SOLUTIONS
EXPLORE FUNDS
 CALCULATORS
fincash number+91-22-48913909Dashboard

فنکاش »باہمی چندہ »بہترین قرض فنڈز

بہترین ڈیبٹ میوچل فنڈز 2022

Updated on March 30, 2026 , 65309 views

بہترین قرض فنڈز کی سرمایہ کاری کی مدت کے مطابق مختلف ہوتے ہیں۔سرمایہ کار. بہترین کا انتخاب کرتے وقت سرمایہ کاروں کو سرمایہ کاری کے اپنے وقت کے افق پر واضح ہونا ضروری ہے۔قرض فنڈ ان کی سرمایہ کاری کے لیے اور شرح سود کے منظر نامے میں بھی عنصر۔

ان سرمایہ کاروں کے لیے جن کی ہولڈنگ کی مدت بہت کم ہے، کچھ دنوں سے ایک مہینے تک کہو،مائع فنڈز اور انتہائیمختصر مدت کے فنڈز متعلقہ ہو سکتا ہے. جب وقت کا افق ایک سے دو سال ہو تو مختصر مدت کے فنڈز مطلوبہ گاڑی ہو سکتے ہیں۔ طویل مدت کے لیے، 3 سال سے زیادہ کے لیے، طویل مدتی قرض فنڈز سرمایہ کاروں کی طرف سے سب سے زیادہ ترجیحی آلات ہیں، خاص طور پر گرتی ہوئی شرح سود کے دوران۔ سب سے بڑھ کر، قرض فنڈز اس سے کم خطرناک ثابت ہوئے ہیں۔ایکوئٹیز قلیل مدتی سرمایہ کاری کی تلاش میں، تاہم، طویل مدتی انکم فنڈز کا اتار چڑھاؤ ایکوئٹیز سے مماثل ہو سکتا ہے۔

Best Debt Funds

چونکہ قرض کے فنڈز مقررہ آمدنی کے آلات جیسے سرکاری سیکیورٹیز، ٹریژری بلز، کارپوریٹ میں سرمایہ کاری کرتے ہیں۔بانڈزوغیرہ، ان میں وقت کے ساتھ مستقل اور باقاعدہ منافع پیدا کرنے کی صلاحیت ہوتی ہے۔ تاہم، بہت سے معیار اور مقداری عوامل ہیں جنہیں سرمایہ کاری کے لیے بہترین قرض فنڈز کا انتخاب کرنے سے پہلے سمجھنے کی ضرورت ہے، جیسے - AUM، اوسط میچورٹی، ٹیکسیشن، پورٹ فولیو کا کریڈٹ معیار وغیرہ۔ ذیل میں ہم نے سرفہرست 5 بہترین قرض فنڈز کی فہرست دی ہے۔ قرض فنڈز کے مختلف زمروں میں سرمایہ کاری کرنا -بہترین مائع فنڈزبہترین الٹرا شارٹ ٹرم فنڈز،بہترین قلیل مدتی فنڈزبہترین طویل مدتی فنڈز اور بہترینگلٹ فنڈز 2022 - 2023 میں سرمایہ کاری کرنا۔

ڈیبٹ میوچل فنڈز میں سرمایہ کاری کیوں کی جائے؟

a ڈیبٹ فنڈز کو باقاعدہ آمدنی پیدا کرنے کے لیے ایک مثالی سرمایہ کاری سمجھا جاتا ہے۔ مثال کے طور پر، ڈیویڈنڈ کی ادائیگی کا انتخاب باقاعدہ آمدنی کے لیے ایک آپشن ہو سکتا ہے۔

ب ڈیٹ فنڈز میں، سرمایہ کار کسی بھی وقت سرمایہ کاری سے مطلوبہ رقم نکال سکتے ہیں اور باقی رقم کو سرمایہ کاری میں رہنے دے سکتے ہیں۔

c چونکہ قرض کے فنڈز زیادہ تر سرکاری سیکیورٹیز، کارپوریٹ قرض اور دیگر سیکیورٹیز جیسے ٹریژری بلز وغیرہ میں سرمایہ کاری کرتے ہیں، اس لیے وہ ایکویٹی مارکیٹ کے اتار چڑھاؤ سے متاثر نہیں ہوتے ہیں۔

d اگر کوئی سرمایہ کار مختصر مدت کے حصول کا منصوبہ بنا رہا ہے۔مالی اہداف یا مختصر مدت کے لیے سرمایہ کاری کریں پھر قرض فنڈز ایک اچھا آپشن ہو سکتا ہے۔ مائع فنڈز، الٹرا شارٹ ٹرم فنڈز، اور شارٹ ٹرم انکم فنڈز مطلوبہ اختیارات ہو سکتے ہیں۔

e قرض کے فنڈز میں، سرمایہ کار ہر ماہ ایک منظم واپسی کا منصوبہ شروع کر کے مقررہ آمدنی پیدا کر سکتے ہیں (SWP اس کے برعکس ہےگھونٹ /برائے مہربانی) ماہانہ بنیاد پر ایک مقررہ رقم نکالنا۔ اس کے علاوہ، ضرورت پڑنے پر آپ SWP کی رقم کو تبدیل کر سکتے ہیں۔

ڈیبٹ میوچل فنڈز میں خطرات

جبکہسرمایہ کاری قرض فنڈز میں، سرمایہ کاروں کو ان سے جڑے دو بڑے خطرات کے بارے میں محتاط رہنا چاہیے- کریڈٹ رسک اور سود کا خطرہ۔

a قرض کا خطرہ

کریڈٹ رسک اس وقت پیدا ہوتا ہے جب ایک کمپنی جس نے قرض کے آلات جاری کیے ہوں وہ باقاعدہ ادائیگی نہیں کرتی ہے۔ ایسے معاملات میں، اس کا فنڈ پر بڑا اثر پڑتا ہے، اس پر منحصر ہے کہ پورٹ فولیو میں فنڈ کا کتنا حصہ ہے۔ لہذا، یہ تجویز کیا جاتا ہے کہ قرض کے آلات میں درجہ بندی زیادہ کریڈٹ ریٹنگ کے ساتھ ہو۔ ایکاے اے اے درجہ بندی کو کم یا نہ ہونے کے برابر ادائیگی کے ساتھ اعلیٰ ترین معیار سمجھا جاتا ہے۔پہلے سے موجود خطرہ.

ب سود کے خطرات

سود کی شرح کا خطرہ مروجہ سود کی شرح میں تبدیلی کی وجہ سے بانڈ کی قیمت میں تبدیلی سے مراد ہے۔ جب معیشت میں شرح سود میں اضافہ ہوتا ہے تو بانڈ کی قیمتیں گر جاتی ہیں اور اس کے برعکس۔ فنڈز کے پورٹ فولیو کی پختگی جتنی زیادہ ہوگی، سود کی شرح کے خطرے کا اتنا ہی زیادہ خطرہ ہے۔ لہٰذا شرح سود کے بڑھتے ہوئے منظر نامے میں، کم میچورٹی ڈیٹ فنڈز کے لیے جانے کا مشورہ دیا جاتا ہے۔ اور گرتی ہوئی شرح سود کے منظر نامے میں الٹ۔

قرض میوچل فنڈ ٹیکسیشن

قرض فنڈز پر ٹیکس کا اطلاق درج ذیل طریقے سے کیا جاتا ہے۔

a شارٹ ٹرم کیپیٹل گینز

اگر قرض کی سرمایہ کاری کی مدت 36 ماہ سے کم ہے، تو اسے قلیل مدتی سرمایہ کاری کے طور پر درجہ بندی کیا جاتا ہے اور ان پر فرد کے ٹیکس سلیب کے مطابق ٹیکس لگایا جاتا ہے۔

ب طویل مدتی کیپٹل گینز

اگر قرض کی سرمایہ کاری کی ہولڈنگ کی مدت 36 ماہ سے زیادہ ہے، تو اسے ایک طویل مدتی سرمایہ کاری کے طور پر درجہ بندی کیا جاتا ہے اور اس پر انڈیکسیشن فائدہ کے ساتھ 20% ٹیکس لگایا جاتا ہے۔

سرمایہ فوائد انویسٹمنٹ ہولڈنگ گینز ٹیکس لگانا
قلیل مدتکیپٹل گینز 36 ماہ سے کم فرد کے ٹیکس سلیب کے مطابق
طویل مدتی کیپٹل گینز 36 ماہ سے زیادہ انڈیکسیشن فوائد کے ساتھ 20%

Ready to Invest?
Talk to our investment specialist
Disclaimer:
By submitting this form I authorize Fincash.com to call/SMS/email me about its products and I accept the terms of Privacy Policy and Terms & Conditions.

FY 22 - 23 کی سرمایہ کاری کے لیے ہندوستان میں بہترین ڈیبٹ میوچل فنڈز

سرفہرست 5 مائع میوچل فنڈز

اوپرمائع اے یو ایم/نیٹ اثاثوں کے ساتھ فنڈز > 10،000 کروڑ۔

FundNAVNet Assets (Cr)Min Investment1 MO (%)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
Axis Liquid Fund Growth ₹3,037.01
↑ 0.60 		₹43,636 500 0.51.536.26.66.36%1M 11D1M 14D
Tata Liquid Fund Growth ₹4,295.07
↑ 0.85 		₹33,869 5,000 0.51.52.96.26.56.21%1M 7D1M 7D
Aditya Birla Sun Life Liquid Fund Growth ₹439.394
↑ 0.09 		₹51,838 5,000 0.51.52.96.16.56.54%1M 20D1M 20D
Invesco India Liquid Fund Growth ₹3,747.79
↑ 0.74 		₹15,423 5,000 0.51.52.96.16.56.12%1M 10D1M 10D
Nippon India Liquid Fund  Growth ₹6,653.67
↑ 1.33 		₹32,736 100 0.51.52.96.16.56.66%1M 21D1M 25D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 1 Apr 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentaryAxis Liquid FundTata Liquid FundAditya Birla Sun Life Liquid FundInvesco India Liquid FundNippon India Liquid Fund 
Point 1Upper mid AUM (₹43,636 Cr).Lower mid AUM (₹33,869 Cr).Highest AUM (₹51,838 Cr).Bottom quartile AUM (₹15,423 Cr).Bottom quartile AUM (₹32,736 Cr).
Point 2Established history (16+ yrs).Established history (21+ yrs).Oldest track record among peers (22 yrs).Established history (19+ yrs).Established history (22+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 4★ (upper mid).Rating: 4★ (lower mid).Rating: 4★ (bottom quartile).Rating: 4★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Low.Risk profile: Low.Risk profile: Low.Risk profile: Low.Risk profile: Low.
Point 51Y return: 6.17% (top quartile).1Y return: 6.15% (upper mid).1Y return: 6.14% (lower mid).1Y return: 6.14% (bottom quartile).1Y return: 6.12% (bottom quartile).
Point 61M return: 0.51% (upper mid).1M return: 0.51% (top quartile).1M return: 0.50% (bottom quartile).1M return: 0.50% (lower mid).1M return: 0.50% (bottom quartile).
Point 7Sharpe: 2.99 (upper mid).Sharpe: 2.84 (bottom quartile).Sharpe: 2.87 (lower mid).Sharpe: 2.99 (top quartile).Sharpe: 2.60 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 6.36% (lower mid).Yield to maturity (debt): 6.21% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 6.54% (upper mid).Yield to maturity (debt): 6.12% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 6.66% (top quartile).
Point 10Modified duration: 0.12 yrs (lower mid).Modified duration: 0.10 yrs (top quartile).Modified duration: 0.14 yrs (bottom quartile).Modified duration: 0.11 yrs (upper mid).Modified duration: 0.14 yrs (bottom quartile).

