SIP ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ: SIP ਨਿਵੇਸ਼ ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ ਦਾ ਮੁਲਾਂਕਣ

Updated on July 8, 2026 , 62179 views

ਵਿੱਚ ਜੋਖਮSIP ਵੱਖ-ਵੱਖ ਲਈ ਬਦਲਦਾ ਹੈਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡਾਂ ਦੀਆਂ ਕਿਸਮਾਂ.ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨਾ SIP ਦੁਆਰਾ (ਸਿਸਟਮੈਟਿਕਨਿਵੇਸ਼ ਯੋਜਨਾ) ਸ਼ਾਮਲ ਹੈਬਜ਼ਾਰ ਲਿੰਕਡ ਜੋਖਮ, ਜੋ ਕਿ ਨਿਸ਼ਚਤ ਤੌਰ 'ਤੇ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹਨਇਕੁਇਟੀ ਫੰਡ ਕਰਜ਼ੇ ਨਾਲੋਂ ਅਤੇ ਸੰਤੁਲਿਤਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡ. SIP ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ ਨਿਵੇਸ਼ ਵਿਕਲਪ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਕਰਦਾ ਹੈ ਜੋ ਕਿ ਇਸ ਨੂੰ ਧਿਆਨ ਵਿੱਚ ਰੱਖਦੇ ਹੋਏ ਚੁਣਿਆ ਗਿਆ ਹੈਜੋਖਮ ਪ੍ਰੋਫਾਈਲ, ਜੋਖਮ ਦੀ ਭੁੱਖ ਅਤੇਤਰਲਤਾ. ਹਾਲਾਂਕਿ, SIP ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ ਨੂੰ ਫੰਡ ਪ੍ਰਬੰਧਕਾਂ ਅਤੇ ਫੰਡ ਹਾਊਸ ਦੁਆਰਾ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਅਤੇ ਘਟਾਇਆ ਜਾ ਸਕਦਾ ਹੈ।

ਐਸਆਈਪੀ ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ ਦੀ ਗਣਨਾ ਕਰਨ ਲਈ ਇੱਥੇ ਕਈ ਟੂਲ ਉਪਲਬਧ ਹਨ ਜਿਵੇਂ ਕਿsip ਕੈਲਕੁਲੇਟਰ (SIP ਰਿਟਰਨ ਕੈਲਕੁਲੇਟਰ ਵਜੋਂ ਵੀ ਜਾਣਿਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ)।

SIP ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ: SIP ਜੋਖਮਾਂ ਦਾ ਮੁਲਾਂਕਣ

ਜੋਖਮ 1: SIP ਨੂੰ ਨਕਾਰਾਤਮਕ ਵਾਪਸੀ ਜਾਂ ਕੀਮਤ ਜੋਖਮ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਨ ਦਾ ਜੋਖਮ

ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡ ਨਿਵੇਸ਼ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਜੋਖਮਾਂ ਦੇ ਅਧੀਨ ਹੁੰਦੇ ਹਨ, ਇੱਕ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਸੁਣਿਆ ਜਾਣ ਵਾਲਾ ਸ਼ਬਦ ਹੈ। ਇਸਦਾ ਮਤਲਬ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਇੱਕ SIP ਵਿੱਚ ਤੁਹਾਡਾ ਨਿਵੇਸ਼ ਹੇਠਾਂ ਜਾ ਸਕਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਤੁਸੀਂ ਮਾਰਕੀਟ ਦੇ ਵਿਵਹਾਰ ਦੇ ਅਧਾਰ 'ਤੇ ਤੁਹਾਡੇ ਦੁਆਰਾ ਨਿਵੇਸ਼ ਕੀਤੇ ਨਾਲੋਂ ਘੱਟ ਮੁੱਲ ਦੇ ਨਾਲ ਖਤਮ ਹੋ ਸਕਦੇ ਹੋ।

