+91-22-48913909
Table of Contents
શોર્ટ ટર્મ ડેટ ફંડ્સ અથવા શોર્ટ ટર્મ ફંડ્સ
નામ સૂચવે છે તેમ, ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ, જેને ટૂંકા ગાળાના ભંડોળ તરીકે પણ ઓળખવામાં આવે છે, તે સામાન્ય રીતે દેવું છેમ્યુચ્યુઅલ ફંડ જે ટૂંકા ગાળા માટે નાણાંનું રોકાણ કરે છે, સામાન્ય રીતે 3 વર્ષથી ઓછા. શોર્ટ ટર્મ તરીકે પણ ઓળખાય છેઆવક ફંડ્સ, શોર્ટ ટર્મ ડેટ ફંડ્સ ડેટ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટમાં રોકાણ કરે છે અનેમની માર્કેટ સાધનો જેમાં સમાવેશ થાય છેબેંક કાગળો (જેને ડિપોઝિટનું પ્રમાણપત્ર પણ કહેવાય છે), સરકારી કાગળો (જી-સેક) અને વાણિજ્યિક કાગળો (CPs). આ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમ એવા રોકાણકારો માટે યોગ્ય છે જેઓ પ્રાથમિકતા આપે છેપાટનગર જાળવણી, પણ લાંબા ગાળે (1-3 વર્ષ વચ્ચે) સારું વળતર મેળવવા માટે મુખ્યત્વે લાંબા ગાળા માટે રોકાણ કરવા ઈચ્છે છે. 1-3 વર્ષના ટૂંકા ગાળા માટે રોકાણ કરવા ઈચ્છુક રોકાણકારો ટૂંકા ગાળાના બોન્ડ ફંડ્સ જોઈ શકે છે. શોર્ટ ટર્મ ડેટ પ્રોડક્ટ્સને વ્યાજથી ફાયદો થઈ શકે છેસંસાધનો ડેટ પોર્ટફોલિયોમાં અને સંબંધિત ફંડ મેનેજર દ્વારા ઉચ્ચ સમયગાળાના દેવાના વ્યૂહાત્મક એક્સપોઝરમાંથી.
Talk to our investment specialist
ટૂંકા ગાળાના (શોર્ટ-ટર્મ) ડેટ ફંડની વિશેષતાઓ
ટૂંકા ગાળાના ભંડોળના કેટલાક અગ્રણી લક્ષણો છે:
તરલતા
ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ ખૂબ જ પ્રવાહી હોય છે કારણ કે પાકતી મુદતનો સમયગાળો ટૂંકો હોય છે અને રોકાણના માર્ગોને મંજૂરી આપે છેપ્રવાહિતા. સામાન્ય રીતે, આ ફંડ્સ પર કોઈ એન્ટ્રી અને એક્ઝિટ લોડ વસૂલવામાં આવતા નથી. જો કે, કેટલાક ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ એક્ઝિટ લોડ ચાર્જ કરે છે જો એક્ઝિટ થોડા મહિનામાં થાય છે. તેથી, રોકાણકારોને સૂચન કરવામાં આવે છે કે તેઓ તમામ પરિમાણોને ધ્યાનમાં લઈને સમજદારીપૂર્વક રોકાણ કરે.
પરત કરે છે
જ્યારે તે આવે છેમ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ, વળતર એ છે જે લોકો ખરેખર શોધે છે. જો કે, શ્રેષ્ઠ ટૂંકા ગાળાની પસંદગી કરતી વખતે આ એકમાત્ર પરિમાણ હોવું જોઈએ નહીંડેટ ફંડ રોકાણ કરવું. તાજેતરના અહેવાલોમાં, આરબીઆઈએ જણાવ્યું હતું કે રોકાણકારો દ્વારા વધુ સારું વળતર મળશેરોકાણ ટૂંકાથી મધ્યમ ગાળાના ફંડ કે જે એકથી પાંચ વર્ષની વચ્ચેની પાકતી મુદત ધરાવતા સાધનોમાં રોકાણ કરે છે. સામાન્ય રીતે, આવા ફંડનું સંચાલન કરતા ફંડ મેનેજર ઉચ્ચ ક્રેડિટ રેટિંગ સિક્યોરિટીઝમાં રોકાણ કરવાનું પસંદ કરે છે. આમ, ઓછામાં ઓછી શક્યતાની ખાતરી કરવીડિફૉલ્ટ રોકાણકારોની મૂડીને સલામતી પૂરી પાડતા જારીકર્તાઓ દ્વારા. હાલમાં, એક-ત્રણ વર્ષની પાકતી મુદત સાથે ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ વાર્ષિક 9-10% p.a.નું વળતર આપે છે. રોકાણકારોએ માત્ર વળતરનો પીછો ન કરવો જોઈએ, પરંતુ પોર્ટફોલિયોની ક્રેડિટ ગુણવત્તા પણ જોવી જોઈએ. જો તમે રૂઢિચુસ્ત છોરોકાણકાર પછી વધારાની સલામતી માટે થોડું વળતર આપો તેની ખાતરી કરવી અર્થપૂર્ણ છે.
