بہت سے لوگ ہمیشہ الجھن میں رہتے ہیں کہ آیاقرض فنڈ اورمائع فنڈز مختلف ہیں. تاہم، یہ معاملہ نہیں ہے. قرض کے فنڈز کا حوالہ دیتے ہیں۔مشترکہ فنڈ وہ زمرہ جو اپنی رقم کے اجتماعی پول کو فکسڈ میں لگاتا ہے۔آمدنی سیکورٹیز مائع فنڈ قرض فنڈ اسکیم کا ایک ذیلی سیٹ ہے جو اپنے فنڈ کو فکسڈ سیکیورٹیز میں سرمایہ کاری کرتا ہے جس کی مدت بہت کم ہوتی ہے۔ اگرچہ قرض فنڈ بنیادی زمرہ ہے اور اس کے باوجود مائع فنڈ اس کا سب سیٹ ہے؛ مائع فنڈز اور دیگر کیٹیگریز میں بہت فرق ہے۔مقررہ آمدنی میوچل فنڈ اسکیمیں۔ لہذا، آئیے مختلف پیرامیٹرز جیسے ریٹرن، رسک، کے حوالے سے لیکوڈ فنڈز اور ڈیٹ فنڈز کے درمیان فرق کو سمجھیں۔زیرِ نظر اثاثہ پورٹ فولیو، اور بہت کچھ، اس مضمون کے ذریعے۔
Talk to our investment specialist
ڈیبٹ فنڈز اپنے کارپس کو مختلف مقررہ آمدنی کے آلات میں لگاتا ہے۔ ان میں سے کچھ آلات جن میں قرض فنڈز اپنے کارپس کی سرمایہ کاری کرتے ہیں ان میں ٹریژری بلز، حکومت شامل ہیں۔بانڈز، کارپوریٹ بانڈز، سرکاری سیکیورٹیز، تجارتی کاغذات، جمع کا سرٹیفکیٹ، اور بہت کچھ۔ ڈیبٹ فنڈز کو اس کے پورٹ فولیو کا حصہ بننے والی بنیادی سیکیورٹیز کے میچورٹی پروفائل کے لحاظ سے مختلف زمروں میں درجہ بندی کیا جاتا ہے۔ یہ زمرے مائع فنڈز ہیں،مختصر مدت کے فنڈزالٹرا قلیل مدتی فنڈز،گلٹ فنڈز,ڈائنامک بانڈ فنڈز اور اسی طرح. جن لوگوں کی کمی ہےخطرے کی بھوک قرض فنڈز میں سرمایہ کاری کرنے کا انتخاب کر سکتے ہیں۔ یہ ان سرمایہ کاروں کے لیے بھی موزوں ہے جن کی سرمایہ کاری کی مدت مختصر اور درمیانی مدت ہے۔
مائع فنڈ قرض فنڈز کا سب سیٹ ہے۔ مائع فنڈ اپنے پورٹ فولیو کا ایک بڑا کارپس فکسڈ انکم سیکیورٹیز میں لگاتا ہے جن کی میچورٹی میعاد بہت کم ہوتی ہے۔ ان سیکیورٹیز کی میچورٹی 91 دن سے کم یا اس کے برابر ہے۔ مائع فنڈز کو میوچل فنڈ کے محفوظ راستوں میں سے ایک سمجھا جاتا ہے۔ جن لوگوں کے پاس بے کار فنڈز پڑے ہیں۔بینک اکاؤنٹس زیادہ آمدنی حاصل کرنے کے لیے مائع فنڈز میں سرمایہ کاری کرنے کا انتخاب کر سکتے ہیں۔ اس کے علاوہ، یہ اسکیمیں a کے مقابلے میں زیادہ آمدنی کماتی ہیں۔بچت اکاونٹ.
اگرچہ مائع فنڈ ابھی تک قرض فنڈز کا ایک حصہ ہے، لیکن دیگر قرض فنڈ کے زمرے کے مقابلے اس کی اپنی خصوصیات ہیں۔ تو آئیے ان اختلافات کو سمجھیں۔بنیاد مختلف پیرامیٹرز کے.