SIP ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ ਹਾਲਾਂਕਿ ਹੋਲਡਿੰਗ ਪੀਰੀਅਡ ਨਾਲ ਸਬੰਧਤ ਹੈ ਅਤੇ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ, ਹੋਲਡਿੰਗ ਪੀਰੀਅਡ ਜਿੰਨਾ ਲੰਬਾ ਹੋਵੇਗਾ, ਜੋਖਮ ਓਨਾ ਹੀ ਘੱਟ ਹੋਵੇਗਾ। ਵੱਧ ਹੋਲਡਿੰਗ ਪੀਰੀਅਡ ਦੇ ਨਾਲ ਮੁਨਾਫਾ ਕਮਾਉਣ ਦੀ ਸੰਭਾਵਨਾ ਵੱਧ ਜਾਂਦੀ ਹੈ। ਉਦਾਹਰਨ ਲਈ ਇਕੁਇਟੀ ਲਈ ਹੇਠਾਂ ਦੇਖੋ, ਇਕੁਇਟੀ ਲਈ ਲੰਬੀ ਹੋਲਡਿੰਗ ਪੀਰੀਅਡ ਦੇ ਨਤੀਜੇ ਵਜੋਂ ਨੁਕਸਾਨ ਦੀ ਸੰਭਾਵਨਾ ਘੱਟ ਜਾਂਦੀ ਹੈ। (ਹੇਠਾਂ 1979 ਤੋਂ 2016 ਤੱਕ BSE ਸੈਂਸੈਕਸ 'ਤੇ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ ਹੈ)।

ਜੋਖਮ 2: ਤੁਹਾਡੇ ਪੈਸੇ ਨੂੰ ਜਲਦੀ ਵਾਪਸ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਨ ਦੇ ਯੋਗ ਹੋਣ ਦਾ ਜੋਖਮ ਜਾਂ ਤਰਲਤਾ ਜੋਖਮ

ਤੁਹਾਡੇ ਪੈਸੇ ਨੂੰ ਜਲਦੀ ਵਾਪਸ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਨ ਦੀ ਯੋਗਤਾ ਇਸ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਕਰਦੀ ਹੈਅੰਡਰਲਾਈੰਗ ਨਿਵੇਸ਼. ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡਾਂ ਦੇ ਨਾਲ, ਇਹ ਕੋਈ ਮੁੱਦਾ ਨਹੀਂ ਹੁੰਦਾ ਹੈ, ਹਾਲਾਂਕਿ, ਅਜਿਹੇ ਦੌਰ ਆਏ ਹਨ (ਜਿਵੇਂ ਕਿ 2008 ਵਿੱਚ), ਜਦੋਂ ਪ੍ਰਤੀਭੂਤੀਆਂ ਨੂੰ ਵੇਚਣ ਵਿੱਚ ਕੋਈ ਸਮੱਸਿਆ ਸੀ(ਬਾਂਡ) ਅਤੇ ਇਹ ਕਿ ਕੁਝ ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡਾਂ ਨੂੰ ਕੁਝ ਸਕੀਮਾਂ ਤੋਂ ਨਿਕਾਸੀ ਨੂੰ ਸੀਮਤ ਕਰਨਾ ਪੈਂਦਾ ਸੀ। ਇਕੁਇਟੀ ਮਾਰਕੀਟ ਕਾਫ਼ੀ ਤਰਲ ਹੈ (ਮਤਲਬ ਕਿ ਖਰੀਦਣ ਅਤੇ ਵੇਚਣ ਵਿੱਚ ਕੋਈ ਮੁੱਦਾ ਨਹੀਂ ਹੈ)। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਜੇਕਰ ਵਿਕਰੀ ਦੀ ਮਾਤਰਾ ਵੱਡੀ ਮਾਤਰਾ ਵਿੱਚ ਖਰੀਦਦਾਰਾਂ ਦੀ ਸੰਖਿਆ ਤੋਂ ਵੱਧ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਸਦਾ ਨਤੀਜਾ ਇੱਕ ਮੁੱਦਾ ਹੋਵੇਗਾ, ਇਸਲਈ ਬਾਅਦ ਵਿੱਚ ਅਦਾਇਗੀਆਂ ਨੂੰ ਇੱਕ ਸਮੱਸਿਆ ਬਣਾਉਂਦੀ ਹੈ ਅਤੇ ਇਸਲਈ ਤਰਲਤਾ ਦਾ ਜੋਖਮ ਹੁੰਦਾ ਹੈ।

ਜੋਖਮ 3: ਸੁਰੱਖਿਆ ਜਾਂ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਜੋਖਮ ਦੇ ਘਟਣ ਦਾ ਜੋਖਮ

ਜਦੋਂ ਕਿਸੇ ਖਾਸ ਕੰਪਨੀ/ਇਕਾਈ ਦੇ ਬਾਂਡ ਨੂੰ ਇੱਕ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਰੇਟਿੰਗ ਏਜੰਸੀ ਦੁਆਰਾ ਡਾਊਨਗ੍ਰੇਡ ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਸਦੀ ਕੀਮਤ ਡਿੱਗ ਜਾਂਦੀ ਹੈ। ਜੇਕਰ ਕੀਮਤ ਡਿੱਗਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਹ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਦੇ ਸਮੁੱਚੇ ਮੁੱਲ ਨੂੰ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਇਸ ਨੂੰ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਜੋਖਮ ਕਿਹਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ।