વ્યાજ દર જોખમ
આ ભંડોળના ટૂંકા ગાળાના સ્વભાવને જોતાં, વળતર પર વધુ અસર થતી નથીફુગાવો અને વ્યાજ દરનું જોખમ ઓછું છે. સામાન્ય રીતે, ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ ટૂંકાથી મધ્યમ ગાળાના વ્યાજમાંથી આવક પેદા કરે છેબોન્ડ. આ ઉપાર્જિત આવક, એટલે કે સંચિત વ્યાજ, તેમાં ઉમેરવામાં આવે છેનેટ એસેટ વેલ્યુ અને તમારું અંતિમ વળતર બની જાય છે. કારણ કે તમે જાણો છો કે આ ભંડોળ સ્થિર આવક પ્રદાન કરે છે, તેથી, અન્ય લાંબા ગાળાની આવક ભંડોળની તુલનામાં વળતર ઓછું અસ્થિર છે. કેટલાક ટૂંકા ગાળાના ફંડમાં વ્યાજ દરનું થોડું જોખમ હોય છે, આને પોર્ટફોલિયોની અવધિ તરીકે ઓળખાતા પરિમાણ દ્વારા માપી શકાય છે. પોર્ટફોલિયોની સરેરાશ પરિપક્વતા પણ જોઈ શકાય છે. આ બંને પરિમાણો યોજનાની હકીકત પત્રકો પર ઉપલબ્ધ છે. માત્ર એક સાદો નિયમ યાદ રાખો, જેટલો સમયગાળો કે પાકતી મુદત જેટલી વધારે તેટલી વ્યાજ દરનું જોખમ વધારે! જો વ્યાજ દર ઘટે છે, તો આ હકારાત્મક છે, જો કે, જો દરો વધે છે, તો વળતર પર નકારાત્મક અસર થશે.
ઇન્વેસ્ટમેન્ટ હોરાઇઝન્સ
ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ એવા સાધનોમાં રોકાણ કરતા નથી કે જેમાં ખૂબ લાંબી પાકતી મુદત હોય કારણ કે તેઓ નીચા વ્યાજ દરના જોખમને જાળવી રાખવાનો પ્રયાસ કરે છે અને વધુ સારું કર-સમાયોજિત વળતર ઓફર કરે છે. આ ફંડ્સ એક થી ત્રણ વર્ષના સમયગાળામાં સ્થિર વળતર આપે છે, તેથી રોકાણકારોએ ફંડની સરેરાશ પરિપક્વતા સાથે રોકાણની સમયરેખાને મેચ કરવાનો પ્રયાસ કરવો જોઈએ. તેઓ જે સાધનોમાં રોકાણ કરે છે તેમાં નાણાંનો સમાવેશ થાય છેબજાર બોન્ડ જેવા સાધનો,કોમર્શિયલ પેપર અને થાપણોનું પ્રમાણપત્ર વગેરે.
સક્રિય સંચાલન જરૂરી છે
ટૂંકા ગાળાનું રોકાણ હોવાથી, આ ભંડોળને ભારે જરૂર નથીસક્રિય સંચાલન ફંડ મેનેજર દ્વારા. એકવાર પોર્ટફોલિયોના હિસ્સાની ફાળવણી થઈ જાય પછી, રોકાણને સક્રિય રીતે મેનેજ કરવાની (એકમો ખરીદવા અને વેચવા)ની જરૂરિયાત ઓછી હોય છે, એવું કહીને ફંડ મેનેજરે વ્યાજ દરના વિચારો સામેલ છે તેની ખાતરી કરવાની જરૂર છે અને તે/તેણી ક્રેડિટ ગુણવત્તા પર જાગ્રત છે. પોર્ટફોલિયો તેમજ નવી તકો. ફંડનું નિયમિત સક્રિય સંચાલન સુનિશ્ચિત કરીને સ્થિર વળતર આપવાનો તેમનો ઉદ્દેશ્ય પ્રાપ્ત થાય છે.
