ മാർഗങ്ങൾക്കും അതിന്റേതായ സവിശേഷതകളും സവിശേഷതകളും ഉള്ളതിനാൽ, വിവിധ പാരാമീറ്ററുകൾ അടിസ്ഥാനമാക്കി ഏത് നിക്ഷേപ മാർഗമാണ് മികച്ചതെന്ന് നമുക്ക് പരിശോധിക്കാം.

കുറഞ്ഞ നിക്ഷേപം

ഫിക്‌സഡ് ഡിപ്പോസിറ്റുകളുടെ കാര്യത്തിൽ ഏറ്റവും കുറഞ്ഞ നിക്ഷേപം ഇതിനിടയിലാണ്₹1,000- ₹10,000 ആശ്രയിച്ചിരിക്കുന്നുബാങ്ക്. എന്നിരുന്നാലും, അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളുടെ കാര്യത്തിൽ, ഏറ്റവും കുറഞ്ഞ നിക്ഷേപം₹500 വഴിഎസ്.ഐ.പി നിക്ഷേപ രീതി ഒപ്പംലംപ്‌സം നിക്ഷേപത്തിലൂടെ ₹1,000.

പലിശ നിരക്ക്

പലിശ നിരക്കുമായി ബന്ധപ്പെട്ട്, FD-കൾക്ക് മുൻകൂട്ടി നിശ്ചയിച്ചിട്ടുള്ള പലിശ നിരക്ക് ഉണ്ട്, അത് നിശ്ചിത സമയത്തിനനുസരിച്ച് മാറില്ല. എന്നിരുന്നാലും, അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളുടെ കാര്യത്തിൽ, സ്കീമിന്റെ പ്രകടനത്തെ ആശ്രയിച്ച് റിട്ടേണുകൾ വേരിയബിളാണ്. നിലവിൽ, 2017-18 സാമ്പത്തിക വർഷം അനുസരിച്ച്, FD നിരക്കുകൾപരിധി നിക്ഷേപം ഒരു വർഷത്തേക്ക് സൂക്ഷിച്ചാൽ ഏകദേശം 6%-7%. എന്നിരുന്നാലും, അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളുടെ കാര്യത്തിൽ, നിക്ഷേപം ഒരു വർഷത്തേക്ക് കൈവശം വച്ചാൽ ഏകദേശം 7% വരുമാനം ലഭിക്കും.

Ready to Invest?
Talk to our investment specialist

കാലാവധി

ഹ്രസ്വകാലവും ദീർഘകാലവുമായ കാലയളവിനുള്ള നിക്ഷേപമായി FDകൾ ഉപയോഗിക്കാം. ഇത് പരമ്പരാഗത നിക്ഷേപ മാർഗമായി കണക്കാക്കപ്പെടുന്നതിനാലാണിത്. വിപരീതമായി,അൾട്രാ ഹ്രസ്വകാല ഫണ്ട് സാധാരണയായി, ഒരു ഹ്രസ്വകാല നിക്ഷേപ കാലാവധിക്കായി ഉപയോഗിക്കുന്നു. അധിക ഫണ്ട് കൈവശമുള്ള ആളുകൾസേവിംഗ്സ് അക്കൗണ്ട് കൂടുതൽ സമ്പാദിക്കാൻ ഈ സ്കീമിൽ നിക്ഷേപിക്കാൻ തിരഞ്ഞെടുക്കാം. നിക്ഷേപ കാലയളവിൽ, സ്ഥിര നിക്ഷേപത്തിൽ നിന്ന് ആളുകൾക്ക് അവരുടെ ഫണ്ട് പിൻവലിക്കാൻ കഴിയില്ല. പണം പിൻവലിക്കേണ്ടി വന്നാലും നിശ്ചിത നിരക്കുകൾ ബാങ്കിൽ അടയ്ക്കണം. മറുവശത്ത്, ആളുകൾനിക്ഷേപിക്കുന്നു അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളിലെ അവരുടെ പണത്തിന് സ്ഥിര നിക്ഷേപങ്ങളെ അപേക്ഷിച്ച് എളുപ്പത്തിൽ പണം പിൻവലിക്കാൻ കഴിയും. പല സ്കീമുകളിലും, നിക്ഷേപകർ എക്സിറ്റ് ലോഡൊന്നും നൽകേണ്ടതില്ലമോചനം.

റിസ്ക്-വിശപ്പ്

FD-കൾ അപകടരഹിത നിക്ഷേപ മാർഗമായി കണക്കാക്കപ്പെടുന്നു; നിക്ഷേപങ്ങൾ സുരക്ഷിതമായി കണക്കാക്കപ്പെടുന്നു. നേരെമറിച്ച്, അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളിൽ നിക്ഷേപിക്കാൻ തിരഞ്ഞെടുക്കുന്ന ആളുകൾക്ക് ഉയർന്ന റിട്ടേൺ നേടുന്നതിന് ചെറിയ തോതിൽ ഉയർന്ന റിസ്ക് എടുക്കാൻ കഴിയും.

ദ്രവ്യത

ദിദ്രവ്യത അൾട്രാ ഹ്രസ്വകാല ഫണ്ടുകളുടെ കാര്യത്തിൽ സ്ഥിര നിക്ഷേപങ്ങളെ അപേക്ഷിച്ച് കൂടുതലാണ്. ഒരു സ്ഥിരനിക്ഷേപത്തെ അപേക്ഷിച്ച് ഈ സ്കീമുകളിൽ നിന്ന് പണം പിൻവലിക്കുന്നത് താരതമ്യേന എളുപ്പമാണ്.