Axis Liquid Fund

  • Upper mid AUM (₹43,636 Cr).
  • Established history (16+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.17% (top quartile).
  • 1M return: 0.51% (upper mid).
  • Sharpe: 2.99 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.36% (lower mid).
  • Modified duration: 0.12 yrs (lower mid).

Tata Liquid Fund

  • Lower mid AUM (₹33,869 Cr).
  • Established history (21+ yrs).
  • Rating: 4★ (upper mid).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.15% (upper mid).
  • 1M return: 0.51% (top quartile).
  • Sharpe: 2.84 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.21% (bottom quartile).
  • Modified duration: 0.10 yrs (top quartile).

Aditya Birla Sun Life Liquid Fund

  • Highest AUM (₹51,838 Cr).
  • Oldest track record among peers (22 yrs).
  • Rating: 4★ (lower mid).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.14% (lower mid).
  • 1M return: 0.50% (bottom quartile).
  • Sharpe: 2.87 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.54% (upper mid).
  • Modified duration: 0.14 yrs (bottom quartile).

Invesco India Liquid Fund

  • Bottom quartile AUM (₹15,423 Cr).
  • Established history (19+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.14% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.50% (lower mid).
  • Sharpe: 2.99 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.12% (bottom quartile).
  • Modified duration: 0.11 yrs (upper mid).

Nippon India Liquid Fund 

  • Bottom quartile AUM (₹32,736 Cr).
  • Established history (22+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.12% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.50% (bottom quartile).
  • Sharpe: 2.60 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.66% (top quartile).
  • Modified duration: 0.14 yrs (bottom quartile).

ٹاپ 5 الٹرا شارٹ ٹرم بانڈ میوچل فنڈز

اوپرالٹرا شارٹ بانڈ اے یو ایم/نیٹ اثاثوں کے ساتھ فنڈز> 1,000 کروڑ۔

FundNAVNet Assets (Cr)Min Investment3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
Aditya Birla Sun Life Savings Fund Growth ₹573.63
↑ 0.12 		₹21,467 1,000 1.32.96.87.37.47.14%5M 23D6M 18D
UTI Ultra Short Term Fund Growth ₹4,414.21
↑ 0.78 		₹3,946 5,000 1.22.666.76.66.76%4M 23D5M 19D
ICICI Prudential Ultra Short Term Fund Growth ₹28.9546
↑ 0.01 		₹14,897 5,000 1.32.86.577.17.11%5M 8D6M 14D
SBI Magnum Ultra Short Duration Fund Growth ₹6,242.09
↑ 1.29 		₹13,685 5,000 1.32.86.4776.47%4M 13D6M
Kotak Savings Fund Growth ₹44.7669
↑ 0.01 		₹16,105 5,000 1.42.86.36.86.87.12%5M 23D6M 18D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentaryAditya Birla Sun Life Savings FundUTI Ultra Short Term FundICICI Prudential Ultra Short Term FundSBI Magnum Ultra Short Duration FundKotak Savings Fund
Point 1Highest AUM (₹21,467 Cr).Bottom quartile AUM (₹3,946 Cr).Lower mid AUM (₹14,897 Cr).Bottom quartile AUM (₹13,685 Cr).Upper mid AUM (₹16,105 Cr).
Point 2Established history (22+ yrs).Established history (22+ yrs).Established history (14+ yrs).Oldest track record among peers (26 yrs).Established history (21+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 4★ (upper mid).Rating: 3★ (lower mid).Rating: 3★ (bottom quartile).Rating: 3★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderate.Risk profile: Low.Risk profile: Moderately Low.
Point 51Y return: 6.76% (top quartile).1Y return: 6.00% (bottom quartile).1Y return: 6.55% (upper mid).1Y return: 6.42% (lower mid).1Y return: 6.34% (bottom quartile).
Point 61M return: 0.44% (bottom quartile).1M return: 0.37% (bottom quartile).1M return: 0.48% (upper mid).1M return: 0.46% (lower mid).1M return: 0.52% (top quartile).
Point 7Sharpe: 2.39 (top quartile).Sharpe: 1.38 (bottom quartile).Sharpe: 2.28 (upper mid).Sharpe: 2.26 (lower mid).Sharpe: 1.80 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 7.14% (top quartile).Yield to maturity (debt): 6.76% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.11% (lower mid).Yield to maturity (debt): 6.47% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.12% (upper mid).
Point 10Modified duration: 0.48 yrs (bottom quartile).Modified duration: 0.40 yrs (upper mid).Modified duration: 0.44 yrs (lower mid).Modified duration: 0.37 yrs (top quartile).Modified duration: 0.48 yrs (bottom quartile).

Aditya Birla Sun Life Savings Fund

  • Highest AUM (₹21,467 Cr).
  • Established history (22+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.76% (top quartile).
  • 1M return: 0.44% (bottom quartile).
  • Sharpe: 2.39 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.14% (top quartile).
  • Modified duration: 0.48 yrs (bottom quartile).

UTI Ultra Short Term Fund

  • Bottom quartile AUM (₹3,946 Cr).
  • Established history (22+ yrs).
  • Rating: 4★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.00% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.37% (bottom quartile).
  • Sharpe: 1.38 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.76% (bottom quartile).
  • Modified duration: 0.40 yrs (upper mid).

ICICI Prudential Ultra Short Term Fund

  • Lower mid AUM (₹14,897 Cr).
  • Established history (14+ yrs).
  • Rating: 3★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.55% (upper mid).
  • 1M return: 0.48% (upper mid).
  • Sharpe: 2.28 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.11% (lower mid).
  • Modified duration: 0.44 yrs (lower mid).

SBI Magnum Ultra Short Duration Fund

  • Bottom quartile AUM (₹13,685 Cr).
  • Oldest track record among peers (26 yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.42% (lower mid).
  • 1M return: 0.46% (lower mid).
  • Sharpe: 2.26 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.47% (bottom quartile).
  • Modified duration: 0.37 yrs (top quartile).

Kotak Savings Fund

  • Upper mid AUM (₹16,105 Cr).
  • Established history (21+ yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.34% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.52% (top quartile).
  • Sharpe: 1.80 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.12% (upper mid).
  • Modified duration: 0.48 yrs (bottom quartile).

ٹاپ اور بہترین فلوٹنگ ریٹ میوچل فنڈز

FundNAVNet Assets (Cr)Min Investment3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
Aditya Birla Sun Life Floating Rate Fund - Long Term Growth ₹363.178
↑ 0.07 		₹13,462 1,000 1.12.76.67.47.77.03%1Y 7D1Y 8M 19D
ICICI Prudential Floating Interest Fund Growth ₹443.516
↑ 0.09 		₹7,215 5,000 1.12.96.87.67.77.07%1Y 8M 1D3Y 25D
Nippon India Floating Rate Fund Growth ₹46.9082
↑ 0.01 		₹8,381 5,000 0.62.16.37.57.97.04%2Y 2M 1D2Y 8M 5D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 3 Funds showcased

CommentaryAditya Birla Sun Life Floating Rate Fund - Long TermICICI Prudential Floating Interest FundNippon India Floating Rate Fund
Point 1Highest AUM (₹13,462 Cr).Bottom quartile AUM (₹7,215 Cr).Lower mid AUM (₹8,381 Cr).
Point 2Established history (17+ yrs).Established history (20+ yrs).Oldest track record among peers (21 yrs).
Point 3Top rated.Rating: 3★ (lower mid).Rating: 3★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderately Low.
Point 51Y return: 6.64% (lower mid).1Y return: 6.82% (upper mid).1Y return: 6.29% (bottom quartile).
Point 61M return: 0.24% (upper mid).1M return: 0.18% (lower mid).1M return: -0.24% (bottom quartile).
Point 7Sharpe: 1.74 (lower mid).Sharpe: 1.91 (upper mid).Sharpe: 1.19 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 7.03% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.07% (upper mid).Yield to maturity (debt): 7.04% (lower mid).
Point 10Modified duration: 1.02 yrs (upper mid).Modified duration: 1.67 yrs (lower mid).Modified duration: 2.17 yrs (bottom quartile).

Aditya Birla Sun Life Floating Rate Fund - Long Term

  • Highest AUM (₹13,462 Cr).
  • Established history (17+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.64% (lower mid).
  • 1M return: 0.24% (upper mid).
  • Sharpe: 1.74 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.03% (bottom quartile).
  • Modified duration: 1.02 yrs (upper mid).

ICICI Prudential Floating Interest Fund

  • Bottom quartile AUM (₹7,215 Cr).
  • Established history (20+ yrs).
  • Rating: 3★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.82% (upper mid).
  • 1M return: 0.18% (lower mid).
  • Sharpe: 1.91 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.07% (upper mid).
  • Modified duration: 1.67 yrs (lower mid).

Nippon India Floating Rate Fund

  • Lower mid AUM (₹8,381 Cr).
  • Oldest track record among peers (21 yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.29% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.24% (bottom quartile).
  • Sharpe: 1.19 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.04% (lower mid).
  • Modified duration: 2.17 yrs (bottom quartile).

سرفہرست 5 بہترین منی مارکیٹ میوچل فنڈز

FundNAVNet Assets (Cr)Min Investment3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund Growth ₹386.727
↑ 0.07 		₹30,778 1,000 1.22.76.57.37.47.02%7M 17D7M 20D
UTI Money Market Fund Growth ₹3,225.3
↑ 0.60 		₹20,320 10,000 1.22.86.67.37.56.03%7M 7M
ICICI Prudential Money Market Fund Growth ₹396.813
↑ 0.07 		₹32,236 500 1.22.86.67.37.46.77%7M 21D8M 9D
Kotak Money Market Scheme Growth ₹4,695.82
↑ 0.84 		₹33,661 5,000 1.32.86.67.37.46.84%7M 24D7M 24D
Franklin India Savings Fund Growth ₹52.4516
↑ 0.01 		₹4,352 10,000 1.22.86.67.37.46.4%6M 11D6M 23D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentaryAditya Birla Sun Life Money Manager FundUTI Money Market FundICICI Prudential Money Market FundKotak Money Market SchemeFranklin India Savings Fund
Point 1Lower mid AUM (₹30,778 Cr).Bottom quartile AUM (₹20,320 Cr).Upper mid AUM (₹32,236 Cr).Highest AUM (₹33,661 Cr).Bottom quartile AUM (₹4,352 Cr).
Point 2Established history (20+ yrs).Established history (16+ yrs).Established history (20+ yrs).Established history (22+ yrs).Oldest track record among peers (24 yrs).
Point 3Top rated.Rating: 4★ (upper mid).Rating: 4★ (lower mid).Rating: 4★ (bottom quartile).Rating: 3★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Low.Risk profile: Low.Risk profile: Low.Risk profile: Low.Risk profile: Moderately Low.
Point 51Y return: 6.52% (bottom quartile).1Y return: 6.63% (top quartile).1Y return: 6.60% (upper mid).1Y return: 6.58% (bottom quartile).1Y return: 6.58% (lower mid).
Point 61M return: 0.36% (upper mid).1M return: 0.34% (lower mid).1M return: 0.32% (bottom quartile).1M return: 0.36% (top quartile).1M return: 0.33% (bottom quartile).
Point 7Sharpe: 2.09 (bottom quartile).Sharpe: 2.45 (lower mid).Sharpe: 2.51 (top quartile).Sharpe: 2.32 (bottom quartile).Sharpe: 2.46 (upper mid).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 7.02% (top quartile).Yield to maturity (debt): 6.03% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 6.77% (lower mid).Yield to maturity (debt): 6.84% (upper mid).Yield to maturity (debt): 6.40% (bottom quartile).
Point 10Modified duration: 0.63 yrs (lower mid).Modified duration: 0.58 yrs (upper mid).Modified duration: 0.64 yrs (bottom quartile).Modified duration: 0.65 yrs (bottom quartile).Modified duration: 0.53 yrs (top quartile).

Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund

  • Lower mid AUM (₹30,778 Cr).
  • Established history (20+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.52% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.36% (upper mid).
  • Sharpe: 2.09 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.02% (top quartile).
  • Modified duration: 0.63 yrs (lower mid).

UTI Money Market Fund

  • Bottom quartile AUM (₹20,320 Cr).
  • Established history (16+ yrs).
  • Rating: 4★ (upper mid).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.63% (top quartile).
  • 1M return: 0.34% (lower mid).
  • Sharpe: 2.45 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.03% (bottom quartile).
  • Modified duration: 0.58 yrs (upper mid).

ICICI Prudential Money Market Fund

  • Upper mid AUM (₹32,236 Cr).
  • Established history (20+ yrs).
  • Rating: 4★ (lower mid).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.60% (upper mid).
  • 1M return: 0.32% (bottom quartile).
  • Sharpe: 2.51 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.77% (lower mid).
  • Modified duration: 0.64 yrs (bottom quartile).

Kotak Money Market Scheme

  • Highest AUM (₹33,661 Cr).
  • Established history (22+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.58% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.36% (top quartile).
  • Sharpe: 2.32 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.84% (upper mid).
  • Modified duration: 0.65 yrs (bottom quartile).

Franklin India Savings Fund

  • Bottom quartile AUM (₹4,352 Cr).
  • Oldest track record among peers (24 yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.58% (lower mid).
  • 1M return: 0.33% (bottom quartile).
  • Sharpe: 2.46 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.40% (bottom quartile).
  • Modified duration: 0.53 yrs (top quartile).

ٹاپ 5 شارٹ ٹرم بانڈ میوچل فنڈز

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
PGIM India Short Maturity Fund Growth ₹39.3202
↓ 0.00 		₹281.23.16.14.2 7.18%1Y 7M 28D1Y 11M 1D
ICICI Prudential Short Term Fund Growth ₹62.484
↑ 0.01 		₹21,5100.62.26.27.387.41%2Y 8M 23D4Y 6M 11D
Nippon India Short Term Fund Growth ₹54.6665
↑ 0.01 		₹8,3670.51.967.27.97.28%2Y 5M 23D3Y
Aditya Birla Sun Life Short Term Opportunities Fund Growth ₹49.2565
↑ 0.01 		₹9,3860.425.87.17.77.29%2Y 4M 2D2Y 11M 26D
UTI Short Term Income Fund Growth ₹32.7431
↑ 0.01 		₹3,0900.41.75.577.37.19%2Y 5M 16D3Y 5M 16D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 29 Sep 23

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

Commentary PGIM India Short Maturity FundICICI Prudential Short Term FundNippon India Short Term FundAditya Birla Sun Life Short Term Opportunities FundUTI Short Term Income Fund
Point 1Bottom quartile AUM (₹28 Cr).Highest AUM (₹21,510 Cr).Lower mid AUM (₹8,367 Cr).Upper mid AUM (₹9,386 Cr).Bottom quartile AUM (₹3,090 Cr).
Point 2Established history (23+ yrs).Oldest track record among peers (24 yrs).Established history (23+ yrs).Established history (22+ yrs).Established history (18+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 4★ (upper mid).Rating: 4★ (lower mid).Rating: 4★ (bottom quartile).Rating: 4★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.
Point 51Y return: 6.08% (upper mid).1Y return: 6.22% (top quartile).1Y return: 5.98% (lower mid).1Y return: 5.83% (bottom quartile).1Y return: 5.51% (bottom quartile).
Point 61M return: 0.43% (top quartile).1M return: -0.21% (upper mid).1M return: -0.41% (bottom quartile).1M return: -0.26% (lower mid).1M return: -0.33% (bottom quartile).
Point 7Sharpe: -0.98 (bottom quartile).Sharpe: 1.37 (top quartile).Sharpe: 1.03 (upper mid).Sharpe: 0.91 (lower mid).Sharpe: 0.81 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 7.18% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.41% (top quartile).Yield to maturity (debt): 7.28% (lower mid).Yield to maturity (debt): 7.29% (upper mid).Yield to maturity (debt): 7.19% (bottom quartile).
Point 10Modified duration: 1.66 yrs (top quartile).Modified duration: 2.73 yrs (bottom quartile).Modified duration: 2.48 yrs (bottom quartile).Modified duration: 2.34 yrs (upper mid).Modified duration: 2.46 yrs (lower mid).

PGIM India Short Maturity Fund

  • Bottom quartile AUM (₹28 Cr).
  • Established history (23+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.08% (upper mid).
  • 1M return: 0.43% (top quartile).
  • Sharpe: -0.98 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.18% (bottom quartile).
  • Modified duration: 1.66 yrs (top quartile).

ICICI Prudential Short Term Fund

  • Highest AUM (₹21,510 Cr).
  • Oldest track record among peers (24 yrs).
  • Rating: 4★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.22% (top quartile).
  • 1M return: -0.21% (upper mid).
  • Sharpe: 1.37 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.41% (top quartile).
  • Modified duration: 2.73 yrs (bottom quartile).

Nippon India Short Term Fund

  • Lower mid AUM (₹8,367 Cr).
  • Established history (23+ yrs).
  • Rating: 4★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 5.98% (lower mid).
  • 1M return: -0.41% (bottom quartile).
  • Sharpe: 1.03 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.28% (lower mid).
  • Modified duration: 2.48 yrs (bottom quartile).

Aditya Birla Sun Life Short Term Opportunities Fund

  • Upper mid AUM (₹9,386 Cr).
  • Established history (22+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 5.83% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.26% (lower mid).
  • Sharpe: 0.91 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.29% (upper mid).
  • Modified duration: 2.34 yrs (upper mid).

UTI Short Term Income Fund

  • Bottom quartile AUM (₹3,090 Cr).
  • Established history (18+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 5.51% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.33% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.81 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.19% (bottom quartile).
  • Modified duration: 2.46 yrs (lower mid).

ٹاپ 5 میڈیم سے لانگ ٹرم بانڈ میوچل فنڈز

اوپردرمیانی سے طویل مدتی بانڈ اے یو ایم/نیٹ اثاثوں کے ساتھ فنڈز> 500 کروڑ۔

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
SBI Magnum Income Fund Growth ₹71.4362
↑ 0.01 		₹2,080-0.50.736.35.97.51%4Y 3M 14D7Y 8M 16D
ICICI Prudential Bond Fund Growth ₹40.7536
↑ 0.01 		₹2,768-0.60.73.36.96.77.27%6Y 6M 7D16Y 7M 13D
Aditya Birla Sun Life Income Fund Growth ₹125.495
↑ 0.02 		₹1,966-1.1-0.11.45.85.17.23%6Y 6M14Y 4M 6D
Kotak Bond Fund Growth ₹76.9719
↑ 0.01 		₹1,908-10.125.95.47.42%6Y 5M 26D12Y 7M 13D
HDFC Income Fund Growth ₹58.2668
↑ 0.01 		₹856-1-0.11.865.56.91%6Y 5M 1D12Y 5M 26D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentarySBI Magnum Income FundICICI Prudential Bond FundAditya Birla Sun Life Income FundKotak Bond FundHDFC Income Fund
Point 1Upper mid AUM (₹2,080 Cr).Highest AUM (₹2,768 Cr).Lower mid AUM (₹1,966 Cr).Bottom quartile AUM (₹1,908 Cr).Bottom quartile AUM (₹856 Cr).
Point 2Established history (27+ yrs).Established history (17+ yrs).Oldest track record among peers (30 yrs).Established history (26+ yrs).Established history (25+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 3★ (upper mid).Rating: 3★ (lower mid).Rating: 2★ (bottom quartile).Rating: 2★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.
Point 51Y return: 3.00% (upper mid).1Y return: 3.27% (top quartile).1Y return: 1.44% (bottom quartile).1Y return: 2.00% (lower mid).1Y return: 1.76% (bottom quartile).
Point 61M return: -1.04% (top quartile).1M return: -1.26% (upper mid).1M return: -1.60% (bottom quartile).1M return: -1.55% (lower mid).1M return: -1.67% (bottom quartile).
Point 7Sharpe: -0.06 (upper mid).Sharpe: 0.20 (top quartile).Sharpe: -0.19 (bottom quartile).Sharpe: -0.12 (bottom quartile).Sharpe: -0.10 (lower mid).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 7.51% (top quartile).Yield to maturity (debt): 7.27% (lower mid).Yield to maturity (debt): 7.23% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.42% (upper mid).Yield to maturity (debt): 6.91% (bottom quartile).
Point 10Modified duration: 4.29 yrs (top quartile).Modified duration: 6.52 yrs (bottom quartile).Modified duration: 6.50 yrs (bottom quartile).Modified duration: 6.49 yrs (lower mid).Modified duration: 6.42 yrs (upper mid).

SBI Magnum Income Fund

  • Upper mid AUM (₹2,080 Cr).
  • Established history (27+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 3.00% (upper mid).
  • 1M return: -1.04% (top quartile).
  • Sharpe: -0.06 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.51% (top quartile).
  • Modified duration: 4.29 yrs (top quartile).

ICICI Prudential Bond Fund

  • Highest AUM (₹2,768 Cr).
  • Established history (17+ yrs).
  • Rating: 3★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 3.27% (top quartile).
  • 1M return: -1.26% (upper mid).
  • Sharpe: 0.20 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.27% (lower mid).
  • Modified duration: 6.52 yrs (bottom quartile).

Aditya Birla Sun Life Income Fund

  • Lower mid AUM (₹1,966 Cr).
  • Oldest track record among peers (30 yrs).
  • Rating: 3★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 1.44% (bottom quartile).
  • 1M return: -1.60% (bottom quartile).
  • Sharpe: -0.19 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.23% (bottom quartile).
  • Modified duration: 6.50 yrs (bottom quartile).

Kotak Bond Fund

  • Bottom quartile AUM (₹1,908 Cr).
  • Established history (26+ yrs).
  • Rating: 2★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 2.00% (lower mid).
  • 1M return: -1.55% (lower mid).
  • Sharpe: -0.12 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.42% (upper mid).
  • Modified duration: 6.49 yrs (lower mid).

HDFC Income Fund

  • Bottom quartile AUM (₹856 Cr).
  • Established history (25+ yrs).
  • Rating: 2★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 1.76% (bottom quartile).
  • 1M return: -1.67% (bottom quartile).
  • Sharpe: -0.10 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.91% (bottom quartile).
  • Modified duration: 6.42 yrs (upper mid).