ડિવિડન્ડ ચૂકવણી
શોર્ટ ટર્મ ડેટ ફંડ્સ ડિવિડન્ડ પેઆઉટનો વિકલ્પ પણ ઓફર કરે છે. આ વિકલ્પ સાથે, રોકાણકારો મોટાભાગે માસિક અને પખવાડિયામાં નિયમિત અંતરાલ પર ડિવિડન્ડ મેળવી શકે છે. જો કે, આ ફંડ્સ દ્વારા ચૂકવવામાં આવતા ડિવિડન્ડ વ્યક્તિગત રોકાણકારો માટે 25% ના DDT (ડિવિડન્ડ વિતરણ કર) આકર્ષે છે.
ટૂંકા ગાળાના (ટૂંકા ગાળાના) ભંડોળના લાભો
- ટૂંકા ગાળાના બોન્ડ ફંડની પરિપક્વતા ઓછી હોય છે તેથી તેઓ સામાન્ય રીતે સુરક્ષિત અને સ્થિર વળતર આપે છે.
- ડેટ માર્કેટના વ્યાજ દરોમાં થતી વધઘટ ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડના વળતર પર નજીવી અસર કરે છે.
- વ્યાજ દરમાં ફેરફાર પ્રત્યે સંવેદનશીલ હોવાને કારણે, ટૂંકા ગાળાના બોન્ડ ફંડ સામાન્ય રીતે બજારની વધઘટથી પ્રભાવિત અન્ય ફંડ્સ કરતાં વધુ સારું પ્રદર્શન કરે છે.
- આ ભંડોળની તરલતા વધારે છે. તેથી, રોકાણકારો કટોકટીની સ્થિતિમાં સરળતાથી તેમનું રોકાણ પાછું ખેંચી શકે છે.
- લાક્ષણિક રીતે, મોટાભાગનાશ્રેષ્ઠ ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ ઉપાડ માટે કોઈ ફી વસૂલશો નહીં. તેથી, ત્યાં ન્યૂનતમથી કોઈ એક્ઝિટ લોડ નથી.
- શોર્ટ ટર્મ ડેટ ફંડ કર કાર્યક્ષમ છે. આ ભંડોળના વ્યાજ પર વસૂલવામાં આવતો ટેક્સ ફિક્સ બેંક ડિપોઝિટ કરતા ઘણો ઓછો છે.
ટોચની ટૂંકી અવધિ (શોર્ટ-ટર્મ) ડેટ ફંડ્સ 2022
કેટલાક શ્રેષ્ઠ ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સમાં શામેલ છે-
Fund NAV Net Assets (Cr) 3 MO (%) 6 MO (%) 1 YR (%) 3 YR (%) 2023 (%) Debt Yield (YTM) Mod. Duration Eff. Maturity Sundaram Short Term Debt Fund Growth ₹36.3802
↑ 0.01 ₹362 0.8 11.4 12.8 5.3 4.52% 1Y 2M 13D 1Y 7M 3D ICICI Prudential Short Term Fund Growth ₹54.6248
↑ 0.03 ₹16,876 1.8 3.8 7.2 5.8 7.4 8.02% 2Y 7M 2D 4Y 9M 4D HDFC Short Term Debt Fund Growth ₹28.985
↑ 0.01 ₹12,915 1.9 4 7.1 5.4 7.1 7.86% 2Y 9M 24D 4Y 29D UTI Short Term Income Fund Growth ₹28.8562
↑ 0.02 ₹2,689 1.9 3.9 7 6.9 6.9 7.51% 2Y 5M 8D 3Y 8M 5D Nippon India Short Term Fund Growth ₹47.7748
↑ 0.02 ₹5,524 1.7 3.8 6.6 5.2 6.8 7.75% 2Y 8M 5D 3Y 6M Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Dec 21 ટૂંકી અવધિ ઉપર AUM/નેટ અસ્કયામતો ધરાવતાં ભંડોળ100 કરોડ. પર છટણીછેલ્લું 1 વર્ષનું વળતર.