നികുതി

അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകൾക്കും ഫിക്സഡ് ഡിപ്പോസിറ്റുകൾക്കുമുള്ള നികുതി നിയമങ്ങൾ വ്യത്യസ്തമാണ്. സ്ഥിരനിക്ഷേപത്തിൽ നിന്ന് ലഭിക്കുന്ന പലിശയുടെ കാര്യത്തിൽ, പണം ഇതിലേക്ക് ചേർക്കുന്നുനിക്ഷേപകൻയുടെ വരുമാനവും വ്യക്തിയുടെ പതിവ് നികുതി സ്ലാബ് അനുസരിച്ചുള്ള നികുതിയും. എന്നിരുന്നാലും, അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടിന്റെ കാര്യത്തിൽ നേടിയ വരുമാനത്തിന് ഡെറ്റ് ഫണ്ടുകൾ അനുസരിച്ച് നികുതി നൽകണം. ചട്ടം അനുസരിച്ച്, അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടിലെ നിക്ഷേപം മൂന്ന് വർഷത്തിൽ കൂടുതൽ നീണ്ടുനിൽക്കുകയാണെങ്കിൽ, ദീർഘകാലമൂലധനം നേട്ടങ്ങൾ ബാധകമാണ്, കാലാവധി മൂന്ന് വർഷത്തിൽ കുറവാണെങ്കിൽ, ഹ്രസ്വകാല മൂലധന നേട്ടം ബാധകമാണ്. ദീർഘകാലാടിസ്ഥാനത്തിൽമൂലധന നേട്ടം, ഇത് ഇൻഡെക്സേഷൻ ആനുകൂല്യങ്ങളോടൊപ്പം 20% നികുതി ചുമത്തുകയും ഹ്രസ്വകാല മൂലധന നേട്ടങ്ങൾക്കായി, ഇത് വരുമാനത്തിലേക്ക് ചേർക്കുകയും വ്യക്തിയുടെ സ്ലാബ് നിരക്ക് അനുസരിച്ച് നികുതി നൽകുകയും ചെയ്യുന്നു.

അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകളും ഫിക്സഡ് ഡിപ്പോസിറ്റുകളും തമ്മിലുള്ള താരതമ്യത്തെ ചുവടെ നൽകിയിരിക്കുന്ന പട്ടിക സംഗ്രഹിക്കുന്നു.

പരാമീറ്ററുകൾ	അൾട്രാ ഹ്രസ്വകാല ഫണ്ടുകൾ	സ്ഥിര നിക്ഷേപങ്ങൾ
മടങ്ങുന്നു	സ്കീമിന്റെ പ്രകടനം അനുസരിച്ച് വ്യത്യാസപ്പെടുന്നു	മുൻകൂട്ടി നിശ്ചയിച്ചത്
കുറഞ്ഞ നിക്ഷേപം	SIP-ൽ ₹500-ലും ലംപ്‌സത്തിൽ ₹1,000-ലും ആരംഭിക്കുന്നു	₹1,000 മുതൽ ₹10,000 വരെ
കാലാവധി	സാധാരണയായി ഹ്രസ്വകാലത്തേക്ക് ഉപയോഗിക്കുന്നു	ഹ്രസ്വകാലവും ദീർഘകാലവുമായ കാലാവധി
റിസ്ക്	നാമമാത്രമായി ഉയർന്നത്	താഴ്ന്നത്
ദ്രവ്യത	ഉയർന്ന	താഴ്ന്നത്
നികുതി	ഷോർട്ട് ടേം: വ്യക്തിയുടെ സ്ലാബ് നിരക്കുകൾ അനുസരിച്ച് നികുതി ചുമത്തുന്നുദീർഘകാല: 20% നികുതിയും നികുതി ആനുകൂല്യങ്ങളും ഉണ്ടായിരുന്നു	വ്യക്തിയുടെ സ്ലാബ് നിരക്കുകൾ അനുസരിച്ച് നികുതി ചുമത്തുന്നു

10 മികച്ച പ്രകടനം നടത്തുന്ന അൾട്രാ ഹ്രസ്വകാല ഫണ്ടുകൾ

1. IDBI Ultra Short Term Fund

The objective of the Scheme will be to provide investors with regular income for their investment by investing in debt and money market instruments with relatively lower interest rate risk, such that the Macaulay duration of the portfolio is maintained between 3 months to 6 months. However, there can be no assurance that the investment objective of the Scheme will be realized.

Research Highlights for IDBI Ultra Short Term Fund

Bottom quartile AUM (₹146 Cr).
Established history (15+ yrs).
Rating: 1★ (bottom quartile).
Risk profile: Moderately Low.
1Y return: 6.39% (bottom quartile).
1M return: 0.52% (lower mid).
Sharpe: -0.57 (bottom quartile).
Information ratio: 0.00 (top quartile).
Yield to maturity (debt): 6.83% (top quartile).
Modified duration: 0.19 yrs (top quartile).
Average maturity: 0.23 yrs (top quartile).
Exit load: NIL.

