+91-22-48913909ছোট ক্যাপ মিউচুয়াল ফান্ড
স্মল ক্যাপ ফান্ড কি?
ছোট ক্যাপ তহবিল সর্বনিম্ন প্রান্তে এক্সপোজার নিতেবাজার মূলধন স্মল ক্যাপ কোম্পানিগুলি স্টার্টআপ বা সংস্থাগুলিকে অন্তর্ভুক্ত করে যেগুলি অল্প আয়ের সাথে তাদের বিকাশের প্রাথমিক পর্যায়ে রয়েছে। অনেক সফল ছোট ক্যাপ সংস্থাগুলি অবশেষে বড় ক্যাপ কোম্পানিতে পরিণত হয়েছে। যেহেতু, ছোট ক্যাপ স্টকগুলি উচ্চ প্রবৃদ্ধির সম্ভাবনা দেয়, কোম্পানিগুলি তাদের বিকাশের প্রাথমিক পর্যায়ে, উচ্চতর উন্নয়নের বিশাল সুযোগ রয়েছে।
সম্প্রতিsebi শ্রেণীবদ্ধ করেছে কিভাবেএএমসিলার্জক্যাপ এবং মিডক্যাপ শ্রেণীবদ্ধ করা।
| বাজার মূলধন | বর্ণনা |
|---|---|
| বড় ক্যাপ কোম্পানি | সম্পূর্ণ বাজার মূলধনের পরিপ্রেক্ষিতে 1ম থেকে 100তম কোম্পানি |
| মিড ক্যাপ কোম্পানি | সম্পূর্ণ বাজার মূলধনের পরিপ্রেক্ষিতে 101 তম থেকে 250 তম কোম্পানি৷ |
| ছোট ক্যাপ কোম্পানি | সম্পূর্ণ বাজার মূলধনের পরিপ্রেক্ষিতে 251তম কোম্পানি |
স্মল ক্যাপ ফান্ড (স্মল ক্যাপ স্টকগুলিতে বিনিয়োগ)
ছোট ক্যাপগুলিকে সাধারণত INR 500 কোটির কম বাজার মূলধন (এমসি=কোম্পানি দ্বারা জারি করা শেয়ারের সংখ্যা X বাজার মূল্য প্রতি শেয়ার) সহ সংস্থাগুলি হিসাবে সংজ্ঞায়িত করা হয়। তাদের বাজার মূলধন বৃহৎ এবং এর চেয়ে অনেক কমমিড-ক্যাপ. অনেক ছোট ক্যাপগুলি যথেষ্ট বৃদ্ধির সম্ভাবনা সহ তরুণ সংস্থা। কিন্তু, লার্জ এবং মিড-ক্যাপের তুলনায় ছোট ক্যাপের ক্ষেত্রে ব্যর্থতার ঝুঁকি বেশি।
অনেক ছোট ক্যাপ কোম্পানি তাদের পণ্য এবং পরিষেবার জন্য উপযুক্ত ভোক্তাদের চাহিদা সহ একটি বিশেষ বাজার পরিবেশন করে। তারা উল্লেখযোগ্য ভবিষ্যতের বৃদ্ধির সম্ভাবনা সহ উদীয়মান শিল্পগুলিকেও পরিবেশন করে। ছোট ক্যাপ সংস্থাগুলির ভাল রিটার্ন জেনারেট করার সম্ভাবনা রয়েছে। যাইহোক, এর সাথে জড়িত ঝুঁকি খুব বেশি। কিন্তু, যদি একটি ছোট ক্যাপের বিনিয়োগের সময় বেশি হয়, তবে ঝুঁকি কমতে থাকে।
ছোট ক্যাপগুলির ক্ষুদ্রতম ইকুইটিগুলি হল মাইক্রো-ক্যাপ এবং ন্যানো-ক্যাপ স্টক। যেখানে, মাইক্রো ক্যাপগুলি হল INR 100 থেকে 500 কোটির মার্কেট ক্যাপ সহ সংস্থাগুলি এবং ন্যানো-ক্যাপগুলি হল INR 100 কোটির নীচে মার্কেট ক্যাপ সহ সংস্থাগুলি৷ বিএসই স্মল ক্যাপ ইনডেক্স, রেকর্ড করেছে যে প্রতি 10 স্টকের মধ্যে চারটি তাদের নিট মুনাফায় 30% এর বেশি বৃদ্ধি পেয়েছে।অর্থবছর 2014-16 এর।
ভারতের সবচেয়ে উদীয়মান ছোট ক্যাপ কোম্পানিগুলির মধ্যে কয়েকটি হলইন্ডিয়াবুলস Real, Just Dial, PNB Gilts, Federalব্যাংক লিমিটেড, গীতাঞ্জলি জেমস লিমিটেড, ইন্ডিয়ান সিমেন্টস লিমিটেড, ইন্ডিয়ান ওভারসিজ ব্যাঙ্ক, ওরিয়েন্টাল ব্যাঙ্ক অফ কমার্স, পিভিআর লিমিটেড, ইত্যাদি।
কেন স্মল ক্যাপ মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগ করবেন?