(Erstwhile Sundaram Select Debt Short Term Asset Fund) To earn regular income by investing primarily in fixed income
securities, which may be paid as dividend or reinvested at
the option of the investor. A secondary objective is to
attempt to keep the value of its units reasonably stable. Sundaram Short Term Debt Fund is a Debt - Short term Bond fund was launched on 5 Sep 02. It is a fund with Moderately Low risk and has given a Below is the key information for Sundaram Short Term Debt Fund Returns up to 1 year are on To generate income through investments in a range of debt and money market instruments of various maturities with a view to maximising income while maintaining the optimum balance of yield, safety and liquidity. ICICI Prudential Short Term Fund is a Debt - Short term Bond fund was launched on 25 Oct 01. It is a fund with Moderate risk and has given a Below is the key information for ICICI Prudential Short Term Fund Returns up to 1 year are on (Erstwhile HDFC Short Term Opportunities Fund) To generate regular income through investments in Debt/Money Market Instruments and Government Securities with maturities not exceeding 36 months. HDFC Short Term Debt Fund is a Debt - Short term Bond fund was launched on 25 Jun 10. It is a fund with Moderately Low risk and has given a Below is the key information for HDFC Short Term Debt Fund Returns up to 1 year are on To generate steady and reasonable income with low risk and high level of liquidity from a portfolio of money market securities and high quality debt. UTI Short Term Income Fund is a Debt - Short term Bond fund was launched on 19 Sep 07. It is a fund with Moderate risk and has given a Below is the key information for UTI Short Term Income Fund Returns up to 1 year are on The primary investment objective of the scheme is to generate stable returns for investors with a short term investment horizon by investing in fixed income
securitites of a short term maturity. Nippon India Short Term Fund is a Debt - Short term Bond fund was launched on 18 Dec 02. It is a fund with Moderately Low risk and has given a Below is the key information for Nippon India Short Term Fund Returns up to 1 year are on 1. Sundaram Short Term Debt Fund
CAGR/Annualized return of 6.9% since its launch. Ranked 56 in Short term Bond category. . Sundaram Short Term Debt Fund
Growth Launch Date 5 Sep 02 NAV (31 Dec 21) ₹36.3802 ↑ 0.01 (0.03 %) Net Assets (Cr) ₹362 on 30 Nov 21 Category Debt - Short term Bond AMC Sundaram Asset Management Company Ltd Rating ☆☆ Risk Moderately Low Expense Ratio 0.96 Sharpe Ratio 0.98 Information Ratio 0 Alpha Ratio 0 Min Investment 5,000 Min SIP Investment 250 Exit Load NIL Yield to Maturity 4.52% Effective Maturity 1 Year 7 Months 3 Days Modified Duration 1 Year 2 Months 13 Days Growth of 10,000 investment over the years.
Date Value 31 Mar 19 ₹10,000 31 Mar 20 ₹9,482 31 Mar 21 ₹10,172 Returns for Sundaram Short Term Debt Fund
absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 31 Dec 21 Duration Returns 1 Month 0.2% 3 Month 0.8% 6 Month 11.4% 1 Year 12.8% 3 Year 5.3% 5 Year 5.6% 10 Year 15 Year Since launch 6.9% Historical performance (Yearly) on absolute basis
Year Returns 2023 2022 2021 2020 2019 2018 2017 2016 2015 2014 Fund Manager information for Sundaram Short Term Debt Fund
Name Since Tenure Data below for Sundaram Short Term Debt Fund as on 30 Nov 21
Asset Allocation
Asset Class Value Debt Sector Allocation
Sector Value Credit Quality
Rating Value Top Securities Holdings / Portfolio
Name Holding Value Quantity 2. ICICI Prudential Short Term Fund
CAGR/Annualized return of 7.8% since its launch. Ranked 11 in Short term Bond category. Return for 2023 was 7.4% , 2022 was 4.7% and 2021 was 3.9% . ICICI Prudential Short Term Fund
Growth Launch Date 25 Oct 01 NAV (29 Apr 24) ₹54.6248 ↑ 0.03 (0.06 %) Net Assets (Cr) ₹16,876 on 31 Mar 24 Category Debt - Short term Bond AMC ICICI Prudential Asset Management Company Limited Rating ☆☆☆☆ Risk Moderate Expense Ratio 1.11 Sharpe Ratio 1.35 Information Ratio 0 Alpha Ratio 0 Min Investment 5,000 Min SIP Investment 1,000 Exit Load 0-7 Days (0.25%),7 Days and above(NIL) Yield to Maturity 8.02% Effective Maturity 4 Years 9 Months 4 Days Modified Duration 2 Years 7 Months 2 Days Growth of 10,000 investment over the years.