Below is the key information for IDBI Ultra Short Term Fund

IDBI Ultra Short Term Fund Growth
Launch Date	3 Sep 10
NAV (28 Jul 23)	₹2,424.68 ↑ 0.44 (0.02 %)
Net Assets (Cr)	₹146 on 30 Jun 23
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	IDBI Asset Management Limited
Rating	☆
Risk	Moderately Low
Expense Ratio	0.6
Sharpe Ratio	-0.57
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	500
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.83%
Effective Maturity	2 Months 23 Days
Modified Duration	2 Months 10 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,435
30 Sep 22	₹10,830

IDBI Ultra Short Term Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169 Invest Now

Returns for IDBI Ultra Short Term Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.6%
6 Month	3.4%
1 Year	6.4%
3 Year	4.8%
5 Year	5.5%
10 Year
15 Year
Since launch	7.1%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024
2023
2022
2021
2020
2019
2018
2017
2016
2015

Fund Manager information for IDBI Ultra Short Term Fund

Name	Since	Tenure

Data below for IDBI Ultra Short Term Fund as on 30 Jun 23

Asset Allocation

Asset Class	Value

Debt Sector Allocation

Sector	Value

Credit Quality

Rating	Value

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity

2. Aditya Birla Sun Life Savings Fund

The primary objective of the schemes is to generate regular income through investments in debt and money market instruments. Income maybe generated through the receipt of coupon payments or the purchase and sale of securities in the underlying portfolio. The schemes will under normal market conditions, invest its net assets in fixed income securities, money market instruments, cash and cash equivalents.

Research Highlights for Aditya Birla Sun Life Savings Fund

Highest AUM (₹21,521 Cr).
Established history (22+ yrs).
Top rated.
Risk profile: Moderately Low.
1Y return: 7.74% (top quartile).
1M return: 0.56% (top quartile).
Sharpe: 3.66 (top quartile).
Information ratio: 0.00 (top quartile).
Yield to maturity (debt): 6.76% (top quartile).
Modified duration: 0.44 yrs (upper mid).
Average maturity: 0.53 yrs (lower mid).
Exit load: NIL.
Top sector: Financial Services.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~44%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding Shriram Finance Limited (~2.8%).

Below is the key information for Aditya Birla Sun Life Savings Fund

Aditya Birla Sun Life Savings Fund Growth
Launch Date	16 Apr 03
NAV (17 Oct 25)	₹559.472 ↑ 0.09 (0.02 %)
Net Assets (Cr)	₹21,521 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	Birla Sun Life Asset Management Co Ltd
Rating	☆☆☆☆☆
Risk	Moderately Low
Expense Ratio	0.55
Sharpe Ratio	3.66
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	1,000
Min SIP Investment	1,000
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.76%
Effective Maturity	6 Months 11 Days
Modified Duration	5 Months 8 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,435
30 Sep 22	₹10,856
30 Sep 23	₹11,624
30 Sep 24	₹12,503
30 Sep 25	₹13,481

Aditya Birla Sun Life Savings Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹200,132.
Net Profit of ₹20,132 Invest Now

Returns for Aditya Birla Sun Life Savings Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.6%
3 Month	1.5%
6 Month	3.5%
1 Year	7.7%
3 Year	7.5%
5 Year	6.1%
10 Year
15 Year
Since launch	7.4%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	7.9%
2023	7.2%
2022	4.8%
2021	3.9%
2020	7%
2019	8.5%
2018	7.6%
2017	7.2%
2016	9.2%
2015	8.9%

Fund Manager information for Aditya Birla Sun Life Savings Fund

Name	Since	Tenure
Sunaina Cunha	20 Jun 14	11.21 Yr.
Kaustubh Gupta	15 Jul 11	14.14 Yr.
Monika Gandhi	22 Mar 21	4.45 Yr.

Data below for Aditya Birla Sun Life Savings Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	43.9%
Debt	55.85%
Other	0.25%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	58.06%
Cash Equivalent	25.58%
Government	16.11%

Credit Quality

Rating	Value
AA	30.25%
AAA	69.75%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
Shriram Finance Limited Debentures \| -	3%	₹614 Cr	60,000
Nirma Limited Debentures \| -	2%	₹487 Cr	48,500
07.22 GJ Sdl 2028 Sovereign Bonds \| -	2%	₹377 Cr	37,500,000
Mankind Pharma Limited Debentures \| -	2%	₹348 Cr	34,500
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹341 Cr	3,400 ↑ 250
Bharti Telecom Limited Debentures \| -	1%	₹321 Cr	3,200
Avanse Financial Services Limited Debentures \| -	1%	₹301 Cr	30,000
Power Finance Corporation Limited Debentures \| -	1%	₹298 Cr	30,000
ICICI Home Finance Company Limited Debentures \| -	1%	₹271 Cr	27,000
Bharti Telecom Limited Debentures \| -	1%	₹261 Cr	2,600

3. Nippon India Ultra Short Duration Fund

(Erstwhile Reliance Liquid Fund - Cash Plan)

The investment objective of the Scheme is to generate optimal returns consistent with moderate levels of risk and high liquidity. Accordingly, investments shall predominantly be made in Debt and Money Market Instruments.

Research Highlights for Nippon India Ultra Short Duration Fund

Upper mid AUM (₹11,076 Cr).
Established history (23+ yrs).
Rating: 2★ (bottom quartile).
Risk profile: Low.
1Y return: 7.01% (lower mid).
1M return: 0.52% (upper mid).
Sharpe: 2.31 (upper mid).
Information ratio: 0.00 (upper mid).
Yield to maturity (debt): 6.72% (upper mid).
Modified duration: 0.45 yrs (bottom quartile).
Average maturity: 0.67 yrs (bottom quartile).
Exit load: NIL.
Top sector: Financial Services.
Higher exposure to Corporate (bond sector) vs peer median.
Conservative stance with elevated cash (~44%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding National Bank For Agriculture And Rural Development (~4.4%).