Ready to Invest?
Talk to our investment specialist

ਜੋਖਮ 4: ਕੰਪਨੀ ਦੁਆਰਾ ਬਾਂਡ ਦੇ ਮਾਲਕਾਂ ਨੂੰ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ਬਕਾਇਆ ਜਾਂ ਮੂਲ ਜੋਖਮ ਦਾ ਭੁਗਤਾਨ ਨਾ ਕਰਨ ਦਾ ਜੋਖਮ

ਜਦੋਂ ਕੋਈ ਕੰਪਨੀ ਬਾਂਡ ਧਾਰਕਾਂ ਨੂੰ ਆਪਣੇ ਭੁਗਤਾਨਾਂ 'ਤੇ ਡਿਫਾਲਟ ਕਰਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਸਨੂੰ ਕਿਹਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈਡਿਫੌਲਟ ਜੋਖਮ.

ਦੇ ਨਾਲਨਿਵੇਸ਼ਕ ਆਪਣੇ ਪੈਸੇ ਵਾਪਸ ਨਾ ਮਿਲਣ ਨਾਲ, ਇਹ ਉਹਨਾਂ ਦੇ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਨੂੰ ਨਕਾਰਾਤਮਕ ਤੌਰ 'ਤੇ ਪ੍ਰਭਾਵਤ ਕਰੇਗਾ।

ਜੋਖਮ 5: ਤੁਹਾਡੇ ਲੈਣ-ਦੇਣ ਦੀ ਸਹੀ ਢੰਗ ਨਾਲ ਪ੍ਰਕਿਰਿਆ ਕਰਨ ਦਾ ਜੋਖਮ ਜਾਂ ਤਕਨਾਲੋਜੀ ਜੋਖਮ

ਅੱਜ, ਸਾਰੇ ਲੈਣ-ਦੇਣ ਇਲੈਕਟ੍ਰਾਨਿਕ ਮੋਡ ਵਿੱਚ ਹੁੰਦੇ ਹਨ। ਵੱਖ-ਵੱਖ ਟਚ-ਪੁਆਇੰਟਾਂ ਦੇ ਨਾਲ, ਵੱਖ-ਵੱਖ ਥਾਵਾਂ 'ਤੇ ਤਕਨੀਕੀ ਅਸਫਲਤਾ ਦੀ ਸੰਭਾਵਨਾ ਹੈ, ਆਰ ਐਂਡ ਟੀ ਏਜੰਟ,ਬੈਂਕ ਫੰਡਾਂ ਨੂੰ ਡੈਬਿਟ ਕਰਨਾ ਆਦਿ।

ਇੱਕ ਲੈਣ-ਦੇਣ ਦੀ ਗੈਰ-ਪ੍ਰੋਸੈਸਿੰਗ ਵੀ SIP ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਜੋਖਮ ਹੈ।

ਜੋਖਮ 6: ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਮੈਨੇਜਰ ਦੁਆਰਾ ਸਕੀਮ ਦੀ ਕਾਰਗੁਜ਼ਾਰੀ ਦਾ ਜੋਖਮ ਜਾਂ ਫੰਡ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਜੋਖਮ

SIP ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਹੋਰ ਜੋਖਮ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਚੁਣੀ ਗਈ ਸਕੀਮ ਉਮੀਦਾਂ 'ਤੇ ਪੂਰਾ ਨਹੀਂ ਉਤਰ ਸਕਦੀ, ਅਤੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਉਮੀਦ ਤੋਂ ਬਹੁਤ ਘੱਟ ਹੋ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਫੰਡ ਮੈਨੇਜਰ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ 'ਤੇ ਘੱਟ-ਡਿਲੀਵਰ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ, ਅਤੇ ਇਸ ਨਾਲ ਇਸ 'ਤੇ ਘੱਟ ਰਿਟਰਨ ਹੋਵੇਗਾSIP ਨਿਵੇਸ਼.