Date Value 31 Mar 19 ₹10,000 31 Mar 20 ₹10,919 31 Mar 21 ₹11,875 31 Mar 22 ₹12,373 31 Mar 23 ₹13,083 31 Mar 24 ₹14,095 Returns for ICICI Prudential Short Term Fund
absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 31 Dec 21 Duration Returns 1 Month 0.5% 3 Month 1.8% 6 Month 3.8% 1 Year 7.2% 3 Year 5.8% 5 Year 7.1% 10 Year 15 Year Since launch 7.8% Historical performance (Yearly) on absolute basis
Year Returns 2023 7.4% 2022 4.7% 2021 3.9% 2020 10.6% 2019 9.7% 2018 5.8% 2017 5.9% 2016 11.1% 2015 8% 2014 11.6% Fund Manager information for ICICI Prudential Short Term Fund
Name Since Tenure Manish Banthia 19 Nov 09 14.38 Yr. Nikhil Kabra 29 Dec 20 3.26 Yr. Data below for ICICI Prudential Short Term Fund as on 31 Mar 24
Asset Allocation
Asset Class Value Cash 7.56% Debt 92.18% Other 0.26% Debt Sector Allocation
Sector Value Corporate 47.7% Government 44.37% Cash Equivalent 7.56% Securitized 0.11% Credit Quality
Rating Value AA 21.95% AAA 78.05% Top Securities Holdings / Portfolio
Name Holding Value Quantity 7.18% Govt Stock 2033
Sovereign Bonds | -18% ₹3,233 Cr 323,197,910
↑ 33,000,000 8.25% Govt Stock 2033
Sovereign Bonds | -10% ₹1,744 Cr 170,908,750 8.1% Govt Stock 2034
Sovereign Bonds | -5% ₹911 Cr 91,074,740
↑ 10,000,000 7.06% Govt Stock 2028
Sovereign Bonds | -4% ₹751 Cr 75,354,250 Small Industries Development Bank Of India
Debentures | -2% ₹368 Cr 37,000 Muthoot Finance Limited
Debentures | -2% ₹300 Cr 30,000 Small Industries Development Bank Of India
Debentures | -2% ₹300 Cr 3,000 LIC Housing Finance Limited
Debentures | -2% ₹299 Cr 3,000 7.26% Govt Stock 2033
Sovereign Bonds | -1% ₹270 Cr 26,856,280 Pipeline Infrastructure Ltd.
Debentures | -1% ₹254 Cr 25,300 3. HDFC Short Term Debt Fund
CAGR/Annualized return of 8% since its launch. Ranked 30 in Short term Bond category. Return for 2023 was 7.1% , 2022 was 3.5% and 2021 was 3.9% . HDFC Short Term Debt Fund
Growth Launch Date 25 Jun 10 NAV (29 Apr 24) ₹28.985 ↑ 0.01 (0.05 %) Net Assets (Cr) ₹12,915 on 31 Mar 24 Category Debt - Short term Bond AMC HDFC Asset Management Company Limited Rating ☆☆☆ Risk Moderately Low Expense Ratio 0.74 Sharpe Ratio 0.97 Information Ratio 0 Alpha Ratio 0 Min Investment 5,000 Min SIP Investment 300 Exit Load NIL Yield to Maturity 7.86% Effective Maturity 4 Years 29 Days Modified Duration 2 Years 9 Months 24 Days Growth of 10,000 investment over the years.