پرائمری میں سے ایکعنصر جو مائع فنڈ میں فرق کرتا ہے اور قرض فنڈ اس کا بنیادی پورٹ فولیو ہے۔ مائع فنڈ کے پورٹ فولیو کا حصہ بننے والی فکسڈ انکم سیکیورٹیز کی زیادہ سے زیادہ میچورٹی پروفائل 91 دن سے کم یا اس کے برابر ہوتی ہے۔ اس کے علاوہ، یہ سیکیورٹیز عام طور پر پختگی تک رکھی جاتی ہیں۔ تاہم، یہ پابندی دوسرے قرض فنڈز پر لاگو نہیں ہوتی ہے۔ قرض فنڈز کا حصہ بننے والے بنیادی اثاثوں کا میچورٹی پروفائل فنڈ کے بنیادی مقصد کی بنیاد پر مختصر اور طویل مدتی آلات کا مجموعہ ہو سکتا ہے۔
مائع فنڈز کی صورت میں واپسی کو مستحکم سمجھا جاتا ہے کیونکہ وہ مستحکم منافع پیدا کرتے ہیں۔ تاہم، دیگر قرض فنڈز میں، ملک میں شرح سود کی نقل و حرکت کے لحاظ سے واپسی کو اتار چڑھاؤ سمجھا جاتا ہے۔
مائع فنڈز کو زیادہ سمجھا جاتا ہے۔لیکویڈیٹی دیگر میوچل فنڈ اسکیموں کے مقابلے میں۔ بہتAMCs یہاں تک کہ فوری کا آپشن بھی پیش کریں۔رہائی مائع فنڈز کی صورت میں۔ فوری چھٹکارے کے ذریعےسہولت، لوگ آرڈر دینے کے بعد سے 30 منٹ کے اندر اپنی رقم بینک کھاتوں میں جمع کر سکتے ہیں۔ اس کے برعکس، دیگر قرض فنڈز کے معاملے میں، لیکویڈیٹی مائع فنڈز کی طرح زیادہ نہیں ہے۔ لوگوں کو آرڈر دینے کے بعد اگلے کام کے دن ان کی میچورٹی رقم مل جائے گی۔
مائع فنڈز کی صورت میں خطرے کا عنصر کم ہوتا ہے۔ اس کی وجہ یہ ہے کہ بنیادی سیکیورٹیز کی پختگی کی مدت بہت کم ہے جس کی وجہ سے وہ کم سود کی شرح اور کریڈٹ رسک رکھتے ہیں۔ اس کے علاوہ، یہ سیکیورٹیز عام طور پر ٹریڈنگ کے بجائے میچورٹی تک رکھی جاتی ہیں۔ دوسری طرف، دیگر قرض کے آلات کریڈٹ اور شرح سود دونوں کے خطرے سے دوچار ہیں۔ نتیجے کے طور پر، دیگر قرض فنڈ اسکیمیں مائع فنڈز کے مقابلے میں زیادہ خطرہ رکھتی ہیں۔
چونکہ، مائع فنڈ قرض فنڈ کا ایک حصہ ہے، قرض فنڈز کے ٹیکس کے اثرات مائع فنڈز پر بھی لاگو ہوتے ہیں۔ قرض فنڈز کی صورت میں، مختصر مدتسرمایہ حاصل لاگو ہوتا ہے اگر سرمایہ کاری کو خریداری کی تاریخ اور طویل مدتی سے تین سال کے اندر چھڑا لیا جائے۔سرمایہ منافع لاگو ہوتا ہے اگر سرمایہ کاری کو خریداری کی تاریخ سے تین سال بعد چھڑا لیا جاتا ہے۔ قلیل مدتی کیپٹل گین فرد کے باقاعدہ ٹیکس سلیب کے مطابق قابل ٹیکس ہے جبکہ؛ انڈیکسیشن فوائد کے ساتھ طویل مدتی کیپٹل گین 20% پر قابل ٹیکس ہے۔
نیچے دیا گیا جدول قرض فنڈز اور مائع فنڈز کے درمیان موازنہ کا خلاصہ کرتا ہے۔
پیرامیٹرز | مائع فنڈز | قرض فنڈز |
---|---|---|
بنیادی اثاثوں کی میچورٹی پروفائل | اثاثوں کی میچورٹی پروفائل 91 دن سے کم یا اس کے برابر ہے۔ | بنیادی اثاثوں کی میچورٹی پروفائل پر ایسا کوئی معیار نہیں ہے۔ |
واپسی | عام طور پر مستحکم ریٹرن | شرح سود کے منظر نامے کے لحاظ سے اتار چڑھاؤ جاری رکھیں |
لیکویڈیٹی | ہائی لیکویڈیٹی | مائع فنڈز کے مقابلے میں کم |
خطرہ | دیگر قرض فنڈز کے مقابلے میں کم | مائع فنڈز کے مقابلے میں زیادہ |
ٹیکس لگانا | ڈیبٹ فنڈز کی طرح | قلیل مدت: فرد کے سلیب ریٹ کے مطابق ٹیکس لگایا جاتا ہے۔طویل مدتی: 20% پر ٹیکس لگایا گیا اور ٹیکس کے فوائد تھے۔ |
قرض فنڈز اور مائع فنڈز کے درمیان فرق کرنے والے عوامل کو دیکھنے کے بعد، آپ کچھ بہترین فنڈز پر ایک نظر ڈال سکتے ہیں جن پر آپ کی ضروریات کے مطابق مائع فنڈ کے زمرے اور قرض فنڈ کے زمرے دونوں کے تحت سرمایہ کاری کے لیے غور کیا جا سکتا ہے۔
Fund NAV Net Assets (Cr) 3 MO (%) 6 MO (%) 1 YR (%) 3 YR (%) 2024 (%) Debt Yield (YTM) Mod. Duration Eff. Maturity Axis Credit Risk Fund Growth ₹21.5888
↓ -0.01 ₹367 2 4.6 8.5 7.5 8 7.9% 2Y 3M 4D 2Y 9M 11D PGIM India Credit Risk Fund Growth ₹15.5876