Below is the key information for Nippon India Ultra Short Duration Fund

Nippon India Ultra Short Duration Fund Growth
Launch Date	7 Dec 01
NAV (17 Oct 25)	₹4,102.13 ↑ 0.53 (0.01 %)
Net Assets (Cr)	₹11,076 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	Nippon Life Asset Management Ltd.
Rating	☆☆
Risk	Low
Expense Ratio	1.12
Sharpe Ratio	2.31
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	100
Min SIP Investment	100
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.72%
Effective Maturity	8 Months 1 Day
Modified Duration	5 Months 12 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,852
30 Sep 22	₹11,286
30 Sep 23	₹12,030
30 Sep 24	₹12,884
30 Sep 25	₹13,797

Nippon India Ultra Short Duration Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹200,132.
Net Profit of ₹20,132 Invest Now

Returns for Nippon India Ultra Short Duration Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.4%
6 Month	3.2%
1 Year	7%
3 Year	7%
5 Year	6.6%
10 Year
15 Year
Since launch	6.1%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	7.2%
2023	6.7%
2022	4.6%
2021	7.8%
2020	4.9%
2019	0.9%
2018	7.3%
2017	5.8%
2016	6.8%
2015	7.6%

Fund Manager information for Nippon India Ultra Short Duration Fund

Name	Since	Tenure
Vivek Sharma	1 Oct 13	11.93 Yr.
Kinjal Desai	25 May 18	7.28 Yr.
Akshay Sharma	1 Dec 22	2.75 Yr.

Data below for Nippon India Ultra Short Duration Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	43.92%
Debt	55.84%
Other	0.24%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	67.02%
Cash Equivalent	19.97%
Government	12.76%

Credit Quality

Rating	Value
AA	18.36%
AAA	81.64%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	4%	₹487 Cr	48,500
Power Finance Corporation Limited Debentures \| -	3%	₹352 Cr	35,000
Small Industries Development Bank Of India Debentures \| -	2%	₹276 Cr	2,750
Vedanta Limited Debentures \| -	2%	₹241 Cr	24,000
TATA Communications Limited Debentures \| -	2%	₹227 Cr	22,500
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹201 Cr	20,000
182 Days Tbill Sovereign Bonds \| -	2%	₹200 Cr	20,000,000
India (Republic of) - \| -	2%	₹198 Cr	20,000,000
364 DTB 27112025 Sovereign Bonds \| -	2%	₹198 Cr	20,000,000
L&T Metro Rail (Hyderabad) Limited Debentures \| -	2%	₹195 Cr	1,950 ↑ 700

4. ICICI Prudential Ultra Short Term Fund

(Erstwhile ICICI Prudential Regular Income Fund)

The fund’s objective is to generate regular income through investments primarily in debt and money market instruments. As a secondary objective, the Scheme also seeks to generate long term capital appreciation from the portion of equity investments under the Scheme.

Research Highlights for ICICI Prudential Ultra Short Term Fund

Top quartile AUM (₹16,980 Cr).
Established history (14+ yrs).
Rating: 3★ (upper mid).
Risk profile: Moderate.
1Y return: 7.31% (top quartile).
1M return: 0.56% (top quartile).
Sharpe: 2.88 (top quartile).
Information ratio: 0.00 (upper mid).
Yield to maturity (debt): 6.66% (upper mid).
Modified duration: 0.39 yrs (top quartile).
Average maturity: 0.59 yrs (bottom quartile).
Exit load: 0-1 Months (0.5%),1 Months and above(NIL).
Top sector: Energy.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~52%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding 7.11% Govt Stock 2028 (~4.3%).

Below is the key information for ICICI Prudential Ultra Short Term Fund

ICICI Prudential Ultra Short Term Fund Growth
Launch Date	3 May 11
NAV (17 Oct 25)	₹28.2381 ↑ 0.00 (0.01 %)
Net Assets (Cr)	₹16,980 on 15 Sep 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	ICICI Prudential Asset Management Company Limited
Rating	☆☆☆
Risk	Moderate
Expense Ratio	0.8
Sharpe Ratio	2.88
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	1,000
Exit Load	0-1 Months (0.5%),1 Months and above(NIL)
Yield to Maturity	6.66%
Effective Maturity	7 Months 2 Days
Modified Duration	4 Months 20 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,444
30 Sep 22	₹10,848
30 Sep 23	₹11,587
30 Sep 24	₹12,439
30 Sep 25	₹13,356

ICICI Prudential Ultra Short Term Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169 Invest Now

Returns for ICICI Prudential Ultra Short Term Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.6%
3 Month	1.5%
6 Month	3.4%
1 Year	7.3%
3 Year	7.2%
5 Year	5.9%
10 Year
15 Year
Since launch	7.4%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	7.5%
2023	6.9%
2022	4.5%
2021	4%
2020	6.5%
2019	8.4%
2018	7.5%
2017	6.9%
2016	9.8%
2015	9.1%

Fund Manager information for ICICI Prudential Ultra Short Term Fund

Name	Since	Tenure
Manish Banthia	15 Nov 16	8.8 Yr.
Ritesh Lunawat	15 Jun 17	8.22 Yr.

Data below for ICICI Prudential Ultra Short Term Fund as on 15 Sep 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	51.54%
Debt	48.19%
Other	0.27%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	52.58%
Cash Equivalent	28.33%
Government	16.18%
Securitized	2.65%

Credit Quality

Rating	Value
AA	18.31%
AAA	81.69%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
7.11% Govt Stock 2028 Sovereign Bonds \| -	4%	₹731 Cr	72,318,200 ↓ -10,181,800
LIC Housing Finance Ltd Debentures \| -	4%	₹602 Cr	6,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	3%	₹579 Cr	57,500
Radhakrishna Securitization Trust ** Unlisted bonds \| -	3%	₹450 Cr	450 ↑ 450
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹376 Cr	3,750
Small Industries Development Bank Of India Debentures \| -	2%	₹352 Cr	35,000 ↑ 10,000
Vedanta Limited Debentures \| -	2%	₹300 Cr	30,000
Piramal Finance Limited Debentures \| -	2%	₹276 Cr	27,500
Larsen And Toubro Limited Debentures \| -	1%	₹250 Cr	25,000
LIC Housing Finance Ltd Debentures \| -	1%	₹226 Cr	2,250

5. Kotak Savings Fund

(Erstwhile Kotak Treasury Advantage Fund)

The investment objective of the Scheme is to generate returns through investments in debt and money market instruments with a view to reduce the interest rate risk. However, there is no assurance or guarantee that the investment objective of the scheme will be achieved.