Date Value 31 Mar 19 ₹10,000 31 Mar 20 ₹10,969 31 Mar 21 ₹11,903 31 Mar 22 ₹12,448 31 Mar 23 ₹12,996 31 Mar 24 ₹13,995 Returns for HDFC Short Term Debt Fund
absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 31 Dec 21 Duration Returns 1 Month 0.5% 3 Month 1.9% 6 Month 4% 1 Year 7.1% 3 Year 5.4% 5 Year 7% 10 Year 15 Year Since launch 8% Historical performance (Yearly) on absolute basis
Year Returns 2023 7.1% 2022 3.5% 2021 3.9% 2020 11% 2019 9.7% 2018 7% 2017 6.5% 2016 9.3% 2015 8.7% 2014 10.4% Fund Manager information for HDFC Short Term Debt Fund
Name Since Tenure Anil Bamboli 25 Jun 10 13.78 Yr. Dhruv Muchhal 22 Jun 23 0.78 Yr. Data below for HDFC Short Term Debt Fund as on 31 Mar 24
Asset Allocation
Asset Class Value Cash 4.42% Debt 95.3% Other 0.28% Debt Sector Allocation
Sector Value Corporate 50.11% Government 45.45% Cash Equivalent 3.84% Securitized 0.31% Credit Quality
Rating Value AA 13.18% AAA 86.82% Top Securities Holdings / Portfolio
Name Holding Value Quantity 7.18% Govt Stock 2033
Sovereign Bonds | -8% ₹1,045 Cr 104,500,000 7.69% Govt Stock 2028
Sovereign Bonds | -4% ₹515 Cr 51,500,000 7.26% Govt Stock 2032
Sovereign Bonds | -3% ₹347 Cr 34,500,000 6.79% Govt Stock 2027
Sovereign Bonds | -2% ₹312 Cr 31,500,000 7.1% Govt Stock 2029
Sovereign Bonds | -2% ₹279 Cr 28,000,000
↓ -6,500,000 National Bank for Agriculture and Rural Development
Domestic Bonds | -2% ₹251 Cr 25,000 State Bank Of India
Debentures | -2% ₹250 Cr 2,500 TVS Credit Services Limited
Debentures | -2% ₹201 Cr 200 Small Industries Development Bank Of India
Debentures | -2% ₹201 Cr 20,000 Ongc Petro Additions Limited
Debentures | -2% ₹200 Cr 20,000 4. UTI Short Term Income Fund
CAGR/Annualized return of 6.6% since its launch. Ranked 10 in Short term Bond category. Return for 2023 was 6.9% , 2022 was 3.8% and 2021 was 8.4% . UTI Short Term Income Fund
Growth Launch Date 19 Sep 07 NAV (29 Apr 24) ₹28.8562 ↑ 0.02 (0.05 %) Net Assets (Cr) ₹2,689 on 31 Mar 24 Category Debt - Short term Bond AMC UTI Asset Management Company Ltd Rating ☆☆☆☆ Risk Moderate Expense Ratio 0.95 Sharpe Ratio 0.88 Information Ratio 0 Alpha Ratio 0 Min Investment 10,000 Min SIP Investment 500 Exit Load NIL Yield to Maturity 7.51% Effective Maturity 3 Years 8 Months 5 Days Modified Duration 2 Years 5 Months 8 Days Growth of 10,000 investment over the years.
Date Value 31 Mar 19 ₹10,000 31 Mar 20 ₹9,610 31 Mar 21 ₹10,419 31 Mar 22 ₹11,372 31 Mar 23 ₹11,879 31 Mar 24 ₹12,787 Returns for UTI Short Term Income Fund
absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 31 Dec 21 Duration Returns 1 Month 0.4% 3 Month 1.9% 6 Month 3.9% 1 Year 7% 3 Year 6.9% 5 Year 5.1% 10 Year 15 Year Since launch 6.6% Historical performance (Yearly) on absolute basis
Year Returns 2023 6.9% 2022 3.8% 2021 8.4% 2020 10.5% 2019 -3.9% 2018 6% 2017 6.1% 2016 10.1% 2015 8.3% 2014 10.9% Fund Manager information for UTI Short Term Income Fund
Name Since Tenure Sudhir Agarwal 25 Oct 12 11.44 Yr. Data below for UTI Short Term Income Fund as on 31 Mar 24
Asset Allocation
Asset Class Value Cash 31.37% Debt 68.4% Other 0.22% Debt Sector Allocation
Sector Value Corporate 60.82% Cash Equivalent 22.34% Government 16.61% Credit Quality
Rating Value AA 7.05% AAA 92.95% Top Securities Holdings / Portfolio
Name Holding Value Quantity National Bank For Agriculture And Rural Development
Debentures | -8% ₹226 Cr 22,500 LIC Housing Finance Limited
Debentures | -8% ₹224 Cr 2,250 Power Finance Corporation Ltd.
Debentures | -7% ₹201 Cr 20,000 Small Industries Development Bank of India
Debentures | -7% ₹200 Cr 20,000 Union Bank of India
Domestic Bonds | -7% ₹187 Cr 2,000,000,000 Rural Electrification Corporation Limited
Debentures | -6% ₹156 Cr 15,500
↓ -2,500 182 DTB 29082024
Sovereign Bonds | -5% ₹146 Cr 1,500,000,000
↓ -2,000,000,000 Kotak Mahindra Bank Ltd.