ٹاپ 5 بینکنگ اور PSU ڈیبٹ میوچل فنڈز

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
UTI Banking & PSU Debt Fund Growth ₹22.8155
↑ 0.00 		₹1,0990.92.36.57.17.86.87%1Y 18D1Y 1M 20D
HDFC Banking and PSU Debt Fund Growth ₹23.6802
↑ 0.00 		₹5,5990.11.65.26.97.57.14%3Y 1M 6D4Y 4M 2D
Kotak Banking and PSU Debt fund Growth ₹67.688
↑ 0.01 		₹5,4090.42.25.87.17.77.17%3Y 2M 8D4Y 14D
ICICI Prudential Banking and PSU Debt Fund Growth ₹33.8304
↑ 0.01 		₹9,2930.21.95.67.17.67.21%3Y 3M 22D5Y 11M 8D
Aditya Birla Sun Life Banking & PSU Debt Fund Growth ₹377.513
↑ 0.07 		₹8,9910.21.65.26.97.37.13%3Y 3M 4D4Y 6M 7D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentaryUTI Banking & PSU Debt FundHDFC Banking and PSU Debt FundKotak Banking and PSU Debt fundICICI Prudential Banking and PSU Debt FundAditya Birla Sun Life Banking & PSU Debt Fund
Point 1Bottom quartile AUM (₹1,099 Cr).Lower mid AUM (₹5,599 Cr).Bottom quartile AUM (₹5,409 Cr).Highest AUM (₹9,293 Cr).Upper mid AUM (₹8,991 Cr).
Point 2Established history (12+ yrs).Established history (12+ yrs).Oldest track record among peers (27 yrs).Established history (16+ yrs).Established history (17+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 5★ (upper mid).Rating: 4★ (lower mid).Rating: 4★ (bottom quartile).Rating: 4★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.
Point 51Y return: 6.51% (top quartile).1Y return: 5.18% (bottom quartile).1Y return: 5.81% (upper mid).1Y return: 5.57% (lower mid).1Y return: 5.19% (bottom quartile).
Point 61M return: 0.16% (top quartile).1M return: -0.53% (bottom quartile).1M return: -0.28% (upper mid).1M return: -0.45% (bottom quartile).1M return: -0.35% (lower mid).
Point 7Sharpe: 1.24 (top quartile).Sharpe: 0.66 (bottom quartile).Sharpe: 0.85 (lower mid).Sharpe: 0.96 (upper mid).Sharpe: 0.56 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 6.87% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.14% (lower mid).Yield to maturity (debt): 7.17% (upper mid).Yield to maturity (debt): 7.21% (top quartile).Yield to maturity (debt): 7.13% (bottom quartile).
Point 10Modified duration: 1.05 yrs (top quartile).Modified duration: 3.10 yrs (upper mid).Modified duration: 3.19 yrs (lower mid).Modified duration: 3.31 yrs (bottom quartile).Modified duration: 3.26 yrs (bottom quartile).

UTI Banking & PSU Debt Fund

  • Bottom quartile AUM (₹1,099 Cr).
  • Established history (12+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.51% (top quartile).
  • 1M return: 0.16% (top quartile).
  • Sharpe: 1.24 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.87% (bottom quartile).
  • Modified duration: 1.05 yrs (top quartile).

HDFC Banking and PSU Debt Fund

  • Lower mid AUM (₹5,599 Cr).
  • Established history (12+ yrs).
  • Rating: 5★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 5.18% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.53% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.66 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.14% (lower mid).
  • Modified duration: 3.10 yrs (upper mid).

Kotak Banking and PSU Debt fund

  • Bottom quartile AUM (₹5,409 Cr).
  • Oldest track record among peers (27 yrs).
  • Rating: 4★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 5.81% (upper mid).
  • 1M return: -0.28% (upper mid).
  • Sharpe: 0.85 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.17% (upper mid).
  • Modified duration: 3.19 yrs (lower mid).

ICICI Prudential Banking and PSU Debt Fund

  • Highest AUM (₹9,293 Cr).
  • Established history (16+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 5.57% (lower mid).
  • 1M return: -0.45% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.96 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.21% (top quartile).
  • Modified duration: 3.31 yrs (bottom quartile).

Aditya Birla Sun Life Banking & PSU Debt Fund

  • Upper mid AUM (₹8,991 Cr).
  • Established history (17+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 5.19% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.35% (lower mid).
  • Sharpe: 0.56 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.13% (bottom quartile).
  • Modified duration: 3.26 yrs (bottom quartile).

سرفہرست 5 کریڈٹ رسک میوچل فنڈز

اوپرقرض کا خطرہ اے یو ایم/نیٹ اثاثوں کے ساتھ فنڈز> 500 کروڑ۔

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
SBI Credit Risk Fund Growth ₹47.7069
↑ 0.01 		₹2,1481.32.86.987.98.41%1Y 8M 5D2Y 1M 17D
HDFC Credit Risk Debt Fund Growth ₹25.0884
↑ 0.00 		₹6,8910.92.56.87.488.31%2Y 4M 2D3Y 9M 7D
Kotak Credit Risk Fund Growth ₹30.8016
↑ 0.01 		₹7110.72.37.57.49.18.11%2Y 3M 7D2Y 11M 5D
Nippon India Credit Risk Fund Growth ₹36.7512
↑ 0.01 		₹1,0591.22.97.78.18.98.72%1Y 11M 23D2Y 4M 28D
ICICI Prudential Regular Savings Fund Growth ₹33.4541
↑ 0.01 		₹5,8870.82.888.19.58.41%2Y 3M 14D3Y 7M 24D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentarySBI Credit Risk FundHDFC Credit Risk Debt FundKotak Credit Risk FundNippon India Credit Risk FundICICI Prudential Regular Savings Fund
Point 1Lower mid AUM (₹2,148 Cr).Highest AUM (₹6,891 Cr).Bottom quartile AUM (₹711 Cr).Bottom quartile AUM (₹1,059 Cr).Upper mid AUM (₹5,887 Cr).
Point 2Oldest track record among peers (21 yrs).Established history (12+ yrs).Established history (15+ yrs).Established history (20+ yrs).Established history (15+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 4★ (upper mid).Rating: 3★ (lower mid).Rating: 2★ (bottom quartile).Rating: 1★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.
Point 51Y return: 6.90% (bottom quartile).1Y return: 6.80% (bottom quartile).1Y return: 7.54% (lower mid).1Y return: 7.75% (upper mid).1Y return: 8.04% (top quartile).
Point 61M return: 0.17% (top quartile).1M return: -0.23% (bottom quartile).1M return: -0.59% (bottom quartile).1M return: -0.09% (upper mid).1M return: -0.21% (lower mid).
Point 7Sharpe: 1.78 (bottom quartile).Sharpe: 1.57 (bottom quartile).Sharpe: 2.16 (lower mid).Sharpe: 2.51 (upper mid).Sharpe: 3.19 (top quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 8.41% (upper mid).Yield to maturity (debt): 8.31% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 8.11% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 8.72% (top quartile).Yield to maturity (debt): 8.41% (lower mid).
Point 10Modified duration: 1.68 yrs (top quartile).Modified duration: 2.34 yrs (bottom quartile).Modified duration: 2.27 yrs (lower mid).Modified duration: 1.98 yrs (upper mid).Modified duration: 2.29 yrs (bottom quartile).

SBI Credit Risk Fund

  • Lower mid AUM (₹2,148 Cr).
  • Oldest track record among peers (21 yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.90% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.17% (top quartile).
  • Sharpe: 1.78 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 8.41% (upper mid).
  • Modified duration: 1.68 yrs (top quartile).

HDFC Credit Risk Debt Fund

  • Highest AUM (₹6,891 Cr).
  • Established history (12+ yrs).
  • Rating: 4★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.80% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.23% (bottom quartile).
  • Sharpe: 1.57 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 8.31% (bottom quartile).
  • Modified duration: 2.34 yrs (bottom quartile).

Kotak Credit Risk Fund

  • Bottom quartile AUM (₹711 Cr).
  • Established history (15+ yrs).
  • Rating: 3★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 7.54% (lower mid).
  • 1M return: -0.59% (bottom quartile).
  • Sharpe: 2.16 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 8.11% (bottom quartile).
  • Modified duration: 2.27 yrs (lower mid).

Nippon India Credit Risk Fund

  • Bottom quartile AUM (₹1,059 Cr).
  • Established history (20+ yrs).
  • Rating: 2★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 7.75% (upper mid).
  • 1M return: -0.09% (upper mid).
  • Sharpe: 2.51 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 8.72% (top quartile).
  • Modified duration: 1.98 yrs (upper mid).

ICICI Prudential Regular Savings Fund

  • Upper mid AUM (₹5,887 Cr).
  • Established history (15+ yrs).
  • Rating: 1★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 8.04% (top quartile).
  • 1M return: -0.21% (lower mid).
  • Sharpe: 3.19 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 8.41% (lower mid).
  • Modified duration: 2.29 yrs (bottom quartile).

ٹاپ 5 ڈائنامک بانڈ میوچل فنڈز

اوپرمتحرک بانڈ اے یو ایم/نیٹ اثاثوں کے ساتھ فنڈز> 500 کروڑ۔

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
SBI Dynamic Bond Fund Growth ₹36.4756
↑ 0.01 		₹4,0640.81.63.86.85.57.02%3Y 3M 11D10Y 1M 2D
Axis Dynamic Bond Fund Growth ₹30.3159
↑ 0.01 		₹1,1320.11.84.46.97.17.18%5Y 4M 28D9Y 4M 24D
Aditya Birla Sun Life Dynamic Bond Fund Growth ₹47.3928
↑ 0.01 		₹1,8860.11.44.2777.56%4Y 3M 25D7Y 8M 8D
HDFC Dynamic Debt Fund Growth ₹89.5297
↑ 0.01 		₹634-0.80.11.35.84.77.05%7Y 3M 14D19Y 2M 8D
Bandhan Dynamic Bond Fund Growth ₹34.1545
↑ 0.01 		₹2,1960.31.41.163.46.65%1Y 1M 10D2Y 2M 23D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentarySBI Dynamic Bond FundAxis Dynamic Bond FundAditya Birla Sun Life Dynamic Bond FundHDFC Dynamic Debt FundBandhan Dynamic Bond Fund
Point 1Highest AUM (₹4,064 Cr).Bottom quartile AUM (₹1,132 Cr).Lower mid AUM (₹1,886 Cr).Bottom quartile AUM (₹634 Cr).Upper mid AUM (₹2,196 Cr).
Point 2Established history (22+ yrs).Established history (14+ yrs).Established history (21+ yrs).Oldest track record among peers (28 yrs).Established history (17+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 3★ (upper mid).Rating: 3★ (lower mid).Rating: 3★ (bottom quartile).Rating: 3★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.
Point 51Y return: 3.84% (lower mid).1Y return: 4.36% (top quartile).1Y return: 4.16% (upper mid).1Y return: 1.30% (bottom quartile).1Y return: 1.06% (bottom quartile).
Point 61M return: -0.16% (top quartile).1M return: -0.79% (bottom quartile).1M return: -0.63% (lower mid).1M return: -1.67% (bottom quartile).1M return: -0.31% (upper mid).
Point 7Sharpe: 0.08 (lower mid).Sharpe: 0.55 (top quartile).Sharpe: 0.41 (upper mid).Sharpe: -0.21 (bottom quartile).Sharpe: -0.23 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 7.02% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.18% (upper mid).Yield to maturity (debt): 7.56% (top quartile).Yield to maturity (debt): 7.05% (lower mid).Yield to maturity (debt): 6.65% (bottom quartile).
Point 10Modified duration: 3.28 yrs (upper mid).Modified duration: 5.41 yrs (bottom quartile).Modified duration: 4.32 yrs (lower mid).Modified duration: 7.29 yrs (bottom quartile).Modified duration: 1.11 yrs (top quartile).