Research Highlights for Kotak Savings Fund

Upper mid AUM (₹15,667 Cr).
Established history (21+ yrs).
Rating: 3★ (upper mid).
Risk profile: Moderately Low.
1Y return: 7.04% (upper mid).
1M return: 0.53% (upper mid).
Sharpe: 2.02 (lower mid).
Information ratio: 0.00 (upper mid).
Yield to maturity (debt): 6.41% (upper mid).
Modified duration: 0.44 yrs (lower mid).
Average maturity: 0.48 yrs (upper mid).
Exit load: NIL.
Top sector: Financial Services.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~54%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding 8.2% Govt Stock 2025 (~5.2%).

Below is the key information for Kotak Savings Fund

Kotak Savings Fund Growth
Launch Date	13 Aug 04
NAV (17 Oct 25)	₹43.6631 ↑ 0.01 (0.01 %)
Net Assets (Cr)	₹15,667 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	Kotak Mahindra Asset Management Co Ltd
Rating	☆☆☆
Risk	Moderately Low
Expense Ratio	0.81
Sharpe Ratio	2.02
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	1,000
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.41%
Effective Maturity	5 Months 23 Days
Modified Duration	5 Months 8 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,347
30 Sep 22	₹10,731
30 Sep 23	₹11,454
30 Sep 24	₹12,268
30 Sep 25	₹13,137

Kotak Savings Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169 Invest Now

Returns for Kotak Savings Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.4%
6 Month	3.2%
1 Year	7%
3 Year	7%
5 Year	5.6%
10 Year
15 Year
Since launch	7.2%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	7.2%
2023	6.8%
2022	4.5%
2021	3.2%
2020	5.8%
2019	7.8%
2018	7.4%
2017	6.7%
2016	8.2%
2015	8.6%

Fund Manager information for Kotak Savings Fund

Name	Since	Tenure
Deepak Agrawal	15 Apr 08	17.39 Yr.
Manu Sharma	1 Nov 22	2.84 Yr.

Data below for Kotak Savings Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	54.37%
Debt	45.35%
Other	0.29%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	54.98%
Cash Equivalent	26.27%
Government	17.11%
Securitized	1.35%

Credit Quality

Rating	Value
AA	9.45%
AAA	90.55%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
8.2% Govt Stock 2025 Sovereign Bonds \| -	5%	₹800 Cr	80,000,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	4%	₹688 Cr	68,500
Bajaj Housing Finance Limited Debentures \| -	4%	₹645 Cr	6,420
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	3%	₹482 Cr	47,500
Rec Limited Debentures \| -	3%	₹477 Cr	47,500
Mankind Pharma Limited Debentures \| -	2%	₹302 Cr	30,000
364 DTB 19mar2026 Sovereign Bonds \| -	2%	₹243 Cr	25,000,000
364 Days Tbill Red 28-05-2026 Sovereign Bonds \| -	2%	₹241 Cr	25,000,000
Bharti Telecom Limited Debentures \| -	1%	₹226 Cr	2,250
Ptc Radhakrishna Securitisation Trust 28/09/2028(Radhakrishna Trust)** So Unlisted bonds \| -	1%	₹210 Cr	210 ↑ 210

6. UTI Ultra Short Term Fund

(Erstwhile UTI - Floating Rate Fund - Short Term Plan)

To generate regular income through investment in a portfolio comprising substantially of floating rate debt / money market instruments, fixed rate debt / money market instruments swapped for floating rate returns. The Scheme may also invest a portion of its net assets in fixed rate debt securities and money market instruments .However there can be no assurance that the investment objective of the Scheme will be achieved. The Scheme does not guarantee / indicate any returns.

Research Highlights for UTI Ultra Short Term Fund

Lower mid AUM (₹4,181 Cr).
Established history (22+ yrs).
Rating: 4★ (top quartile).
Risk profile: Moderately Low.
1Y return: 6.89% (bottom quartile).
1M return: 0.50% (bottom quartile).
Sharpe: 1.96 (lower mid).
Information ratio: 0.00 (lower mid).
Yield to maturity (debt): 6.40% (lower mid).
Modified duration: 0.41 yrs (upper mid).
Average maturity: 0.47 yrs (upper mid).
Exit load: NIL.
Higher exposure to Financial Services vs peer median.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~59%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding Shriram Finance Limited (~2.4%).

Below is the key information for UTI Ultra Short Term Fund

UTI Ultra Short Term Fund Growth
Launch Date	29 Aug 03
NAV (17 Oct 25)	₹4,314.38 ↑ 0.58 (0.01 %)
Net Assets (Cr)	₹4,181 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	UTI Asset Management Company Ltd
Rating	☆☆☆☆
Risk	Moderately Low
Expense Ratio	0.93
Sharpe Ratio	1.96
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	500
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.4%
Effective Maturity	5 Months 19 Days
Modified Duration	4 Months 28 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,642
30 Sep 22	₹11,025
30 Sep 23	₹11,752
30 Sep 24	₹12,590
30 Sep 25	₹13,465

UTI Ultra Short Term Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹200,132.
Net Profit of ₹20,132 Invest Now

Returns for UTI Ultra Short Term Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.4%
6 Month	3.1%
1 Year	6.9%
3 Year	6.9%
5 Year	6.1%
10 Year
15 Year
Since launch	6.8%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	7.2%
2023	6.7%
2022	4.2%
2021	6.1%
2020	5.3%
2019	3.3%
2018	7%
2017	6.6%
2016	8.9%
2015	8.5%

Fund Manager information for UTI Ultra Short Term Fund

Name	Since	Tenure
Anurag Mittal	21 Jan 25	0.61 Yr.