ਇਹ ਇੱਕ SIP ਵਿੱਚ ਪ੍ਰਮੁੱਖ ਜੋਖਮ ਹਨ, ਜਦੋਂ ਕਿ ਅਸੀਂ ਅੱਗੇ ਜਾ ਸਕਦੇ ਹਾਂ ਅਤੇ SIP ਵਿੱਚ ਹੋਰ ਜੋਖਮਾਂ ਨੂੰ ਵਿਸਤ੍ਰਿਤ ਕਰ ਸਕਦੇ ਹਾਂ ਜਿਵੇਂ ਕਿਆਰਥਿਕਤਾ ਜੋਖਮ ਆਦਿ, ਇਹਨਾਂ ਵਿੱਚੋਂ ਜ਼ਿਆਦਾਤਰ ਜੋਖਮ ਉਪਰੋਕਤ ਇੱਕ ਜਾਂ ਵੱਧ ਸ਼੍ਰੇਣੀਆਂ ਦੇ ਅਧੀਨ ਆਉਂਦੇ ਹਨ।

ਹਾਲਾਂਕਿ SIP ਵਿੱਚ ਨਿਸ਼ਚਤ ਤੌਰ 'ਤੇ ਇੱਕ ਜੋਖਮ ਹੁੰਦਾ ਹੈ, ਕਿਸੇ ਨੂੰ ਹਮੇਸ਼ਾਂ ਯਾਦ ਰੱਖਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ SIP ਜਾਂ ਇੱਕਮੁਸ਼ਤ ਰਕਮ, ਇਹ ਸਿਰਫ ਇੱਕ ਨਿਵੇਸ਼ ਰੂਟ ਹੈ ਅਤੇ ਅੰਡਰਲਾਈੰਗ ਨਿਵੇਸ਼ ਨਹੀਂ ਹੈ। ਕਿਸੇ ਨੂੰ ਅੰਡਰਲਾਈੰਗ ਨਿਵੇਸ਼, ਇਸਦੇ ਜੋਖਮਾਂ ਨੂੰ ਵੇਖਣ ਅਤੇ ਫਿਰ ਅੰਤਮ ਫੈਸਲਾ ਲੈਣ ਦੀ ਜ਼ਰੂਰਤ ਹੁੰਦੀ ਹੈ।

*ਹੇਠਾਂ ਦੀ ਸੂਚੀ ਹੈਸਿਖਰ SIPਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਲਈ ਕੋਈ ਮੁਲਾਂਕਣ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ

1. DSP World Gold Fund

"The primary investment objective of the Scheme is to seek capital appreciation by investing predominantly in units of MLIIF - WGF. The Scheme may, at the discretion of the Investment Manager, also invest in the units of other similar overseas mutual fund schemes, which may constitute a significant part of its corpus. The Scheme may also invest a certain portion of its corpus in money market securities and/or units of money market/liquid schemes of DSP Merrill Lynch Mutual Fund, in order to meet liquidity requirements from time to time. However, there is no assurance that the investment objective of the Scheme will be realized."

Research Highlights for DSP World Gold Fund

Upper mid AUM (₹1,679 Cr).
Oldest track record among peers (18 yrs).
Rating: 3★ (upper mid).
Risk profile: High.
5Y return: 22.59% (lower mid).
3Y return: 44.67% (top quartile).
1Y return: 67.61% (top quartile).
Alpha: -0.46 (bottom quartile).
Sharpe: 1.77 (lower mid).
Information ratio: -0.78 (bottom quartile).
Higher exposure to Basic Materials vs peer median.
Top bond sector: Cash Equivalent.
Equity-heavy allocation (~94%).
Largest holding BGF World Gold I2 (~68.0%).
Top-3 holdings concentration ~100.4%.

Below is the key information for DSP World Gold Fund

DSP World Gold Fund Growth
Launch Date	14 Sep 07
NAV (09 Jul 26)	₹50.0235 ↑ 0.83 (1.69 %)
Net Assets (Cr)	₹1,679 on 31 May 26
Category	Equity - Global
AMC	DSP BlackRock Invmt Managers Pvt. Ltd.
Rating	☆☆☆
Risk	High
Expense Ratio	1.41
Sharpe Ratio	1.77
Information Ratio	-0.78
Alpha Ratio	-0.46
Min Investment	1,000
Min SIP Investment	500
Exit Load	0-12 Months (1%),12 Months and above(NIL)

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Jun 21	₹10,000
30 Jun 22	₹8,181
30 Jun 23	₹9,294
30 Jun 24	₹10,640
30 Jun 25	₹16,808
30 Jun 26	₹27,693

DSP World Gold Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹300,000
expected amount after 5 Years is ₹530,691.
Net Profit of ₹230,691 Invest Now

Returns for DSP World Gold Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 9 Jul 26

Duration	Returns
1 Month	-4.4%
3 Month	-19.8%
6 Month	-11.2%
1 Year	67.6%
3 Year	44.7%
5 Year	22.6%
10 Year
15 Year
Since launch	8.9%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	167.1%
2023	15.9%
2022	7%
2021	-7.7%
2020	-9%
2019	31.4%
2018	35.1%
2017	-10.7%
2016	-4%
2015	52.7%

Fund Manager information for DSP World Gold Fund

Name	Since	Tenure
Kaivalya Nadkarni	1 May 25	1.17 Yr.