SBI Dynamic Bond Fund

  • Highest AUM (₹4,064 Cr).
  • Established history (22+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 3.84% (lower mid).
  • 1M return: -0.16% (top quartile).
  • Sharpe: 0.08 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.02% (bottom quartile).
  • Modified duration: 3.28 yrs (upper mid).

Axis Dynamic Bond Fund

  • Bottom quartile AUM (₹1,132 Cr).
  • Established history (14+ yrs).
  • Rating: 3★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 4.36% (top quartile).
  • 1M return: -0.79% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.55 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.18% (upper mid).
  • Modified duration: 5.41 yrs (bottom quartile).

Aditya Birla Sun Life Dynamic Bond Fund

  • Lower mid AUM (₹1,886 Cr).
  • Established history (21+ yrs).
  • Rating: 3★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 4.16% (upper mid).
  • 1M return: -0.63% (lower mid).
  • Sharpe: 0.41 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.56% (top quartile).
  • Modified duration: 4.32 yrs (lower mid).

HDFC Dynamic Debt Fund

  • Bottom quartile AUM (₹634 Cr).
  • Oldest track record among peers (28 yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 1.30% (bottom quartile).
  • 1M return: -1.67% (bottom quartile).
  • Sharpe: -0.21 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.05% (lower mid).
  • Modified duration: 7.29 yrs (bottom quartile).

Bandhan Dynamic Bond Fund

  • Upper mid AUM (₹2,196 Cr).
  • Established history (17+ yrs).
  • Rating: 3★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 1.06% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.31% (upper mid).
  • Sharpe: -0.23 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.65% (bottom quartile).
  • Modified duration: 1.11 yrs (top quartile).

سرفہرست 5 کارپوریٹ بانڈ میوچل فنڈز

اوپرکارپوریٹ بانڈ اے یو ایم/نیٹ اثاثوں کے ساتھ فنڈز> 500 کروڑ۔

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
Aditya Birla Sun Life Corporate Bond Fund Growth ₹115.795
↑ 0.02 		₹27,913-0.21.34.77.17.47.21%4Y 6M 25D7Y 4D
HDFC Corporate Bond Fund Growth ₹33.3409
↑ 0.01 		₹33,200-0.31.14.677.37.24%4Y 4M 24D7Y 6M
ICICI Prudential Corporate Bond Fund Growth ₹30.9376
↑ 0.01 		₹31,7130.42.167.487.26%3Y 5M 1D6Y
Kotak Corporate Bond Fund Standard Growth ₹3,898.75
↑ 0.72 		₹17,2750.31.85.77.27.87.29%2Y 11M 26D4Y 1M 28D
Nippon India Prime Debt Fund Growth ₹61.8842
↑ 0.01 		₹8,9500.31.65.67.37.87.19%2Y 9M 11D3Y 5M 1D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentaryAditya Birla Sun Life Corporate Bond FundHDFC Corporate Bond FundICICI Prudential Corporate Bond FundKotak Corporate Bond Fund Standard Nippon India Prime Debt Fund
Point 1Lower mid AUM (₹27,913 Cr).Highest AUM (₹33,200 Cr).Upper mid AUM (₹31,713 Cr).Bottom quartile AUM (₹17,275 Cr).Bottom quartile AUM (₹8,950 Cr).
Point 2Oldest track record among peers (29 yrs).Established history (15+ yrs).Established history (16+ yrs).Established history (18+ yrs).Established history (25+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 5★ (upper mid).Rating: 4★ (lower mid).Rating: 4★ (bottom quartile).Rating: 4★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderately Low.
Point 51Y return: 4.67% (bottom quartile).1Y return: 4.63% (bottom quartile).1Y return: 6.01% (top quartile).1Y return: 5.70% (upper mid).1Y return: 5.55% (lower mid).
Point 61M return: -0.84% (bottom quartile).1M return: -0.86% (bottom quartile).1M return: -0.36% (top quartile).1M return: -0.41% (upper mid).1M return: -0.45% (lower mid).
Point 7Sharpe: 0.51 (bottom quartile).Sharpe: 0.52 (bottom quartile).Sharpe: 1.26 (top quartile).Sharpe: 0.87 (upper mid).Sharpe: 0.79 (lower mid).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 7.21% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.24% (lower mid).Yield to maturity (debt): 7.26% (upper mid).Yield to maturity (debt): 7.29% (top quartile).Yield to maturity (debt): 7.19% (bottom quartile).
Point 10Modified duration: 4.57 yrs (bottom quartile).Modified duration: 4.40 yrs (bottom quartile).Modified duration: 3.42 yrs (lower mid).Modified duration: 2.99 yrs (upper mid).Modified duration: 2.78 yrs (top quartile).

Aditya Birla Sun Life Corporate Bond Fund

  • Lower mid AUM (₹27,913 Cr).
  • Oldest track record among peers (29 yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 4.67% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.84% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.51 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.21% (bottom quartile).
  • Modified duration: 4.57 yrs (bottom quartile).

HDFC Corporate Bond Fund

  • Highest AUM (₹33,200 Cr).
  • Established history (15+ yrs).
  • Rating: 5★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 4.63% (bottom quartile).
  • 1M return: -0.86% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.52 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.24% (lower mid).
  • Modified duration: 4.40 yrs (bottom quartile).

ICICI Prudential Corporate Bond Fund

  • Upper mid AUM (₹31,713 Cr).
  • Established history (16+ yrs).
  • Rating: 4★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.01% (top quartile).
  • 1M return: -0.36% (top quartile).
  • Sharpe: 1.26 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.26% (upper mid).
  • Modified duration: 3.42 yrs (lower mid).

Kotak Corporate Bond Fund Standard

  • Bottom quartile AUM (₹17,275 Cr).
  • Established history (18+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 5.70% (upper mid).
  • 1M return: -0.41% (upper mid).
  • Sharpe: 0.87 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.29% (top quartile).
  • Modified duration: 2.99 yrs (upper mid).

Nippon India Prime Debt Fund

  • Bottom quartile AUM (₹8,950 Cr).
  • Established history (25+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 5.55% (lower mid).
  • 1M return: -0.45% (lower mid).
  • Sharpe: 0.79 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.19% (bottom quartile).
  • Modified duration: 2.78 yrs (top quartile).

سرفہرست 5 گلٹ میوچل فنڈز

اوپرقابل اطلاق ہے۔ اے یو ایم/نیٹ اثاثوں کے ساتھ فنڈز> 500 کروڑ۔

FundNAVNet Assets (Cr)3 MO (%)6 MO (%)1 YR (%)3 YR (%)2024 (%)Debt Yield (YTM)Mod. DurationEff. Maturity
SBI Magnum Constant Maturity Fund Growth ₹64.177
↑ 0.01 		₹1,773-10.32.86.86.76.81%6Y 10M 24D9Y 9M 4D
UTI Gilt Fund Growth ₹63.7275
↑ 0.01 		₹5280.41.72.76.45.16.71%6Y 8M 23D15Y 2M 16D
ICICI Prudential Gilt Fund Growth ₹103.471
↑ 0.02 		₹9,216-1.2-0.12.66.66.87.39%8Y 11M 26D20Y 8M 19D
SBI Magnum Gilt Fund Growth ₹66.1654
↑ 0.01 		₹9,992-0.40.31.36.34.56.6%5Y 2M 5D13Y 9M 25D
Nippon India Gilt Securities Fund Growth ₹37.45
↑ 0.01 		₹1,857-1.6-0.9-0.75.33.77.21%8Y 9M 14D19Y 7M 13D
Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 31 Mar 26

Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased

CommentarySBI Magnum Constant Maturity FundUTI Gilt FundICICI Prudential Gilt FundSBI Magnum Gilt FundNippon India Gilt Securities Fund
Point 1Bottom quartile AUM (₹1,773 Cr).Bottom quartile AUM (₹528 Cr).Upper mid AUM (₹9,216 Cr).Highest AUM (₹9,992 Cr).Lower mid AUM (₹1,857 Cr).
Point 2Established history (25+ yrs).Established history (24+ yrs).Oldest track record among peers (26 yrs).Established history (25+ yrs).Established history (17+ yrs).
Point 3Top rated.Rating: 4★ (upper mid).Rating: 4★ (lower mid).Rating: 4★ (bottom quartile).Rating: 4★ (bottom quartile).
Point 4Risk profile: Moderately Low.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.Risk profile: Moderate.
Point 51Y return: 2.76% (top quartile).1Y return: 2.67% (upper mid).1Y return: 2.65% (lower mid).1Y return: 1.28% (bottom quartile).1Y return: -0.72% (bottom quartile).
Point 61M return: -1.89% (lower mid).1M return: -0.96% (top quartile).1M return: -2.09% (bottom quartile).1M return: -1.19% (upper mid).1M return: -2.10% (bottom quartile).
Point 7Sharpe: 0.24 (upper mid).Sharpe: 0.07 (lower mid).Sharpe: 0.31 (top quartile).Sharpe: -0.15 (bottom quartile).Sharpe: -0.38 (bottom quartile).
Point 8Information ratio: 0.00 (top quartile).Information ratio: 0.00 (upper mid).Information ratio: 0.00 (lower mid).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
Point 9Yield to maturity (debt): 6.81% (lower mid).Yield to maturity (debt): 6.71% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.39% (top quartile).Yield to maturity (debt): 6.60% (bottom quartile).Yield to maturity (debt): 7.21% (upper mid).
Point 10Modified duration: 6.90 yrs (lower mid).Modified duration: 6.73 yrs (upper mid).Modified duration: 8.99 yrs (bottom quartile).Modified duration: 5.18 yrs (top quartile).Modified duration: 8.79 yrs (bottom quartile).

SBI Magnum Constant Maturity Fund

  • Bottom quartile AUM (₹1,773 Cr).
  • Established history (25+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 2.76% (top quartile).
  • 1M return: -1.89% (lower mid).
  • Sharpe: 0.24 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.81% (lower mid).
  • Modified duration: 6.90 yrs (lower mid).

UTI Gilt Fund

  • Bottom quartile AUM (₹528 Cr).
  • Established history (24+ yrs).
  • Rating: 4★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 2.67% (upper mid).
  • 1M return: -0.96% (top quartile).
  • Sharpe: 0.07 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 6.71% (bottom quartile).
  • Modified duration: 6.73 yrs (upper mid).

ICICI Prudential Gilt Fund

  • Upper mid AUM (₹9,216 Cr).
  • Oldest track record among peers (26 yrs).
  • Rating: 4★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 2.65% (lower mid).
  • 1M return: -2.09% (bottom quartile).
  • Sharpe: 0.31 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.39% (top quartile).
  • Modified duration: 8.99 yrs (bottom quartile).