Data below for UTI Ultra Short Term Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	58.86%
Debt	40.84%
Other	0.3%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	57.66%
Cash Equivalent	33.19%
Government	8.85%

Credit Quality

Rating	Value
AA	15.73%
AAA	84.27%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
Shriram Finance Limited Debentures \| -	2%	₹101 Cr	10,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹101 Cr	10,000
LIC Housing Finance Ltd Debentures \| -	2%	₹100 Cr	1,000
182 Days Tbill Sovereign Bonds \| -	2%	₹100 Cr	1,000,000,000
91 Days Tbill (Md 28/08/2025) Sovereign Bonds \| -	2%	₹100 Cr	1,000,000,000
Cp Jsw Energy Ltd. Debentures \| -	2%	₹97 Cr	1,000,000,000 ↑ 1,000,000,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹75 Cr	7,500
Bajaj Housing Finance Limited Debentures \| -	2%	₹75 Cr	750
Small Industries Development Bank Of India Debentures \| -	2%	₹75 Cr	750
Jamnagar Utilities & Power Private Limited Debentures \| -	2%	₹75 Cr	750 ↑ 750

7. Invesco India Ultra Short Term Fund

(Erstwhile Invesco India Medium Term Bond Fund)

The objective is to generate regular income and capital appreciation by investing in a portfolio of medium term debt and money market instruments.

Research Highlights for Invesco India Ultra Short Term Fund

Bottom quartile AUM (₹1,330 Cr).
Established history (14+ yrs).
Rating: 3★ (lower mid).
Risk profile: Moderate.
1Y return: 7.11% (upper mid).
1M return: 0.50% (lower mid).
Sharpe: 2.79 (upper mid).
Information ratio: 0.00 (lower mid).
Yield to maturity (debt): 6.35% (lower mid).
Modified duration: 0.46 yrs (bottom quartile).
Average maturity: 0.49 yrs (upper mid).
Exit load: NIL.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~47%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding Bank of Baroda (~5.7%).

Below is the key information for Invesco India Ultra Short Term Fund

Invesco India Ultra Short Term Fund Growth
Launch Date	30 Dec 10
NAV (17 Oct 25)	₹2,746.17 ↑ 0.37 (0.01 %)
Net Assets (Cr)	₹1,330 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	Invesco Asset Management (India) Private Ltd
Rating	☆☆☆
Risk	Moderate
Expense Ratio	0.74
Sharpe Ratio	2.79
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	1,000
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.35%
Effective Maturity	5 Months 28 Days
Modified Duration	5 Months 16 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,320
30 Sep 22	₹10,666
30 Sep 23	₹11,360
30 Sep 24	₹12,191
30 Sep 25	₹13,066

Invesco India Ultra Short Term Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169 Invest Now

Returns for Invesco India Ultra Short Term Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.4%
6 Month	3.2%
1 Year	7.1%
3 Year	7%
5 Year	5.5%
10 Year
15 Year
Since launch	7.1%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	7.5%
2023	6.6%
2022	4.1%
2021	3%
2020	5.1%
2019	7.6%
2018	7.3%
2017	7.1%
2016	9.1%
2015	8.3%

Fund Manager information for Invesco India Ultra Short Term Fund

Name	Since	Tenure
Krishna Cheemalapati	4 Jan 20	5.66 Yr.
Vikas Garg	27 Jul 21	4.1 Yr.

Data below for Invesco India Ultra Short Term Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	47.44%
Debt	52.25%
Other	0.31%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	52.83%
Cash Equivalent	35.15%
Government	11.72%

Credit Quality

Rating	Value
AA	19.13%
AAA	80.87%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
Bank of Baroda Debentures \| -	6%	₹73 Cr	7,500,000
Small Industries Development Bank Of India Debentures \| -	4%	₹50 Cr	5,000,000
91 Days Tbill Red 30-10-2025 Sovereign Bonds \| -	4%	₹50 Cr	5,000,000
India (Republic of) - \| -	4%	₹50 Cr	5,000,000
Summit Digitel Infrastructure Limited Debentures \| -	3%	₹40 Cr	4,000,000
Sundaram Home Finance Limited Debentures \| -	3%	₹35 Cr	3,500,000
Power Finance Corporation Limited Debentures \| -	2%	₹25 Cr	2,500,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹25 Cr	2,500,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹25 Cr	2,500,000
ICICI Home Finance Company Limited Debentures \| -	2%	₹25 Cr	2,500,000

8. DSP Money Manager Fund

"The primary investment objective of the Scheme is to seek to generate reasonable returns commensurate with low risk and a high degree of liquidity, from a portfolio constituted of money market securities and high quality debt securities. However, there can be no assurance that the investment objective of the Scheme will be realized."

Research Highlights for DSP Money Manager Fund

Lower mid AUM (₹3,845 Cr).
Established history (19+ yrs).
Rating: 2★ (bottom quartile).
Risk profile: Moderately Low.
1Y return: 6.92% (lower mid).
1M return: 0.50% (bottom quartile).
Sharpe: 1.62 (bottom quartile).
Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Yield to maturity (debt): 6.32% (bottom quartile).
Modified duration: 0.51 yrs (bottom quartile).
Average maturity: 0.56 yrs (bottom quartile).
Exit load: NIL.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~67%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding National Bank For Agriculture And Rural Development (~2.7%).