Data below for DSP World Gold Fund as on 31 May 26

Equity Sector Allocation

Sector	Value
Basic Materials	94.47%

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	3.62%
Equity	94.47%
Debt	0%
Other	1.91%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
BGF World Gold I2 Investment Fund \| -	68%	₹1,141 Cr	1,005,044
VanEck Gold Miners ETF - \| GDX	29%	₹490 Cr	573,719
Treps / Reverse Repo Investments CBLO/Reverse Repo \| -	3%	₹54 Cr
Net Receivables/Payables Net Current Assets \| -	0%	-₹6 Cr

2. Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund

The primary investment objective of the Scheme is to seek to provide long term capital growth by investing predominantly in the JPMorgan Funds - Emerging Markets Opportunities Fund, an equity fund which invests primarily in an aggressively managed portfolio of emerging market companies

Research Highlights for Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund

Bottom quartile AUM (₹250 Cr).
Established history (12+ yrs).
Rating: 3★ (lower mid).
Risk profile: High.
5Y return: 10.19% (bottom quartile).
3Y return: 27.56% (upper mid).
1Y return: 65.94% (upper mid).
Alpha: 5.56 (top quartile).
Sharpe: 2.62 (top quartile).
Information ratio: -0.40 (bottom quartile).
Top sector: Technology.
Top bond sector: Cash Equivalent.
Equity-heavy allocation (~93%).
Largest holding JPM Emerging Mkts Opps I acc USD (~96.2%).
Top-3 holdings concentration ~100.5%.

Below is the key information for Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund

Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund Growth
Launch Date	7 Jul 14
NAV (09 Jul 26)	₹28.5583 ↑ 0.45 (1.61 %)
Net Assets (Cr)	₹250 on 31 May 26
Category	Equity - Global
AMC	Edelweiss Asset Management Limited
Rating	☆☆☆
Risk	High
Expense Ratio	1.04
Sharpe Ratio	2.62
Information Ratio	-0.4
Alpha Ratio	5.56
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	1,000
Exit Load	0-1 Years (1%),1 Years and above(NIL)

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Jun 21	₹10,000
30 Jun 22	₹7,234
30 Jun 23	₹7,605
30 Jun 24	₹8,447
30 Jun 25	₹9,445
30 Jun 26	₹15,783

Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹300,000
expected amount after 5 Years is ₹395,578.
Net Profit of ₹95,578 Invest Now

Returns for Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 9 Jul 26

Duration	Returns
1 Month	0%
3 Month	16%
6 Month	30%
1 Year	65.9%
3 Year	27.6%
5 Year	10.2%
10 Year
15 Year
Since launch	9.1%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	41.1%
2023	5.9%
2022	5.5%
2021	-16.8%
2020	-5.9%
2019	21.7%
2018	25.1%
2017	-7.2%
2016	30%
2015	9.8%

Fund Manager information for Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund

Name	Since	Tenure
Bhavesh Jain	9 Apr 18	8.23 Yr.
Bharat Lahoti	1 Oct 21	4.75 Yr.

Data below for Edelweiss Emerging Markets Opportunities Equity Off-shore Fund as on 31 May 26

Equity Sector Allocation

Sector	Value
Technology	35.88%
Financial Services	20.6%
Consumer Cyclical	10.01%
Communication Services	7.79%
Industrials	5.82%
Energy	5.13%
Basic Materials	2.8%
Consumer Defensive	1.98%
Utility	1.27%
Health Care	0.52%

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	6.04%
Equity	93.14%
Debt	0.01%
Other	0.49%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
JPM Emerging Mkts Opps I acc USD Investment Fund \| -	96%	₹241 Cr	102,137 ↑ 3,897
Clearing Corporation Of India Ltd. CBLO/Reverse Repo \| -	4%	₹10 Cr
Net Receivables/(Payables) CBLO \| -	0%	-₹1 Cr
Accrued Interest CBLO \| -	0%	₹0 Cr

3. DSP US Flexible Equity Fund

The primary investment objective of the Scheme is to seek capital appreciation by investing predominantly in units of BGF – USFEF. The Scheme may, at the discretion of the Investment Manager also invest in the units of other similar overseas mutual fund schemes, which may constitute a significant part of its corpus. The Scheme may also invest a certain portion of its corpus in money market securities and/or money market/liquid schemes of DSP BlackRock Mutual Fund, in order to meet liquidity requirements from time to time. However, there is no assurance that the investment objective of the Scheme will be realized. It shall be noted ‘similar overseas mutual fund schemes’ shall have investment objective, investment strategy and risk profile/consideration similar to those of BGF – USFEF.