SBI Magnum Gilt Fund

  • Highest AUM (₹9,992 Cr).
  • Established history (25+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 1.28% (bottom quartile).
  • 1M return: -1.19% (upper mid).
  • Sharpe: -0.15 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.60% (bottom quartile).
  • Modified duration: 5.18 yrs (top quartile).

Nippon India Gilt Securities Fund

  • Lower mid AUM (₹1,857 Cr).
  • Established history (17+ yrs).
  • Rating: 4★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: -0.72% (bottom quartile).
  • 1M return: -2.10% (bottom quartile).
  • Sharpe: -0.38 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.21% (upper mid).
  • Modified duration: 8.79 yrs (bottom quartile).

1. PGIM India Credit Risk Fund

(Erstwhile DHFL Pramerica Credit Opportunities Fund)

The investment objective of the Scheme is to generate income and capital appreciation by investing predominantly in corporate debt. There can be no assurance that the investment objective of the Scheme will be realized.

Research Highlights for PGIM India Credit Risk Fund

  • Bottom quartile AUM (₹39 Cr).
  • Established history (11+ yrs).
  • Top rated.
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 8.43% (top quartile).
  • 1M return: 0.27% (lower mid).
  • Sharpe: 1.73 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (top quartile).
  • Yield to maturity (debt): 5.01% (bottom quartile).
  • Modified duration: 0.54 yrs (upper mid).
  • Average maturity: 0.59 yrs (upper mid).
  • Exit load: 0-1 Years (1%),1 Years and above(NIL).

Below is the key information for PGIM India Credit Risk Fund

PGIM India Credit Risk Fund
Growth
Launch Date 29 Sep 14
NAV (21 Jan 22) ₹15.5876 ↑ 0.00   (0.01 %)
Net Assets (Cr) ₹39 on 31 Dec 21
Category Debt - Credit Risk
AMC Pramerica Asset Managers Private Limited
Rating ☆☆☆☆☆
Risk Moderate
Expense Ratio 1.85
Sharpe Ratio 1.73
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 5,000
Min SIP Investment 1,000
Exit Load 0-1 Years (1%),1 Years and above(NIL)
Yield to Maturity 5.01%
Effective Maturity 7 Months 2 Days
Modified Duration 6 Months 14 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Mar 21₹10,000

PGIM India Credit Risk Fund SIP Returns

   
My Monthly Investment:
₹
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹194,235.
Net Profit of ₹14,235 Invest Now

Returns for PGIM India Credit Risk Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 21 Jan 22

DurationReturns
1 Month 0.3%
3 Month 0.6%
6 Month 4.4%
1 Year 8.4%
3 Year 3%
5 Year 4.2%
10 Year
15 Year
Since launch 6.3%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024
2023
2022
2021
2020
2019
2018
2017
2016
2015
Fund Manager information for PGIM India Credit Risk Fund
NameSinceTenure

Data below for PGIM India Credit Risk Fund as on 31 Dec 21

Asset Allocation
Asset ClassValue
Debt Sector Allocation
SectorValue
Credit Quality
RatingValue
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity

2. Axis Credit Risk Fund

(Erstwhile Axis Fixed Income Opportunities Fund)

To generate stable returns by investing in debt & money market instruments across the yield curve & credit spectrum. However, there is no assurance or guarantee that the investment objective of the Scheme will be achieved. The Scheme does not assure or guarantee any returns

Research Highlights for Axis Credit Risk Fund

  • Bottom quartile AUM (₹367 Cr).
  • Established history (11+ yrs).
  • Rating: 5★ (upper mid).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 7.60% (upper mid).
  • 1M return: -0.18% (bottom quartile).
  • Sharpe: 2.62 (top quartile).
  • Information ratio: 0.00 (upper mid).
  • Yield to maturity (debt): 8.35% (top quartile).
  • Modified duration: 2.95 yrs (bottom quartile).
  • Average maturity: 4.32 yrs (bottom quartile).
  • Exit load: 0-12 Months (1%),12 Months and above(NIL).
  • Top sector: Industrials.
  • Higher exposure to Corporate (bond sector) vs peer median.
  • Debt-heavy allocation (~91%).
  • High-quality debt (AAA/AA ~81%).
  • Largest holding Bihar (Government of) 7.72% (~5.5%).

Below is the key information for Axis Credit Risk Fund

Axis Credit Risk Fund
Growth
Launch Date 15 Jul 14
NAV (31 Mar 26) ₹22.4886 ↑ 0.00   (0.02 %)
Net Assets (Cr) ₹367 on 28 Feb 26
Category Debt - Credit Risk
AMC Axis Asset Management Company Limited
Rating ☆☆☆☆☆
Risk Moderate
Expense Ratio 1.57
Sharpe Ratio 2.62
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 5,000
Min SIP Investment 1,000
Exit Load 0-12 Months (1%),12 Months and above(NIL)
Yield to Maturity 8.35%
Effective Maturity 4 Years 3 Months 25 Days
Modified Duration 2 Years 11 Months 12 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Mar 21₹10,000
31 Mar 22₹10,570
31 Mar 23₹11,057
31 Mar 24₹11,864
31 Mar 25₹12,831
31 Mar 26₹13,806

Axis Credit Risk Fund SIP Returns

   
My Monthly Investment:
₹
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹200,132.
Net Profit of ₹20,132 Invest Now

Returns for Axis Credit Risk Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 21 Jan 22

DurationReturns
1 Month -0.2%
3 Month 1%
6 Month 2.9%
1 Year 7.6%
3 Year 7.7%
5 Year 6.7%
10 Year
15 Year
Since launch 7.2%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024 8.7%
2023 8%
2022 7%
2021 4%
2020 6%
2019 8.2%
2018 4.4%
2017 5.9%
2016 6.4%
2015 9.8%
Fund Manager information for Axis Credit Risk Fund
NameSinceTenure
Devang Shah15 Jul 1411.63 Yr.
Akhil Thakker9 Nov 214.31 Yr.

Data below for Axis Credit Risk Fund as on 28 Feb 26

Asset Allocation
Asset ClassValue
Cash2.8%
Equity5.37%
Debt91.33%
Other0.49%
Debt Sector Allocation
SectorValue
Corporate76.48%
Government14.85%
Cash Equivalent2.8%
Credit Quality
RatingValue
A19.02%
AA61.51%
AAA19.47%
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity
Bihar (Government of) 7.72%
- | -		6%₹20 Cr2,000,000
↑ 2,000,000
Jubilant Bevco Limited
Debentures | -		4%₹16 Cr1,500
Jtpm Metal TRaders Limited
Debentures | -		4%₹16 Cr1,500
Narayana Hrudayalaya Limited
Debentures | -		4%₹15 Cr1,500
Aditya Birla Renewables Limited
Debentures | -		4%₹15 Cr1,500
Altius Telecom Infrastructure Trust
Debentures | -		4%₹15 Cr1,500
Infopark Properties Limited
Debentures | -		4%₹15 Cr1,500
Aditya Birla Digital Fashion Ventures Limited
Debentures | -		4%₹15 Cr1,500
7.24% Gs 2055
Sovereign Bonds | -		4%₹15 Cr1,500,000
↑ 1,500,000
Vedanta Limited
Debentures | -		3%₹12 Cr1,200

3. Aditya Birla Sun Life Savings Fund

The primary objective of the schemes is to generate regular income through investments in debt and money market instruments. Income maybe generated through the receipt of coupon payments or the purchase and sale of securities in the underlying portfolio. The schemes will under normal market conditions, invest its net assets in fixed income securities, money market instruments, cash and cash equivalents.

Research Highlights for Aditya Birla Sun Life Savings Fund

  • Upper mid AUM (₹21,467 Cr).
  • Oldest track record among peers (22 yrs).
  • Rating: 5★ (lower mid).
  • Risk profile: Moderately Low.
  • 1Y return: 6.76% (lower mid).
  • 1M return: 0.44% (top quartile).
  • Sharpe: 2.39 (upper mid).
  • Information ratio: 0.00 (lower mid).
  • Yield to maturity (debt): 7.14% (upper mid).
  • Modified duration: 0.48 yrs (top quartile).
  • Average maturity: 0.55 yrs (top quartile).
  • Exit load: NIL.
  • Top sector: Financial Services.
  • Top bond sector: Corporate.
  • Conservative stance with elevated cash (~43%).
  • High-quality debt (AAA/AA ~100%).
  • Largest holding Aditya BSL Money Mgr Dir Gr (~5.1%).

Below is the key information for Aditya Birla Sun Life Savings Fund

Aditya Birla Sun Life Savings Fund
Growth
Launch Date 16 Apr 03
NAV (31 Mar 26) ₹573.63 ↑ 0.12   (0.02 %)
Net Assets (Cr) ₹21,467 on 28 Feb 26
Category Debt - Ultrashort Bond
AMC Birla Sun Life Asset Management Co Ltd
Rating ☆☆☆☆☆
Risk Moderately Low
Expense Ratio 0.55
Sharpe Ratio 2.39
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 1,000
Min SIP Investment 1,000
Exit Load NIL
Yield to Maturity 7.14%
Effective Maturity 6 Months 18 Days
Modified Duration 5 Months 23 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Mar 21₹10,000
31 Mar 22₹10,417
31 Mar 23₹10,981
31 Mar 24₹11,796
31 Mar 25₹12,712
31 Mar 26₹13,570

Aditya Birla Sun Life Savings Fund SIP Returns

   
My Monthly Investment:
₹
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹200,132.
Net Profit of ₹20,132 Invest Now

Returns for Aditya Birla Sun Life Savings Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 21 Jan 22

DurationReturns
1 Month 0.4%
3 Month 1.3%
6 Month 2.9%
1 Year 6.8%
3 Year 7.3%
5 Year 6.3%
10 Year
15 Year
Since launch 7.4%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024 7.4%
2023 7.9%
2022 7.2%
2021 4.8%
2020 3.9%
2019 7%
2018 8.5%
2017 7.6%
2016 7.2%
2015 9.2%
Fund Manager information for Aditya Birla Sun Life Savings Fund
NameSinceTenure
Sunaina Cunha20 Jun 1411.7 Yr.
Kaustubh Gupta15 Jul 1114.64 Yr.
Monika Gandhi22 Mar 214.94 Yr.

Data below for Aditya Birla Sun Life Savings Fund as on 28 Feb 26

Asset Allocation
Asset ClassValue
Cash42.74%
Debt56.94%
Other0.32%
Debt Sector Allocation
SectorValue
Corporate57.02%
Cash Equivalent26.95%
Government15.71%
Credit Quality
RatingValue
AA30.53%
AAA69.47%
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity
Aditya BSL Money Mgr Dir Gr
Investment Fund | -		5%₹1,101 Cr28,181,297
↑ 28,181,297
Shriram Finance Limited
Debentures | -		3%₹612 Cr60,000
National Bank For Agriculture And Rural Development
Debentures | -		3%₹545 Cr54,000
Bharti Telecom Limited
Debentures | -		2%₹399 Cr40,000
Muthoot Finance Limited
Debentures | -		2%₹351 Cr35,000
Mankind Pharma Limited
Debentures | -		1%₹321 Cr32,000
National Bank For Agriculture And Rural Development
Debentures | -		1%₹303 Cr30,000
Avanse Financial Services Limited
Debentures | -		1%₹300 Cr30,000
Power Finance Corporation Limited
Debentures | -		1%₹297 Cr30,000
Piramal Finance Limited
Debentures | -		1%₹286 Cr28,500
↑ 3,500

4. Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund

(Erstwhile Aditya Birla Sun Life Floating Rate Fund - Short Term)

The primary objective of the schemes is to generate regular income through investment in a portfolio comprising substantially of floating rate debt / money market instruments. The schemes may invest a portion of its net assets in fixed rate debt securities and money market instruments.