এখানে কিছু সুবিধা এবং অসুবিধা আছেবিনিয়োগ ছোট-ক্যাপ তহবিলে যা আপনাকে তহবিল বুঝতে গাইড করবে।
পেশাদার
- ছোট ক্যাপ স্টকগুলির দাম মিড ক্যাপ এবং বড় ক্যাপ স্টকগুলির চেয়ে কম।
- ছোট ক্যাপ তহবিল আপনার পোর্টফোলিওকে বৈচিত্র্যময় করতে সাহায্য করে। একজন ব্যবসায়ী অন্যান্য ক্যাপের তুলনায় বেশ কয়েকটি স্টকে লেনদেন করতে পারেন।
- ছোট ক্যাপ স্টক উচ্চ বৃদ্ধির সম্ভাবনা দেয়। যেহেতু এই কোম্পানিগুলি তাদের বিকাশের প্রাথমিক পর্যায়ে, তাদের উচ্চতর উন্নয়নের বিশাল সুযোগ রয়েছে।
- কখনও কখনও, ছোট ক্যাপ তহবিল থেকে ভাল পারফরমেন্স ঝোঁকবড় ক্যাপ তহবিল. যেহেতু বড় কোম্পানিগুলো স্থিতিশীলতার দিকে ঝুঁকে পড়ে, ছোট ক্যাপ কখনো কখনো এটিকে আরও ভালো পারফরম্যান্স করার সুযোগ দিতে পারে।
কনস
- ছোট ক্যাপ স্টক ঝুঁকিপূর্ণ কারণ তাদের একটি কম স্থায়ী ব্যবসা আছে. উদাহরণস্বরূপ, একটি কোম্পানির একটি অনন্য পরিষেবা/পণ্য থাকতে পারে, কিন্তু এটি বাজারজাত করার জন্য যথেষ্ট অর্থ নাও থাকতে পারে। সুতরাং, কখনও কখনও তহবিলের অভাব একটি ব্যবসায় ব্যর্থ হয়
- ছোট ক্যাপ স্টক বড় ক্যাপ স্টক তুলনায় প্রকৃতির আরো অস্থির হয়.
- তাদের স্টকের প্রকৃতির কারণে, ছোট ক্যাপগুলি ক্রমবর্ধমান বাজারে ছাড়িয়ে যেতে পারে এবং এমনকি করতে পারেআন্ডারপারফর্ম মন্দার সময়।
Talk to our investment specialist
কিভাবে ছোট ক্যাপ ফান্ডে বিনিয়োগ করবেন
ছোট-ক্যাপ ফান্ডে বিনিয়োগ করার আগে আপনাকে নিম্নলিখিত গুরুত্বপূর্ণ বিষয়গুলি দেখতে হবে:
অতীত পারফরম্যান্স
একটিবিনিয়োগকারী একটি নির্দিষ্ট সময়ের জন্য তহবিলের পারফরম্যান্সের একটি ন্যায্য মূল্যায়ন করা উচিত। এছাড়াও, এমন একটি তহবিলের জন্য যাওয়ার পরামর্শ দেওয়া হয় যা ধারাবাহিকভাবে 4-5 বছরে তার বেঞ্চমার্ককে হারায়, উপরন্তু, একজনকে প্রতিটি সময় দেখতে হবে এবং দেখতে হবে যে ফান্ডটি বেঞ্চমার্ককে হারাতে সক্ষম কিনা।
পোর্টফোলিও নির্মাণ
আপনি যে স্কিমটিতে বিনিয়োগ করবেন তার পোর্টফোলিও নির্মাণ পরীক্ষা করা অপরিহার্য। যেহেতু, ছোট-ক্যাপ একটি ঝুঁকিপূর্ণ তহবিল, তাই স্কিমের পোর্টফোলিওতে একটি ছোট অংশ থাকা উচিত বড়-ক্যাপ এবং ঋণের জন্য উত্সর্গীকৃত।অর্থ বাজার যন্ত্র যাতে এটি নিয়মিত উৎপন্ন হয়আয়.