Research Highlights for DSP US Flexible Equity Fund

Lower mid AUM (₹1,323 Cr).
Established history (13+ yrs).
Top rated.
Risk profile: High.
5Y return: 18.23% (bottom quartile).
3Y return: 27.37% (lower mid).
1Y return: 47.32% (lower mid).
Alpha: -3.23 (bottom quartile).
Sharpe: 2.57 (upper mid).
Information ratio: 0.13 (upper mid).
Top sector: Technology.
Top bond sector: Cash Equivalent.
Equity-heavy allocation (~93%).
Largest holding BGF US Flexible Equity I2 (~95.7%).
Top-3 holdings concentration ~100.2%.

Below is the key information for DSP US Flexible Equity Fund

DSP US Flexible Equity Fund Growth
Launch Date	3 Aug 12
NAV (09 Jul 26)	₹93.7161 ↑ 1.39 (1.50 %)
Net Assets (Cr)	₹1,323 on 31 May 26
Category	Equity - Global
AMC	DSP BlackRock Invmt Managers Pvt. Ltd.
Rating	☆☆☆☆☆
Risk	High
Expense Ratio	1.55
Sharpe Ratio	2.57
Information Ratio	0.13
Alpha Ratio	-3.23
Min Investment	1,000
Min SIP Investment	500
Exit Load	0-12 Months (1%),12 Months and above(NIL)

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Jun 21	₹10,000
30 Jun 22	₹9,273
30 Jun 23	₹11,265
30 Jun 24	₹13,557
30 Jun 25	₹15,785
30 Jun 26	₹23,371

DSP US Flexible Equity Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹300,000
expected amount after 5 Years is ₹481,656.
Net Profit of ₹181,656 Invest Now

Returns for DSP US Flexible Equity Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 9 Jul 26

Duration	Returns
1 Month	0.4%
3 Month	15.8%
6 Month	19.8%
1 Year	47.3%
3 Year	27.4%
5 Year	18.2%
10 Year
15 Year
Since launch	17.4%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	33.8%
2023	17.8%
2022	22%
2021	-5.9%
2020	24.2%
2019	22.6%
2018	27.5%
2017	-1.1%
2016	15.5%
2015	9.8%

Fund Manager information for DSP US Flexible Equity Fund

Name	Since	Tenure
Kaivalya Nadkarni	1 May 25	1.17 Yr.

Data below for DSP US Flexible Equity Fund as on 31 May 26

Equity Sector Allocation

Sector	Value
Technology	33.05%
Industrials	13.62%
Financial Services	12.17%
Communication Services	12.05%
Consumer Cyclical	9.62%
Health Care	7.65%
Basic Materials	2.45%
Energy	2.43%

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	6.96%
Equity	93.02%
Debt	0.01%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
BGF US Flexible Equity I2 Investment Fund \| -	96%	₹1,265 Cr	1,784,131 ↓ -32,921
Treps / Reverse Repo Investments CBLO/Reverse Repo \| -	4%	₹59 Cr
Net Receivables/Payables Net Current Assets \| -	0%	-₹2 Cr

4. LIC MF Infrastructure Fund

The investment objective of the scheme is to provide long term growth from a portfolio of equity / equity related instruments of companies engaged either directly or indirectly in the infrastructure sector.

Research Highlights for LIC MF Infrastructure Fund

Bottom quartile AUM (₹1,099 Cr).
Established history (18+ yrs).
Not Rated.
Risk profile: High.
5Y return: 23.52% (top quartile).
3Y return: 26.59% (bottom quartile).
1Y return: 8.69% (bottom quartile).
Alpha: 4.51 (upper mid).
Sharpe: 0.26 (bottom quartile).
Information ratio: 0.55 (top quartile).
Higher exposure to Industrials vs peer median.
Top bond sector: Cash Equivalent.
Equity-heavy allocation (~96%).
Largest holding Larsen & Toubro Ltd (~4.0%).