Below is the key information for DSP Money Manager Fund

DSP Money Manager Fund Growth
Launch Date	31 Jul 06
NAV (17 Oct 25)	₹3,465.65 ↑ 0.56 (0.02 %)
Net Assets (Cr)	₹3,845 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	DSP BlackRock Invmt Managers Pvt. Ltd.
Rating	☆☆
Risk	Moderately Low
Expense Ratio	1.02
Sharpe Ratio	1.62
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	1,000
Min SIP Investment	500
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.32%
Effective Maturity	6 Months 22 Days
Modified Duration	6 Months 4 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,307
30 Sep 22	₹10,647
30 Sep 23	₹11,329
30 Sep 24	₹12,124
30 Sep 25	₹12,972

DSP Money Manager Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169 Invest Now

Returns for DSP Money Manager Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.3%
6 Month	3%
1 Year	6.9%
3 Year	6.8%
5 Year	5.3%
10 Year
15 Year
Since launch	6.7%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	6.9%
2023	6.7%
2022	4.1%
2021	2.9%
2020	4.7%
2019	7.3%
2018	5%
2017	6%
2016	7.5%
2015	7.9%

Fund Manager information for DSP Money Manager Fund

Name	Since	Tenure
Karan Mundhra	31 May 21	4.26 Yr.
Shalini Vasanta	1 Jan 25	0.67 Yr.

Data below for DSP Money Manager Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	66.62%
Debt	32.96%
Other	0.43%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	50.43%
Cash Equivalent	35.13%
Government	14.02%

Credit Quality

Rating	Value
AA	5.61%
AAA	94.39%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	3%	₹102 Cr	10,000
Small Industries Development Bank Of India Debentures \| -	3%	₹101 Cr	10,000
364 DTB 06112025 Sovereign Bonds \| -	3%	₹99 Cr	10,000,000
Aditya Birla Renewables Limited Debentures \| -	2%	₹82 Cr	7,500
LIC Housing Finance Ltd Debentures \| -	2%	₹79 Cr	750
LIC Housing Finance Ltd Debentures \| -	2%	₹76 Cr	7,500
Kotak Mahindra Prime Limited Debentures \| -	1%	₹55 Cr	5,000
Power Finance Corporation Limited Debentures \| -	1%	₹54 Cr	500
Muthoot Finance Limited Debentures \| -	1%	₹54 Cr	5,000 ↑ 5,000
Mahindra Rural Housing Finance Limited Debentures \| -	1%	₹53 Cr	5,000

9. SBI Magnum Ultra Short Duration Fund

(Erstwhile SBI Magnum InstaCash Fund)

To provide the investors an opportunity to earn returns through investment in debt & money market securities, while having the benefit of a very high degree of liquidity.

Research Highlights for SBI Magnum Ultra Short Duration Fund

Upper mid AUM (₹15,525 Cr).
Oldest track record among peers (26 yrs).
Rating: 3★ (lower mid).
Risk profile: Low.
1Y return: 7.17% (upper mid).
1M return: 0.54% (upper mid).
Sharpe: 2.74 (upper mid).
Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Yield to maturity (debt): 6.22% (bottom quartile).
Modified duration: 0.44 yrs (lower mid).
Average maturity: 0.50 yrs (lower mid).
Exit load: NIL.
Higher exposure to Financial Services vs peer median.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~55%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding Rec Limited (~4.5%).

Below is the key information for SBI Magnum Ultra Short Duration Fund

SBI Magnum Ultra Short Duration Fund Growth
Launch Date	21 May 99
NAV (17 Oct 25)	₹6,087.1 ↑ 0.64 (0.01 %)
Net Assets (Cr)	₹15,525 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	SBI Funds Management Private Limited
Rating	☆☆☆
Risk	Low
Expense Ratio	0.54
Sharpe Ratio	2.74
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	500
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.22%
Effective Maturity	6 Months
Modified Duration	5 Months 8 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,360
30 Sep 22	₹10,744
30 Sep 23	₹11,479
30 Sep 24	₹12,323
30 Sep 25	₹13,216

SBI Magnum Ultra Short Duration Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169 Invest Now

Returns for SBI Magnum Ultra Short Duration Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.4%
6 Month	3.3%
1 Year	7.2%
3 Year	7.2%
5 Year	5.7%
10 Year
15 Year
Since launch	7.1%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	7.4%
2023	7%
2022	4.5%
2021	3.4%
2020	5.9%
2019	8%
2018	7.9%
2017	6.6%
2016	7.7%
2015	8.3%

Fund Manager information for SBI Magnum Ultra Short Duration Fund

Name	Since	Tenure
Sudhir Agrawal	15 May 25	0.3 Yr.