Debentures | -3% ₹94 Cr 1,000,000,000
↑ 1,000,000,000 India Grid TRust
Debentures | -3% ₹75 Cr 750 Shriram Finance Limited
Debentures | -3% ₹70 Cr 7,000 5. Nippon India Short Term Fund
CAGR/Annualized return of 7.6% since its launch. Ranked 17 in Short term Bond category. Return for 2023 was 6.8% , 2022 was 3.2% and 2021 was 4.4% . Nippon India Short Term Fund
Growth Launch Date 18 Dec 02 NAV (29 Apr 24) ₹47.7748 ↑ 0.02 (0.05 %) Net Assets (Cr) ₹5,524 on 31 Mar 24 Category Debt - Short term Bond AMC Nippon Life Asset Management Ltd. Rating ☆☆☆☆ Risk Moderately Low Expense Ratio 1.16 Sharpe Ratio 0.5 Information Ratio 0 Alpha Ratio 0 Min Investment 5,000 Min SIP Investment 100 Exit Load NIL Yield to Maturity 7.75% Effective Maturity 3 Years 6 Months Modified Duration 2 Years 8 Months 5 Days Growth of 10,000 investment over the years.
Date Value 31 Mar 19 ₹10,000 31 Mar 20 ₹10,880 31 Mar 21 ₹11,750 31 Mar 22 ₹12,326 31 Mar 23 ₹12,779 31 Mar 24 ₹13,723 Returns for Nippon India Short Term Fund
absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 31 Dec 21 Duration Returns 1 Month 0.4% 3 Month 1.7% 6 Month 3.8% 1 Year 6.6% 3 Year 5.2% 5 Year 6.6% 10 Year 15 Year Since launch 7.6% Historical performance (Yearly) on absolute basis
Year Returns 2023 6.8% 2022 3.2% 2021 4.4% 2020 9.5% 2019 9.4% 2018 5.5% 2017 5.7% 2016 9.8% 2015 8.1% 2014 11.3% Fund Manager information for Nippon India Short Term Fund
Name Since Tenure Vivek Sharma 1 Feb 20 4.17 Yr. Kinjal Desai 25 May 18 5.86 Yr. Sushil Budhia 31 Mar 21 3.01 Yr. Data below for Nippon India Short Term Fund as on 31 Mar 24
Asset Allocation
Asset Class Value Cash 5.41% Debt 94.31% Other 0.28% Debt Sector Allocation
Sector Value Corporate 57.54% Government 37% Cash Equivalent 4.5% Securitized 0.68% Credit Quality
Rating Value AA 11.51% AAA 88.49% Top Securities Holdings / Portfolio
Name Holding Value Quantity 7.17% Govt Stock 2030
Sovereign Bonds | -13% ₹720 Cr 72,000,000
↓ -5,000,000 7.1% Govt Stock 2029
Sovereign Bonds | -11% ₹573 Cr 57,500,000 National Bank For Agriculture And Rural Development
Debentures | -4% ₹200 Cr 20,000 LIC Housing Finance Ltd. 7.84%
Debentures | -4% ₹200 Cr 20,000 India Grid TRust
Debentures | -3% ₹159 Cr 1,600 Rural Electrification Corporation Limited
Debentures | -3% ₹150 Cr 15,000 Small Industries Development Bank Of India
Debentures | -3% ₹146 Cr 14,500 Bharti Telecom Limited
Debentures | -2% ₹127 Cr 12,500 Power Finance Corporation Ltd.
Debentures | -2% ₹125 Cr 12,500 7.06% Govt Stock 2028
Sovereign Bonds | -2% ₹125 Cr 12,500,000
↓ -17,500,000
શોર્ટ ટર્મ ડેટ ફંડ ટેક્સેશન
ડેટ ફંડ્સ પર ટેક્સની સૂચિ નીચેની રીતે ગણવામાં આવે છે-
શોર્ટ ટર્મ કેપિટલ ગેન્સ
જો ડેટ ઇન્વેસ્ટમેન્ટનો હોલ્ડિંગ પિરિયડ 36 મહિનાથી ઓછો હોય, તો તેને ટૂંકા ગાળાના રોકાણ તરીકે વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે અને તેના પર વ્યક્તિના ટેક્સ સ્લેબ મુજબ કર લાદવામાં આવે છે.