Below is the key information for LIC MF Infrastructure Fund

LIC MF Infrastructure Fund Growth
Launch Date	29 Feb 08
NAV (10 Jul 26)	₹54.9742 ↑ 0.53 (0.97 %)
Net Assets (Cr)	₹1,099 on 31 May 26
Category	Equity - Sectoral
AMC	LIC Mutual Fund Asset Mgmt Co Ltd
Rating	Not Rated
Risk	High
Expense Ratio	2.21
Sharpe Ratio	0.26
Information Ratio	0.55
Alpha Ratio	4.51
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	1,000
Exit Load	0-1 Years (1%),1 Years and above(NIL)

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Jun 21	₹10,000
30 Jun 22	₹11,137
30 Jun 23	₹14,179
30 Jun 24	₹26,268
30 Jun 25	₹26,896
30 Jun 26	₹29,151

LIC MF Infrastructure Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹300,000
expected amount after 5 Years is ₹543,623.
Net Profit of ₹243,623 Invest Now

Returns for LIC MF Infrastructure Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 9 Jul 26

Duration	Returns
1 Month	5.4%
3 Month	11%
6 Month	13.3%
1 Year	8.7%
3 Year	26.6%
5 Year	23.5%
10 Year
15 Year
Since launch	9.7%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	-3.7%
2023	47.8%
2022	44.4%
2021	7.9%
2020	46.6%
2019	-0.1%
2018	13.3%
2017	-14.6%
2016	42.2%
2015	-2.2%

Fund Manager information for LIC MF Infrastructure Fund

Name	Since	Tenure
Sumit Bhatnagar	7 Apr 26	0.23 Yr.
Mahesh Bendre	1 Jul 24	2 Yr.

Data below for LIC MF Infrastructure Fund as on 31 May 26

Equity Sector Allocation

Sector	Value
Industrials	37.05%
Consumer Cyclical	20.88%
Basic Materials	12.42%
Utility	11.88%
Communication Services	5.02%
Financial Services	3.98%
Real Estate	1.97%
Health Care	1.89%
Technology	1.08%

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	3.82%
Equity	96.18%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
Larsen & Toubro Ltd (Industrials) Equity, Since 30 Apr 09 \| LT	4%	₹44 Cr	106,968 ↓ -10,884
Garware Hi-Tech Films Ltd (Basic Materials) Equity, Since 31 Aug 23 \| 500655	4%	₹40 Cr	65,325 ↓ -7,684
Tata Motors Passenger Vehicles Ltd (Consumer Cyclical) Equity, Since 28 Feb 26 \| TMPV	4%	₹39 Cr	982,891 ↓ -332,760
Tata Motors Ltd (Consumer Cyclical) Equity, Since 31 Oct 25 \| TMCV	4%	₹39 Cr	1,015,933 ↑ 26,983
Tata Power Co Ltd (Utilities) Equity, Since 29 Feb 24 \| TATAPOWER	3%	₹36 Cr	861,040 ↑ 524,312
KSH International Ltd (Industrials) Equity, Since 31 Dec 25 \| KSHINTL	3%	₹34 Cr	432,816 ↑ 6,280
Siemens Energy India Ltd (Utilities) Equity, Since 31 Aug 25 \| ENRIN	3%	₹34 Cr	87,106 ↑ 24,800
JSW Infrastructure Ltd (Industrials) Equity, Since 30 Apr 26 \| JSWINFRA	3%	₹31 Cr	1,133,858 ↑ 745,681
Carraro India Ltd (Consumer Cyclical) Equity, Since 31 Dec 24 \| CARRARO	3%	₹31 Cr	572,991
Bharat Dynamics Ltd Ordinary Shares (Industrials) Equity, Since 31 Jan 26 \| BDL	3%	₹29 Cr	242,954 ↑ 157,744

5. SBI PSU Fund

The objective of the scheme would be to provide investors with opportunities for long-term growth in capital along with the liquidity of an open-ended scheme through an active management of investments in a diversified basket of equity stocks of domestic Public Sector Undertakings and in debt and money market instruments issued by PSUs AND others.

Research Highlights for SBI PSU Fund

Highest AUM (₹6,594 Cr).
Established history (16+ yrs).
Rating: 2★ (bottom quartile).
Risk profile: High.
5Y return: 23.23% (upper mid).
3Y return: 26.03% (bottom quartile).
1Y return: 6.95% (bottom quartile).
Alpha: 0.16 (lower mid).
Sharpe: 0.26 (bottom quartile).
Information ratio: -0.02 (lower mid).
Higher exposure to Financial Services vs peer median.
Top bond sector: Cash Equivalent.
Equity-heavy allocation (~97%).
High-quality debt (AAA/AA ~100%).
Largest holding State Bank of India (~16.9%).
Top-3 holdings concentration ~35.4%.