Data below for SBI Magnum Ultra Short Duration Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	54.71%
Debt	44.99%
Other	0.3%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	51.81%
Cash Equivalent	25.63%
Government	19.97%
Securitized	2.29%

Credit Quality

Rating	Value
AA	3.68%
AAA	96.32%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
Rec Limited Debentures \| -	4%	₹694 Cr	6,950
5.63% Govt Stock 2026 Sovereign Bonds \| -	4%	₹685 Cr	68,500,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	3%	₹516 Cr	5,150
HDFC Bank Ltd. Debentures \| -	3%	₹484 Cr	10,000
Bharti Telecom Limited Debentures \| -	2%	₹371 Cr	3,700
Radhakrishna Securitisation Trust (Obligor - Digital Fibre Infrastructure T Unlisted bonds \| -	2%	₹355 Cr	355 ↑ 355
Ntpc Limited Debentures \| -	2%	₹349 Cr	34,800
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	2%	₹296 Cr	29,500
Bank of Baroda Debentures \| -	2%	₹292 Cr	6,000
Citicorp Finance (India) Limited Debentures \| -	2%	₹250 Cr	25,000

10. BOI AXA Ultra Short Duration Fund

(Erstwhile BOI AXA Treasury Advantage Fund)

The Scheme seeks to deliver reasonable market related returns with lower risk and higher liquidity through a portfolio of debt and money market instruments. The Scheme is not providing any assured or guaranteed returns. Further, there is also no assurance that the investment objective of the Scheme will be achieved.

Research Highlights for BOI AXA Ultra Short Duration Fund

Bottom quartile AUM (₹203 Cr).
Established history (17+ yrs).
Rating: 4★ (upper mid).
Risk profile: Moderately Low.
1Y return: 6.64% (bottom quartile).
1M return: 0.49% (bottom quartile).
Sharpe: 1.07 (bottom quartile).
Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Yield to maturity (debt): 6.14% (bottom quartile).
Modified duration: 0.41 yrs (upper mid).
Average maturity: 0.42 yrs (top quartile).
Exit load: NIL.
Top bond sector: Corporate.
Conservative stance with elevated cash (~58%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding Rec Limited (~9.2%).

Below is the key information for BOI AXA Ultra Short Duration Fund

BOI AXA Ultra Short Duration Fund Growth
Launch Date	16 Jul 08
NAV (17 Oct 25)	₹3,215.44 ↑ 0.35 (0.01 %)
Net Assets (Cr)	₹203 on 31 Aug 25
Category	Debt - Ultrashort Bond
AMC	BOI AXA Investment Mngrs Private Ltd
Rating	☆☆☆☆
Risk	Moderately Low
Expense Ratio	0.97
Sharpe Ratio	1.07
Information Ratio	0
Alpha Ratio	0
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	1,000
Exit Load	NIL
Yield to Maturity	6.14%
Effective Maturity	5 Months 1 Day
Modified Duration	4 Months 28 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Sep 20	₹10,000
30 Sep 21	₹10,322
30 Sep 22	₹10,700
30 Sep 23	₹11,373
30 Sep 24	₹12,114
30 Sep 25	₹12,928

BOI AXA Ultra Short Duration Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹197,169.
Net Profit of ₹17,169 Invest Now

Returns for BOI AXA Ultra Short Duration Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 28 Jul 23

Duration	Returns
1 Month	0.5%
3 Month	1.3%
6 Month	3%
1 Year	6.6%
3 Year	6.5%
5 Year	5.3%
10 Year
15 Year
Since launch	7%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	6.7%
2023	6.2%
2022	4.4%
2021	3.2%
2020	4.9%
2019	7.5%
2018	7.6%
2017	8%
2016	9.1%
2015	8.7%

Fund Manager information for BOI AXA Ultra Short Duration Fund

Name	Since	Tenure
Mithraem Bharucha	17 Aug 21	4.04 Yr.

Data below for BOI AXA Ultra Short Duration Fund as on 31 Aug 25

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	57.97%
Debt	41.8%
Other	0.23%

Debt Sector Allocation

Sector	Value
Corporate	57.06%
Cash Equivalent	29.53%
Government	13.18%

Credit Quality

Rating	Value
AAA	100%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
Rec Limited Debentures \| -	9%	₹19 Cr	1,850,000
Power Finance Corporation Limited Debentures \| -	9%	₹18 Cr	1,800,000
LIC Housing Finance Ltd Debentures \| -	9%	₹18 Cr	1,800,000
National Bank For Agriculture And Rural Development Debentures \| -	7%	₹15 Cr	1,500,000
360 One Prime Limited Debentures \| -	6%	₹13 Cr	1,300,000 ↑ 1,300,000
182 DTB 18102024 Sovereign Bonds \| -	5%	₹10 Cr	1,000,000
364 DTB 15012026 Sovereign Bonds \| -	1%	₹2 Cr	200,000
Corporate Debt Market Development Fund # Investment Fund \| -	0%	₹0 Cr	417
Union Bank Of India Certificate of Deposit \| -	9%	₹19 Cr	1,950,000 ↑ 1,950,000
Net Receivables / (Payables) Net Current Assets \| -	8%	₹17 Cr

അതിനാൽ, മുകളിൽ നൽകിയിരിക്കുന്ന പാരാമീറ്ററുകളിൽ നിന്ന്, സ്ഥിര നിക്ഷേപങ്ങളെ അപേക്ഷിച്ച് അൾട്രാ ഷോർട്ട് ടേം ഫണ്ടുകൾ മികച്ച ഓപ്ഷനാണെന്ന് നമുക്ക് നിഗമനം ചെയ്യാം.

Disclaimer:
ഇവിടെ നൽകിയിരിക്കുന്ന വിവരങ്ങൾ കൃത്യമാണെന്ന് ഉറപ്പാക്കാൻ എല്ലാ ശ്രമങ്ങളും നടത്തിയിട്ടുണ്ട്. എന്നിരുന്നാലും, ഡാറ്റയുടെ കൃത്യത സംബന്ധിച്ച് യാതൊരു ഉറപ്പും നൽകുന്നില്ല. എന്തെങ്കിലും നിക്ഷേപം നടത്തുന്നതിന് മുമ്പ് സ്കീം വിവര രേഖ ഉപയോഗിച്ച് പരിശോധിക്കുക.