Research Highlights for Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund

  • Highest AUM (₹30,778 Cr).
  • Established history (20+ yrs).
  • Rating: 5★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Low.
  • 1Y return: 6.52% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.36% (upper mid).
  • Sharpe: 2.09 (lower mid).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 7.02% (lower mid).
  • Modified duration: 0.63 yrs (lower mid).
  • Average maturity: 0.64 yrs (lower mid).
  • Exit load: NIL.
  • Higher exposure to Financial Services vs peer median.
  • Top bond sector: Corporate.
  • Conservative stance with elevated cash (~58%).
  • High-quality debt (AAA/AA ~100%).
  • Largest holding Indusind Bank Ltd. (~4.6%).

Below is the key information for Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund

Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund
Growth
Launch Date 13 Oct 05
NAV (31 Mar 26) ₹386.727 ↑ 0.07   (0.02 %)
Net Assets (Cr) ₹30,778 on 28 Feb 26
Category Debt - Money Market
AMC Birla Sun Life Asset Management Co Ltd
Rating ☆☆☆☆☆
Risk Low
Expense Ratio 0.35
Sharpe Ratio 2.09
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 1,000
Min SIP Investment 1,000
Exit Load NIL
Yield to Maturity 7.02%
Effective Maturity 7 Months 20 Days
Modified Duration 7 Months 17 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Mar 21₹10,000
31 Mar 22₹10,397
31 Mar 23₹10,985
31 Mar 24₹11,825
31 Mar 25₹12,741
31 Mar 26₹13,571

Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund SIP Returns

   
My Monthly Investment:
₹
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹200,132.
Net Profit of ₹20,132 Invest Now

Returns for Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 21 Jan 22

DurationReturns
1 Month 0.4%
3 Month 1.2%
6 Month 2.7%
1 Year 6.5%
3 Year 7.3%
5 Year 6.3%
10 Year
15 Year
Since launch 6.8%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024 7.4%
2023 7.8%
2022 7.4%
2021 4.8%
2020 3.8%
2019 6.6%
2018 8%
2017 7.9%
2016 6.8%
2015 7.7%
Fund Manager information for Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund
NameSinceTenure
Kaustubh Gupta15 Jul 1114.64 Yr.
Anuj Jain22 Mar 214.94 Yr.
Mohit Sharma1 Apr 178.92 Yr.

Data below for Aditya Birla Sun Life Money Manager Fund as on 28 Feb 26

Asset Allocation
Asset ClassValue
Cash58.14%
Debt41.6%
Other0.26%
Debt Sector Allocation
SectorValue
Corporate50.61%
Cash Equivalent36.34%
Government12.79%
Credit Quality
RatingValue
AAA100%
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity
Indusind Bank Ltd.
Debentures | -		5%₹1,405 Cr30,000
Axis Bank Ltd.
Debentures | -		3%₹947 Cr20,000
↑ 10,000
Federal Bank Ltd.
Debentures | -		3%₹937 Cr20,000
↑ 20,000
National Bank for Agriculture and Rural Development
Domestic Bonds | -		2%₹562 Cr12,000
↑ 12,000
5.63% Gs 2026
Sovereign Bonds | -		2%₹470 Cr47,000,000
Federal Bank Ltd.
Debentures | -		2%₹470 Cr10,000
↑ 10,000
Punjab National Bank
Domestic Bonds | -		2%₹469 Cr10,000
HDFC Bank Ltd.
Debentures | -		2%₹468 Cr10,000
↑ 10,000
Karur Vysya Bank Ltd.
Debentures | -		2%₹467 Cr10,000
↑ 10,000
02/10/2026 Maturing 364 DTB
Sovereign Bonds | -		1%₹388 Cr40,000,000

5. UTI Banking & PSU Debt Fund

The investment objective of the scheme is to generate steady and reasonable income, with low risk and high level of liquidity from a portfolio of predominantly debt & money market securities by Banks and Public Sector Undertakings (PSUs).

Research Highlights for UTI Banking & PSU Debt Fund

  • Lower mid AUM (₹1,099 Cr).
  • Established history (12+ yrs).
  • Rating: 5★ (bottom quartile).
  • Risk profile: Moderate.
  • 1Y return: 6.51% (bottom quartile).
  • 1M return: 0.16% (bottom quartile).
  • Sharpe: 1.24 (bottom quartile).
  • Information ratio: 0.00 (bottom quartile).
  • Yield to maturity (debt): 6.87% (bottom quartile).
  • Modified duration: 1.05 yrs (bottom quartile).
  • Average maturity: 1.14 yrs (bottom quartile).
  • Exit load: NIL.
  • Top bond sector: Corporate.
  • Debt-heavy allocation (~74%).
  • High-quality debt (AAA/AA ~100%).
  • Largest holding Kotak Mahindra Bank Ltd. (~6.5%).

Below is the key information for UTI Banking & PSU Debt Fund

UTI Banking & PSU Debt Fund
Growth
Launch Date 3 Feb 14
NAV (31 Mar 26) ₹22.8155 ↑ 0.00   (0.02 %)
Net Assets (Cr) ₹1,099 on 28 Feb 26
Category Debt - Banking & PSU Debt
AMC UTI Asset Management Company Ltd
Rating ☆☆☆☆☆
Risk Moderate
Expense Ratio 0.54
Sharpe Ratio 1.24
Information Ratio 0
Alpha Ratio 0
Min Investment 5,000
Min SIP Investment 500
Exit Load NIL
Yield to Maturity 6.87%
Effective Maturity 1 Year 1 Month 20 Days
Modified Duration 1 Year 18 Days

Growth of 10,000 investment over the years.

DateValue
31 Mar 21₹10,000
31 Mar 22₹10,357
31 Mar 23₹11,500
31 Mar 24₹12,313
31 Mar 25₹13,272
31 Mar 26₹14,137

UTI Banking & PSU Debt Fund SIP Returns

   
My Monthly Investment:
₹
Investment Tenure:
Years
Expected Annual Returns:
%
Total investment amount is ₹180,000
expected amount after 3 Years is ₹203,125.
Net Profit of ₹23,125 Invest Now

Returns for UTI Banking & PSU Debt Fund

Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR (Compound Annual Growth Rate) basis. as on 21 Jan 22

DurationReturns
1 Month 0.2%
3 Month 0.9%
6 Month 2.3%
1 Year 6.5%
3 Year 7.1%
5 Year 7.2%
10 Year
15 Year
Since launch 7%
Historical performance (Yearly) on absolute basis
YearReturns
2024 7.8%
2023 7.6%
2022 6.7%
2021 10.3%
2020 2.8%
2019 8.9%
2018 -1%
2017 6.8%
2016 6.4%
2015 11.7%
Fund Manager information for UTI Banking & PSU Debt Fund
NameSinceTenure
Anurag Mittal1 Dec 214.25 Yr.

Data below for UTI Banking & PSU Debt Fund as on 28 Feb 26

Asset Allocation
Asset ClassValue
Cash25.29%
Debt74.44%
Other0.27%
Debt Sector Allocation
SectorValue
Corporate62.4%
Government27.89%
Cash Equivalent9.44%
Credit Quality
RatingValue
AAA100%
Top Securities Holdings / Portfolio
NameHoldingValueQuantity
Kotak Mahindra Bank Ltd.
Debentures | -		6%₹71 Cr750,000,000
National Housing Bank
Debentures | -		6%₹61 Cr6,000
Axis Bank Limited
Debentures | -		5%₹55 Cr550
7.38% Gs 2027
Sovereign Bonds | -		5%₹51 Cr500,000,000
Export Import Bank Of India
Debentures | -		5%₹51 Cr5,000
Small Industries Development Bank Of India
Debentures | -		5%₹50 Cr5,000
Power Finance Corporation Limited
Debentures | -		4%₹40 Cr400
National Bank For Agriculture And Rural Development
Debentures | -		4%₹40 Cr4,000
HDFC Bank Limited
Debentures | -		3%₹35 Cr350
Indian Railway Finance Corporation Limited
Debentures | -		3%₹30 Cr300

بہترین ڈیبٹ میوچل فنڈز کا اندازہ کیسے لگایا جائے۔

بہترین قرض کے فنڈز کو منتخب کرنے کے لیے جس میں آپ سرمایہ کاری کرنا چاہتے ہیں، کچھ اہم پیرامیٹرز پر غور کرنا ضروری ہے جیسے کہ اوسط میچورٹی، کریڈٹ کوالٹی، AUM، اخراجات کا تناسب، ٹیکس کا اثر وغیرہ۔ آئیے ایک گہرائی سے جائزہ لیتے ہیں۔ -

1. اوسط میچورٹی/دورانیہ

اوسط میچورٹی ڈیٹ فنڈز میں ایک ضروری پیرامیٹر ہے جسے بعض اوقات سرمایہ کاروں کی طرف سے نظر انداز کیا جاتا ہے، جو اس میں شامل خطرات پر غور کیے بغیر طویل مدت تک سرمایہ کاری کرتے ہیں۔ سرمایہ کاروں کو اپنے ڈیٹ فنڈ کی سرمایہ کاری کا فیصلہ اس کی میچورٹی مدت کی بنیاد پر کرنا ہوتا ہے، سرمایہ کاری کی مدت کو ڈیٹ فنڈ کی میچورٹی مدت کے ساتھ ملانا یہ یقینی بنانے کا ایک اچھا طریقہ ہے کہ آپ غیر ضروری خطرہ مول نہ لیں۔ اس طرح، یہ مشورہ دیا جاتا ہے کہ ڈیٹ فنڈز میں زیادہ سے زیادہ رسک ریٹرن حاصل کرنے کے لیے، سرمایہ کاری کرنے سے پہلے، ڈیٹ فنڈ کی اوسط میچورٹی جان لیں۔ اوسط میچورٹی (دورانیہ اسی طرح کا عنصر ہے) کو دیکھنا ضروری ہے، مثال کے طور پر، ایک مائع فنڈ کی اوسط میچورٹی چند دنوں سے لے کر شاید ایک ماہ تک ہو سکتی ہے، اس کا مطلب یہ ہوگا کہ یہ ایک ایسے سرمایہ کار کے لیے بہترین آپشن ہے جو تلاش کر رہا ہے۔ چند دنوں کے لیے پیسہ لگانا۔ اسی طرح، اگر آپ ایک سال کے ٹائم فریم کو دیکھ رہے ہیں۔سرمایہ کاری کا منصوبہ پھر، ایک مختصر مدت کے قرض فنڈ مثالی ہو سکتا ہے.