Below is the key information for SBI PSU Fund

SBI PSU Fund Growth
Launch Date	7 Jul 10
NAV (10 Jul 26)	₹34.5645 ↑ 0.53 (1.57 %)
Net Assets (Cr)	₹6,594 on 31 May 26
Category	Equity - Sectoral
AMC	SBI Funds Management Private Limited
Rating	☆☆
Risk	High
Expense Ratio	1.89
Sharpe Ratio	0.26
Information Ratio	-0.02
Alpha Ratio	0.16
Min Investment	5,000
Min SIP Investment	500
Exit Load	0-1 Years (1%),1 Years and above(NIL)

Growth of 10,000 investment over the years.

Date	Value
30 Jun 21	₹10,000
30 Jun 22	₹9,973
30 Jun 23	₹13,609
30 Jun 24	₹26,792
30 Jun 25	₹26,602
30 Jun 26	₹28,255

SBI PSU Fund SIP Returns

Total investment amount is ₹300,000
expected amount after 5 Years is ₹543,623.
Net Profit of ₹243,623 Invest Now

Returns for SBI PSU Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 9 Jul 26

Duration	Returns
1 Month	0.7%
3 Month	-1.8%
6 Month	2.5%
1 Year	6.9%
3 Year	26%
5 Year	23.2%
10 Year
15 Year
Since launch	8.1%

Historical performance (Yearly) on absolute basis

Year	Returns
2024	11.3%
2023	23.5%
2022	54%
2021	29%
2020	32.4%
2019	-10%
2018	6%
2017	-23.8%
2016	21.9%
2015	16.2%

Fund Manager information for SBI PSU Fund

Name	Since	Tenure
Rohit Shimpi	1 Jun 24	2.08 Yr.

Data below for SBI PSU Fund as on 31 May 26

Equity Sector Allocation

Sector	Value
Financial Services	32.54%
Utility	31.22%
Industrials	14.07%
Energy	11.97%
Basic Materials	6.94%

Asset Allocation

Asset Class	Value
Cash	3.18%
Equity	96.74%
Debt	0.07%

Top Securities Holdings / Portfolio

Name	Holding	Value	Quantity
State Bank of India (Financial Services) Equity, Since 31 Jul 10 \| SBIN	17%	₹1,112 Cr	11,527,500 ↑ 1,000,000
GAIL (India) Ltd (Utilities) Equity, Since 31 May 24 \| GAIL	10%	₹628 Cr	38,150,000
NTPC Ltd (Utilities) Equity, Since 31 Jul 10 \| NTPC	9%	₹597 Cr	15,443,244
Bharat Electronics Ltd (Industrials) Equity, Since 30 Jun 24 \| BEL	9%	₹583 Cr	14,185,000 ↑ 800,000
Power Grid Corp Of India Ltd (Utilities) Equity, Since 31 Jul 10 \| POWERGRID	9%	₹579 Cr	19,935,554
Oil & Natural Gas Corp Ltd (Energy) Equity, Since 31 May 20 \| ONGC	6%	₹389 Cr	14,655,000
Bank of Baroda (Financial Services) Equity, Since 31 Aug 24 \| BANKBARODA	5%	₹352 Cr	13,100,000
Bharat Petroleum Corp Ltd (Energy) Equity, Since 31 Aug 24 \| BPCL	4%	₹289 Cr	9,700,000
Bharat Heavy Electricals Ltd (Industrials) Equity, Since 30 Jun 25 \| BHEL	4%	₹271 Cr	6,500,000
NMDC Ltd (Basic Materials) Equity, Since 31 Oct 23 \| NMDC	4%	₹245 Cr	27,900,000

Disclaimer:
ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣ ਲਈ ਸਾਰੇ ਯਤਨ ਕੀਤੇ ਗਏ ਹਨ ਕਿ ਇੱਥੇ ਦਿੱਤੀ ਗਈ ਜਾਣਕਾਰੀ ਸਹੀ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਡੇਟਾ ਦੀ ਸ਼ੁੱਧਤਾ ਬਾਰੇ ਕੋਈ ਗਾਰੰਟੀ ਨਹੀਂ ਦਿੱਤੀ ਗਈ ਹੈ। ਕਿਰਪਾ ਕਰਕੇ ਕੋਈ ਵੀ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਸਕੀਮ ਜਾਣਕਾਰੀ ਦਸਤਾਵੇਜ਼ ਨਾਲ ਤਸਦੀਕ ਕਰੋ।