↑ 0.00 ₹39 0.6 4.4 8.4 3 5.01% 6M 14D 7M 2D HDFC Corporate Bond Fund Growth ₹32.7743
↓ -0.05 ₹35,686 1.5 4.3 8.4 7.8 8.6 6.94% 4Y 3M 14D 6Y 10M 20D UTI Banking & PSU Debt Fund Growth ₹22.14
↓ -0.01 ₹805 2.1 4.7 8.4 7.2 7.6 6.53% 1Y 10M 10D 2Y 1M 13D Aditya Birla Sun Life Corporate Bond Fund Growth ₹113.557
↓ -0.20 ₹28,675 1.3 4.2 8.3 7.8 8.5 6.94% 4Y 5M 26D 6Y 11M 23D Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 12 Aug 25 Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased
Commentary Axis Credit Risk Fund PGIM India Credit Risk Fund HDFC Corporate Bond Fund UTI Banking & PSU Debt Fund Aditya Birla Sun Life Corporate Bond Fund Point 1 Bottom quartile AUM (₹367 Cr). Bottom quartile AUM (₹39 Cr). Highest AUM (₹35,686 Cr). Lower mid AUM (₹805 Cr). Upper mid AUM (₹28,675 Cr). Point 2 Established history (11+ yrs). Established history (10+ yrs). Established history (15+ yrs). Established history (11+ yrs). Oldest track record among peers (28 yrs). Point 3 Top rated. Rating: 5★ (upper mid). Rating: 5★ (lower mid). Rating: 5★ (bottom quartile). Rating: 5★ (bottom quartile). Point 4 Risk profile: Moderate. Risk profile: Moderate. Risk profile: Moderately Low. Risk profile: Moderate. Risk profile: Moderately Low. Point 5 1Y return: 8.52% (top quartile). 1Y return: 8.43% (upper mid). 1Y return: 8.41% (lower mid). 1Y return: 8.39% (bottom quartile). 1Y return: 8.29% (bottom quartile). Point 6 1M return: 0.32% (top quartile). 1M return: 0.27% (lower mid). 1M return: 0.03% (bottom quartile). 1M return: 0.31% (upper mid). 1M return: -0.07% (bottom quartile). Point 7 Sharpe: 2.51 (top quartile). Sharpe: 1.73 (lower mid). Sharpe: 1.57 (bottom quartile). Sharpe: 2.05 (upper mid). Sharpe: 1.66 (bottom quartile). Point 8 Information ratio: 0.00 (top quartile). Information ratio: 0.00 (upper mid). Information ratio: 0.00 (lower mid). Information ratio: 0.00 (bottom quartile). Information ratio: 0.00 (bottom quartile). Point 9 Yield to maturity (debt): 7.90% (top quartile). Yield to maturity (debt): 5.01% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 6.94% (upper mid). Yield to maturity (debt): 6.53% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 6.94% (lower mid). Point 10 Modified duration: 2.26 yrs (lower mid). Modified duration: 0.54 yrs (top quartile). Modified duration: 4.29 yrs (bottom quartile). Modified duration: 1.86 yrs (upper mid). Modified duration: 4.49 yrs (bottom quartile). Axis Credit Risk Fund
PGIM India Credit Risk Fund
HDFC Corporate Bond Fund
UTI Banking & PSU Debt Fund
Aditya Birla Sun Life Corporate Bond Fund
Fund NAV Net Assets (Cr) 1 MO (%) 3 MO (%) 6 MO (%) 1 YR (%) 2024 (%) Debt Yield (YTM) Mod. Duration Eff. Maturity Indiabulls Liquid Fund Growth ₹2,542.09
↑ 0.41 ₹328 0.5 1.5 3.4 7 7.4 5.87% 1M 28D 1M 29D PGIM India Insta Cash Fund Growth ₹342.194
↑ 0.06 ₹357 0.5 1.5 3.3 7 7.3 5.9% 1M 20D 1M 24D JM Liquid Fund Growth ₹71.7144
↑ 0.01 ₹1,909 0.5 1.5 3.3 6.9 7.2 5.87% 1M 16D 1M 19D Axis Liquid Fund Growth ₹2,926.89
↑ 0.48 ₹33,529 0.5 1.5 3.3 7 7.4 5.96% 1M 27D 2M 1D Invesco India Liquid Fund Growth ₹3,612.95