তহবিলের পরিচালক
একটি তহবিল ব্যবস্থাপক প্রকল্পের সামগ্রিক কর্মক্ষমতা একটি গুরুত্বপূর্ণ ভূমিকা পালন করে. ফান্ডের পোর্টফোলিওর জন্য বিনিয়োগের সিদ্ধান্ত নেওয়ার জন্য একজন ফান্ড ম্যানেজার দায়ী। সুতরাং, স্মল-ক্যাপগুলিতে বিনিয়োগ করার আগে বিনিয়োগকারীদের আদর্শভাবে সেই নির্দিষ্ট ফান্ড ম্যানেজার দ্বারা পরিচালিত তহবিলের অতীত কর্মক্ষমতা পরীক্ষা করা উচিত, বিশেষত কঠিন বাজার পর্যায়ে।
ফান্ড হাউস খ্যাতি
বিনিয়োগের জন্য ছোট ক্যাপ তহবিলগুলি বেছে নেওয়ার সময়, সর্বদা ফান্ড হাউসের গুণমান এবং খ্যাতি দেখুন। একটি ফান্ড হাউস একটি দীর্ঘস্থায়ী রেকর্ড, বৃহৎ সম্পদ আন্ডার ম্যানেজমেন্ট (AUM), তারকা তহবিল বা ভাল পারফরম্যান্স তহবিল ইত্যাদির সাথে বিনিয়োগ করতে হয়৷ একটি ফান্ড হাউসের একটি ধারাবাহিক ট্র্যাক সহ শিল্পে শক্তিশালী উপস্থিতি থাকা উচিত রেকর্ড
ইক্যুইটি ফান্ড ট্যাক্সেশন
বাজেট 2018 বক্তৃতা অনুসারে, একটি নতুন দীর্ঘমেয়াদীমূলধন ইক্যুইটি ভিত্তিক উপর লাভ (LTCG) করযৌথ পুঁজি এবং স্টক ১লা এপ্রিল থেকে প্রযোজ্য হবে। অর্থ বিল 2018 14 ই মার্চ 2018-এ লোকসভায় ভয়েস ভোটে পাস করা হয়েছিল। এখানে কীভাবে নতুনআয়কর পরিবর্তনগুলি 1লা এপ্রিল 2018 থেকে ইক্যুইটি বিনিয়োগকে প্রভাবিত করবে৷
1. দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভ
LTCGs থেকে উদ্ভূত INR 1 লক্ষের বেশিমুক্তি 1লা এপ্রিল 2018 এর পরে বা তার পরে মিউচুয়াল ফান্ড ইউনিট বা ইক্যুইটিগুলির উপর 10 শতাংশ (প্লাস সেস) বা 10.4 শতাংশ হারে কর ধার্য হবে৷ দীর্ঘ মেয়াদীমূলধন লাভ INR 1 লক্ষ পর্যন্ত ছাড় দেওয়া হবে। উদাহরণস্বরূপ, যদি আপনি একটি আর্থিক বছরে স্টক বা মিউচুয়াল ফান্ড বিনিয়োগ থেকে সম্মিলিত দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভে INR 3 লক্ষ উপার্জন করেন। করযোগ্য LTCGগুলি হবে INR 2 লক্ষ (INR 3 লক্ষ - 1 লক্ষ) এবং৷ট্যাক্স দায় 20 টাকা হবে,000 (INR 2 লাখের 10 শতাংশ)।
দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভ হল বিক্রয় বা খালাস থেকে উদ্ভূত লাভইক্যুইটি ফান্ড এক বছরের বেশি অনুষ্ঠিত হয়।
2. স্বল্পমেয়াদী মূলধন লাভ
যদি মিউচুয়াল ফান্ড ইউনিট এক বছরের হোল্ডিংয়ের আগে বিক্রি করা হয়, তাহলে শর্ট টার্ম ক্যাপিটাল গেইন (STCGs) ট্যাক্স প্রযোজ্য হবে। STCGs কর অপরিবর্তিত রাখা হয়েছে 15 শতাংশে।
| ইক্যুইটি স্কিম | অধিষ্ঠিত সময়ের | করের হার |
|---|---|---|
| দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভ (LTCG) | ১ বছরের বেশি | 10% (কোন সূচক ছাড়াই) **** |
| স্বল্পমেয়াদী মূলধন লাভ (STCG) | এক বছরের কম বা সমান | 15% |
| বিতরণকৃত লভ্যাংশের উপর কর | - | 10%# |
* INR 1 লক্ষ পর্যন্ত লাভ করমুক্ত। INR 1 লাখের বেশি লাভের ক্ষেত্রে 10% ট্যাক্স প্রযোজ্য। আগের হার ছিল 0% খরচ 31 জানুয়ারী, 2018-এ সমাপনী মূল্য হিসাবে গণনা করা হয়েছিল। #10% এর লভ্যাংশ কর + সারচার্জ 12% + সেস 4% = 11.648% স্বাস্থ্য ও শিক্ষা কার 4% চালু করা হয়েছে। আগে শিক্ষা উপকর ছিল ৩টি%
সেরা পারফর্মিং স্মল ক্যাপ ফান্ড 2022
100 কোটির উপরে AUM সহ কিছু সেরা পারফরম্যান্সকারী ছোট ক্যাপ তহবিলগুলি নিম্নরূপ:
Fund NAV Net Assets (Cr) 3 MO (%) 6 MO (%) 1 YR (%) 3 YR (%) 5 YR (%) 2024 (%) Nippon India Small Cap Fund Growth ₹165.581
↑ 0.91 ₹66,602 9.1 9.9 -4.9 24 33.8 26.1 HDFC Small Cap Fund Growth ₹138.664
↑ 0.28 ₹35,781 14.2 13.1 2.1 24.1 31.2 20.4 Franklin India Smaller Companies Fund Growth ₹166.243
↑ 0.54 ₹13,995 5.3 6.6 -7.4 23.1 31 23.2 ICICI Prudential Smallcap Fund Growth ₹86.22
↑ 0.07 ₹8,566 10.5 10 -2.1 18 29.6 15.6 Kotak Small Cap Fund Growth ₹254.627
↑ 1.56 ₹18,031 8.2 6.3 -5.7 16.1 28.7 25.5 Sundaram Small Cap Fund Growth ₹250.877
↑ 0.83 ₹3,439 8.2 10 -0.6 20.2 28.7 19.1 DSP Small Cap Fund Growth ₹191.533
↑ 0.47 ₹17,126 12.5 11 -1.4 20 28.3 25.6 IDBI Small Cap Fund Growth ₹29.1818
↓ -0.06 ₹605 7.7 3.2 -8.6 17.3 28.3 40 SBI Small Cap Fund Growth ₹168.7
↑ 1.04 ₹35,696 6.9 7.6 -5 15.4 25.5 24.1 Aditya Birla Sun Life Small Cap Fund Growth ₹83.1874
↑ 0.36 ₹5,134 8.3 10.8 -3.9 17.8 24.9 21.5 Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 11 Aug 25 Research Highlights & Commentary of 10 Funds showcased
Commentary Nippon India Small Cap Fund HDFC Small Cap Fund Franklin India Smaller Companies Fund ICICI Prudential Smallcap Fund Kotak Small Cap Fund Sundaram Small Cap Fund DSP Small Cap Fund IDBI Small Cap Fund SBI Small Cap Fund Aditya Birla Sun Life Small Cap Fund Point 1 Highest AUM (₹66,602 Cr). Top quartile AUM (₹35,781 Cr). Lower mid AUM (₹13,995 Cr). Lower mid AUM (₹8,566 Cr). Upper mid AUM (₹18,031 Cr). Bottom quartile AUM (₹3,439 Cr). Upper mid AUM (₹17,126 Cr). Bottom quartile AUM (₹605 Cr). Upper mid AUM (₹35,696 Cr). Bottom quartile AUM (₹5,134 Cr). Point 2 Established history (14+ yrs). Established history (17+ yrs). Established history (19+ yrs). Established history (17+ yrs). Oldest track record among peers (20 yrs). Established history (20+ yrs). Established history (18+ yrs). Established history (8+ yrs). Established history (15+ yrs). Established history (18+ yrs). Point 3 Rating: 4★ (upper mid). Rating: 4★ (upper mid). Rating: 4★ (upper mid). Rating: 3★ (lower mid). Rating: 3★ (bottom quartile). Rating: 3★ (bottom quartile). Rating: 4★ (lower mid). Not Rated. Top rated. Rating: 5★ (top quartile). Point 4 Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Risk profile: Moderately High. Point 5 5Y return: 33.78% (top quartile). 5Y return: 31.19% (top quartile). 5Y return: 30.96% (upper mid). 5Y return: 29.64% (upper mid). 5Y return: 28.71% (upper mid). 5Y return: 28.65% (lower mid). 5Y return: 28.35% (lower mid). 5Y return: 28.34% (bottom quartile). 5Y return: 25.52% (bottom quartile). 5Y return: 24.90% (bottom quartile). Point 6 3Y return: 23.96% (top quartile). 3Y return: 24.06% (top quartile). 3Y return: 23.15% (upper mid). 3Y return: 17.97% (lower mid). 