લાંબા ગાળાના મૂડી લાભો
જો ડેટ રોકાણનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો 36 મહિનાથી વધુ હોય, તો તેને લાંબા ગાળાના રોકાણ તરીકે વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે અને તેના પર ઇન્ડેક્સેશન લાભ સાથે 20% કર લાદવામાં આવે છે.
| મૂડી વધારો | રોકાણ હોલ્ડિંગ ગેન્સ | કરવેરા |
|---|---|---|
| શોર્ટ ટર્મ કેપિટલ ગેન્સ | 36 મહિના કરતાં ઓછા | વ્યક્તિના ટેક્સ સ્લેબ મુજબ |
| લાંબા ગાળાના મૂડી લાભો | 36 મહિનાથી વધુ | ઇન્ડેક્સેશન લાભો સાથે 20% |
શોર્ટ ટર્મ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સાથે સંકળાયેલા જોખમો
તમામ નાણાકીય સિક્યોરિટીઝની જેમ, શોર્ટ ટર્મ ડેટ ફંડ્સમાં પણ કેટલીક ખામીઓ હોય છે. આ ભંડોળ સાથેના કેટલાક જોખમોમાં સમાવેશ થાય છે-
મોંઘવારી વધવાનું જોખમ
ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ ટૂંકા ગાળા માટે આદર્શ છેનાણાકીય ધ્યેય એક થી ત્રણ વર્ષ માટે અને લાંબા ગાળા માટે નહીં. તેથી, જે રોકાણકારો લાંબા ગાળાના રોકાણની શોધમાં છે તેઓએ રોકાણ કરવું જોઈએઇક્વિટી ફંડ્સ, જે સારું વળતર આપતી વખતે વધતી જતી ફુગાવાના લાભો આપે છે.
વ્યાજ દરો બદલવાનું જોખમ
માં વ્યાજ દરમાં ફેરફારઅર્થતંત્ર ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ્સ પર થોડી અસર પડે છે, જોકે તેની અસર ખૂબ જ નજીવી છે. સમયગાળો ટૂંકો હોવાથી, વ્યાજ દરમાં ફેરફારની અસર નજીવી છે. જો કે, રોકાણકારોએ કોઈપણ નિષ્કર્ષ કાઢતા પહેલા હંમેશા ફંડની અવધિ અથવા પરિપક્વતા જોવી જોઈએ. ઊંચી અવધિ/પરિપક્વતા ફંડને વ્યાજ દરના જોખમમાં મૂકે છે.
ક્રેડિટનું જોખમ
સામાન્ય રીતે, ટૂંકા ગાળાના ડેટ ફંડ એવા સાધનોમાં રોકાણ કરે છે જેનું ક્રેડિટ રેટિંગ ઊંચું હોય અને સુરક્ષિત ટ્રેક રેકોર્ડ હોય. જો કે, એવા સમયે હોય છે જ્યારે એસેટ મેનેજિંગ કંપની કે જે ફંડ ડિફોલ્ટનું સંચાલન કરી રહી છે, રોકાણકારે જોખમને જાતે જ મેનેજ કરવાનો પડકાર લેવો પડે છે. તેથી, રોકાણકારોએ આને ધ્યાનમાં રાખવું જોઈએ અને સમજદારીપૂર્વક રોકાણ કરવું જોઈએ. તેથી, સારી ગુણવત્તાવાળા પોર્ટફોલિયો સાથે ફંડમાં પ્રવેશ મેળવવાની હંમેશા સલાહ આપવામાં આવે છે.
અહીં આપેલી માહિતી સચોટ છે તેની ખાતરી કરવા માટેના તમામ પ્રયાસો કરવામાં આવ્યા છે. જો કે, ડેટાની શુદ્ધતા અંગે કોઈ ગેરંટી આપવામાં આવતી નથી. કોઈપણ રોકાણ કરતા પહેલા કૃપા કરીને સ્કીમ માહિતી દસ્તાવેજ સાથે ચકાસો.
AMFI Registration No. 112358 | CIN: U74999MH2016PTC282153
Shepard Technologies Pvt. Ltd. (with ARN code 112358) makes no warranties or representations, express or implied, on products offered through the platform. It accepts no liability for any damages or losses, however caused, in connection with the use of, or on the reliance of its product or related services. Terms and conditions of the website are applicable.
©2024 Shepard Technologies Private Limited. All Rights Reserved