↑ 0.55 ₹12,320 0.5 1.5 3.3 7 7.4 6.19% 1M 22D 1M 22D Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 12 Aug 25 Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased
Commentary Indiabulls Liquid Fund PGIM India Insta Cash Fund JM Liquid Fund Axis Liquid Fund Invesco India Liquid Fund Point 1 Bottom quartile AUM (₹328 Cr). Bottom quartile AUM (₹357 Cr). Lower mid AUM (₹1,909 Cr). Highest AUM (₹33,529 Cr). Upper mid AUM (₹12,320 Cr). Point 2 Established history (13+ yrs). Established history (17+ yrs). Oldest track record among peers (27 yrs). Established history (15+ yrs). Established history (18+ yrs). Point 3 Top rated. Rating: 5★ (upper mid). Rating: 5★ (lower mid). Rating: 4★ (bottom quartile). Rating: 4★ (bottom quartile). Point 4 Risk profile: Low. Risk profile: Low. Risk profile: Low. Risk profile: Low. Risk profile: Low. Point 5 1Y return: 7.03% (upper mid). 1Y return: 7.01% (bottom quartile). 1Y return: 6.90% (bottom quartile). 1Y return: 7.05% (top quartile). 1Y return: 7.02% (lower mid). Point 6 1M return: 0.47% (top quartile). 1M return: 0.46% (bottom quartile). 1M return: 0.47% (upper mid). 1M return: 0.46% (lower mid). 1M return: 0.46% (bottom quartile). Point 7 Sharpe: 3.32 (bottom quartile). Sharpe: 3.56 (lower mid). Sharpe: 3.11 (bottom quartile). Sharpe: 3.87 (upper mid). Sharpe: 3.96 (top quartile). Point 8 Information ratio: -1.49 (bottom quartile). Information ratio: -0.92 (lower mid). Information ratio: -2.34 (bottom quartile). Information ratio: 0.00 (top quartile). Information ratio: 0.00 (upper mid). Point 9 Yield to maturity (debt): 5.87% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 5.90% (lower mid). Yield to maturity (debt): 5.87% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 5.96% (upper mid). Yield to maturity (debt): 6.19% (top quartile). Point 10 Modified duration: 0.16 yrs (bottom quartile). Modified duration: 0.14 yrs (upper mid). Modified duration: 0.13 yrs (top quartile). Modified duration: 0.16 yrs (bottom quartile). Modified duration: 0.15 yrs (lower mid). Indiabulls Liquid Fund
PGIM India Insta Cash Fund
JM Liquid Fund
Axis Liquid Fund
Invesco India Liquid Fund
Fincash.com پر لائف ٹائم کے لیے مفت انویسٹمنٹ اکاؤنٹ کھولیں۔
اپنی رجسٹریشن اور KYC کا عمل مکمل کریں۔
دستاویزات اپ لوڈ کریں (PAN، آدھار، وغیرہ)۔اور، آپ سرمایہ کاری کے لیے تیار ہیں!
اس طرح، یہ کہا جا سکتا ہے کہ یہ دونوں فنڈز کی اپنی خوبیاں اور خامیاں ہیں۔ تاہم، یہ آخر کار افراد پر منحصر ہے کہ کس سکیم کا انتخاب کرنا ہے۔ کسی بھی اسکیم کو منتخب کرنے سے پہلے لوگوں کو یہ جانچنے کی ضرورت ہے کہ آیا فنڈ کا مقصد ان کے مقصد کے مطابق ہے یا نہیں۔ نیز، لوگوں کو اس سے پہلے اسکیم کے طریقوں کو پوری طرح سمجھ لینا چاہئے۔سرمایہ کاری اس میں. وہ ایک سے بھی مشورہ کر سکتے ہیں۔مشیر خزانہ اس بات کو یقینی بنانے کے لیے کہ ان کی سرمایہ کاری انہیں زیادہ سے زیادہ منافع فراہم کرے۔
You Might Also Like
SBI Equity Hybrid Fund Vs ICICI Prudential Equity And Debt Fund
HDFC Balanced Advantage Fund Vs ICICI Prudential Equity And Debt Fund
ICICI Prudential Equity And Debt Fund Vs HDFC Balanced Advantage Fund
ICICI Prudential Equity And Debt Fund Vs ICICI Prudential Balanced Advantage Fund
Liquid Funds Vs Savings Account: Where To Park Your Idle Cash?