3Y return: 16.11% (bottom quartile). 3Y return: 20.23% (upper mid). 3Y return: 20.01% (upper mid). 3Y return: 17.26% (bottom quartile). 3Y return: 15.42% (bottom quartile). 3Y return: 17.83% (lower mid). Point 7 1Y return: -4.88% (lower mid). 1Y return: 2.10% (top quartile). 1Y return: -7.36% (bottom quartile). 1Y return: -2.08% (upper mid). 1Y return: -5.72% (bottom quartile). 1Y return: -0.64% (top quartile). 1Y return: -1.42% (upper mid). 1Y return: -8.63% (bottom quartile). 1Y return: -5.01% (lower mid). 1Y return: -3.87% (upper mid). Point 8 Alpha: -2.86 (lower mid). Alpha: 0.00 (top quartile). Alpha: -7.46 (bottom quartile). Alpha: -4.06 (lower mid). Alpha: -4.09 (bottom quartile). Alpha: 0.16 (top quartile). Alpha: 0.00 (upper mid). Alpha: -7.27 (bottom quartile). Alpha: 0.00 (upper mid). Alpha: 0.00 (upper mid). Point 9 Sharpe: -0.10 (upper mid). Sharpe: 0.07 (top quartile). Sharpe: -0.33 (bottom quartile). Sharpe: -0.18 (lower mid). Sharpe: -0.16 (lower mid). Sharpe: 0.04 (upper mid). Sharpe: 0.22 (top quartile). Sharpe: -0.27 (bottom quartile). Sharpe: -0.24 (bottom quartile). Sharpe: -0.12 (upper mid). Point 10 Information ratio: -0.10 (upper mid). Information ratio: 0.00 (top quartile). Information ratio: -0.13 (lower mid). Information ratio: -1.16 (bottom quartile). Information ratio: -1.31 (bottom quartile). Information ratio: -0.76 (lower mid). Information ratio: 0.00 (top quartile). Information ratio: -0.92 (bottom quartile). Information ratio: 0.00 (upper mid). Information ratio: 0.00 (upper mid). Nippon India Small Cap Fund
HDFC Small Cap Fund
Franklin India Smaller Companies Fund
ICICI Prudential Smallcap Fund
Kotak Small Cap Fund
Sundaram Small Cap Fund
DSP Small Cap Fund
IDBI Small Cap Fund
SBI Small Cap Fund
Aditya Birla Sun Life Small Cap Fund
উপসংহার
যেকোনো বিনিয়োগের বিপরীতে, ছোট ক্যাপ তহবিলের নিজস্ব সুবিধা এবং অসুবিধা রয়েছে। আপনি যদি এই ধরনের ঝুঁকি নিতে প্রস্তুত হন এবং ছোট ক্যাপগুলিতে বিনিয়োগ করতে চান তবে তারা আপনার জন্য সঠিক ক্ষেত্র! আপনি আরও অন্বেষণ করা উচিত!
এখানে প্রদত্ত তথ্য সঠিক কিনা তা নিশ্চিত করার জন্য সমস্ত প্রচেষ্টা করা হয়েছে। যাইহোক, তথ্যের সঠিকতা সম্পর্কে কোন গ্যারান্টি দেওয়া হয় না। কোনো বিনিয়োগ করার আগে স্কিমের তথ্য নথির সাথে যাচাই করুন।
AMFI Registration No. 112358 | CIN: U74999MH2016PTC282153
Shepard Technologies Pvt. Ltd. (with ARN code 112358) makes no warranties or representations, express or implied, on products offered through the platform. It accepts no liability for any damages or losses, however caused, in connection with the use of, or on the reliance of its product or related services. Terms and conditions of the website are applicable.
©2025 Shepard Technologies Private Limited. All Rights Reserved