2. شرح سود کا منظرنامہ

ڈیٹ فنڈز میں مارکیٹ کے ماحول کو سمجھنا بہت ضروری ہے جو شرح سود اور اس کے اتار چڑھاو سے متاثر ہوتے ہیں۔ جب معیشت میں شرح سود بڑھ جاتی ہے تو بانڈ کی قیمت گرتی ہے اور اس کے برعکس۔ اس کے علاوہ، اس وقت کے دوران جب شرح سود میں اضافہ ہوتا ہے، نئے بانڈز پرانے بانڈز سے زیادہ پیداوار کے ساتھ مارکیٹ میں جاری کیے جاتے ہیں، جس سے وہ پرانے بانڈز کم قیمت کے ہوتے ہیں۔ لہذا، سرمایہ کار مارکیٹ میں نئے بانڈز کی طرف زیادہ متوجہ ہوتے ہیں اور پرانے بانڈز کی دوبارہ قیمتوں کا تعین بھی ہوتا ہے۔ اگر کسی ڈیٹ فنڈ میں اس طرح کے "پرانے بانڈز" کی نمائش ہو رہی ہے تو جب شرح سود میں اضافہ ہوتا ہے،نہیں ہیں قرض فنڈ پر منفی اثر پڑے گا۔ مزید برآں، چونکہ قرض کے فنڈز شرح سود میں اتار چڑھاؤ کا شکار ہوتے ہیں، اس سے فنڈ پورٹ فولیو میں بنیادی بانڈز کی قیمتوں میں خلل پڑتا ہے۔ مثال کے طور پر، سود کی بڑھتی ہوئی شرحوں کے دوران طویل مدتی قرض کے فنڈز زیادہ خطرے میں ہوتے ہیں۔ اس وقت کے دوران قلیل مدتی سرمایہ کاری کا منصوبہ بنانے سے آپ کی شرح سود کے خطرات کم ہو جائیں گے۔

اگر کسی کو شرح سود کا اچھی طرح علم ہے اور وہ اس کی نگرانی کر سکتا ہے تو کوئی اس سے فائدہ بھی اٹھا سکتا ہے۔ گرتی ہوئی شرح سود کی مارکیٹ میں، طویل مدتی قرض کے فنڈز ایک اچھا انتخاب ہوگا۔ تاہم، شرح سود میں اضافے کے دوران، مختصر مدت کے فنڈز جیسے کم اوسط میچورٹی والے فنڈز میں ہونا دانشمندی ہوگی،الٹرا شارٹ ٹرم فنڈ یا یہاں تک کہ مائع فنڈز۔

3. موجودہ پیداوار یا پورٹ فولیو کی پیداوار

پیداوار پورٹ فولیو میں بانڈز سے پیدا ہونے والی سود کی آمدنی کا ایک پیمانہ ہے۔ وہ فنڈز جو قرض یا بانڈز میں سرمایہ کاری کرتے ہیں جن کی شرح زیادہ ہے۔کوپن کی شرح (یا پیداوار) کی مجموعی پورٹ فولیو کی پیداوار زیادہ ہوگی۔ پختگی کی پیداوار (ytmقرض میوچل فنڈ کا ) فنڈ کی چل رہی پیداوار کی نشاندہی کرتا ہے۔ YTM کی بنیاد پر قرض کے فنڈز کا موازنہ کرتے وقت، اس حقیقت کو بھی دیکھنا چاہیے کہ اضافی پیداوار کیسے حاصل ہو رہی ہے۔ کیا یہ کم پورٹ فولیو کے معیار کی قیمت پر ہے؟ اتنے اچھے معیار کے آلات میں سرمایہ کاری کے اپنے مسائل ہیں۔ آپ قرض فنڈ میں سرمایہ کاری ختم نہیں کرنا چاہتے جس میں ایسے بانڈز یا سیکیورٹیز ہوں جو ہو سکتی ہیں۔طے شدہ بعد میں. لہذا، ہمیشہ پورٹ فولیو کی پیداوار کو دیکھیں اور اسے کریڈٹ کے معیار کے ساتھ متوازن رکھیں۔

How-to-select-best-debt-funds

4. پورٹ فولیو کا کریڈٹ کوالٹی

بہترین ڈیٹ فنڈز میں سرمایہ کاری کرنے کے لیے، بانڈز اور ڈیٹ سیکیورٹیز کے کریڈٹ کوالٹی کو چیک کرنا ایک ضروری پیرامیٹر ہے۔ بانڈز کو مختلف ایجنسیوں کی طرف سے ان کی رقم واپس کرنے کی صلاحیت کی بنیاد پر کریڈٹ ریٹنگ تفویض کی جاتی ہے۔ AAA ریٹنگ والا بانڈ بہترین کریڈٹ ریٹنگ سمجھا جاتا ہے اور اس کا مطلب ایک محفوظ اور محفوظ سرمایہ کاری بھی ہے۔ اگر کوئی صحیح معنوں میں حفاظت چاہتا ہے اور اسے بہترین قرض فنڈ کے انتخاب میں سب سے اہم پیرامیٹر سمجھتا ہے، تو بہت ہی اعلیٰ معیار کے قرض کے آلات (AAA یا AA+) والے فنڈ میں جانا مطلوبہ آپشن ہو سکتا ہے۔

5. انتظام کے تحت اثاثے (AUM)

بہترین قرض فنڈز کا انتخاب کرتے وقت یہ سب سے اہم پیرامیٹر ہے۔ AUM تمام سرمایہ کاروں کے ذریعہ کسی خاص اسکیم میں لگائی گئی کل رقم ہے۔ چونکہ، زیادہ ترباہمی چندہڈیٹ فنڈز میں کل AUM کی سرمایہ کاری کی جاتی ہے، سرمایہ کاروں کو اسکیم کے اثاثوں کو منتخب کرنے کی ضرورت ہوتی ہے جن میں کافی AUM ہو۔ ایک ایسے فنڈ میں ہونا جس میں کارپوریٹس کا بڑا ایکسپوژر ہو، خطرناک ہوسکتا ہے، کیونکہ ان کی واپسی بڑی ہوسکتی ہے جس سے فنڈ کی مجموعی کارکردگی متاثر ہوسکتی ہے۔

6. اخراجات کا تناسب

ڈیٹ فنڈز میں ایک اہم عنصر جس پر غور کیا جائے وہ اس کے اخراجات کا تناسب ہے۔ اخراجات کا زیادہ تناسب فنڈز کی کارکردگی پر بڑا اثر ڈالتا ہے۔ مثال کے طور پر، مائع فنڈز میں سب سے کم اخراجات کا تناسب ہوتا ہے جو 50 bps تک ہوتا ہے (BPS شرح سود کی پیمائش کرنے کے لیے ایک یونٹ ہے جس میں ایک bps 1% کے 1/100th کے برابر ہے) جبکہ دیگر قرض فنڈز 150 bps تک چارج کر سکتے ہیں۔ لہذا ایک قرض میوچل فنڈ کے درمیان انتخاب کرنے کے لیے، انتظامی فیس یا فنڈ چلانے کے اخراجات پر غور کرنا ضروری ہے۔

7. ٹیکس کے اثرات

ڈیبٹ فنڈز انڈیکسیشن فوائد کے ساتھ طویل مدتی سرمائے کے فوائد (3 سال سے زیادہ) کا فائدہ پیش کرتے ہیں۔ اور قلیل مدتی سرمایہ نفع (3 سال سے کم) پر 30% ٹیکس لگایا جاتا ہے۔

ایک سرمایہ کار کے طور پر غور کرنے کی چیزیں

1. فنڈ کے مقاصد

ڈیبٹ فنڈ کا مقصد مختلف قسم کی سیکیورٹیز کے متنوع پورٹ فولیو کو برقرار رکھ کر زیادہ سے زیادہ منافع کمانا ہے۔ آپ ان سے توقع کر سکتے ہیں کہ وہ پیش قیاسی انداز میں کارکردگی کا مظاہرہ کریں۔ یہی وجہ ہے کہ قرض کے فنڈز قدامت پسند سرمایہ کاروں میں مقبول ہیں۔

2. فنڈ کی اقسام

ڈیبٹ فنڈز کو مزید مختلف زمروں میں تقسیم کیا گیا ہے جیسے مائع فنڈز،ماہانہ آمدنی کا منصوبہ (MIP)، فکسڈ میچورٹی پلانز (FMP)،ڈائنامک بانڈ فنڈز، انکم فنڈز، کریڈٹ مواقع فنڈز، GILT فنڈز، شارٹ ٹرم فنڈز اور الٹرا شارٹ ٹرم فنڈز۔

3. خطرات

قرض کے فنڈز بنیادی طور پر شرح سود کے خطرے، کریڈٹ رسک، اورلیکویڈیٹی خطرہ سود کی شرح کی مجموعی نقل و حرکت کی وجہ سے فنڈ کی قیمت میں اتار چڑھاؤ آ سکتا ہے۔ جاری کنندہ کے ذریعہ سود اور پرنسپل کی ادائیگی میں ڈیفالٹ کا خطرہ ہے۔ لیکویڈیٹی کا خطرہ اس وقت ہوتا ہے جب فنڈ مینیجر مانگ کی کمی کی وجہ سے بنیادی سیکیورٹی فروخت کرنے سے قاصر ہوتا ہے۔

4. لاگت

ڈیبٹ فنڈز آپ کے پیسے کا انتظام کرنے کے لیے اخراجات کا تناسب لیتے ہیں۔ اب تکSEBI نے اخراجات کے تناسب کی بالائی حد کو 2.25% لازمی قرار دیا تھا (ضابطوں کے ساتھ وقتاً فوقتاً تبدیل ہو سکتا ہے۔)

5. سرمایہ کاری افق

مائع فنڈز کے لیے 3 ماہ سے 1 سال کی سرمایہ کاری مثالی ہوگی۔ اگر آپ کے پاس 2 سے 3 سال کا طویل افق ہے، تو آپ مختصر مدت کے بانڈ فنڈز کے لیے جا سکتے ہیں۔

6. مالی اہداف

ڈیبٹ فنڈز کا استعمال مختلف اہداف حاصل کرنے کے لیے کیا جا سکتا ہے جیسے اضافی آمدنی حاصل کرنا یا لیکویڈیٹی کے مقصد کے لیے۔

آن لائن بہترین ڈیبٹ فنڈز میں سرمایہ کاری کیسے کریں؟

  1. Fincash.com پر لائف ٹائم کے لیے مفت انویسٹمنٹ اکاؤنٹ کھولیں۔

  2. اپنی رجسٹریشن اور KYC کا عمل مکمل کریں۔

  3. دستاویزات اپ لوڈ کریں (PAN، آدھار، وغیرہ)۔اور، آپ سرمایہ کاری کے لیے تیار ہیں!

    شروع کرنے کے

نتیجہ

ڈیبٹ فنڈز آپ کے پیسے کی سرمایہ کاری کرنے اور آپ کے مماثل متعلقہ پروڈکٹ کو منتخب کرکے مستقل بنیادوں پر آمدنی پیدا کرنے کا ایک بہترین طریقہ ہے۔رسک پروفائل. لہذا، سرمایہ کار جو مستقل آمدنی پیدا کرنا چاہتے ہیں یا قرض کی منڈیوں سے فائدہ اٹھانا چاہتے ہیں، 2022 - 2023 کے لیے اوپر دیے گئے بہترین قرض فنڈز پر غور کر سکتے ہیں اور سرمایہ کاری شروع کر سکتے ہیں!_

Disclaimer:
یہاں فراہم کردہ معلومات کے درست ہونے کو یقینی بنانے کے لیے تمام کوششیں کی گئی ہیں۔ تاہم، ڈیٹا کی درستگی کے حوالے سے کوئی ضمانت نہیں دی جاتی ہے۔ براہ کرم کوئی بھی سرمایہ کاری کرنے سے پہلے اسکیم کی معلومات کے دستاویز کے ساتھ تصدیق کریں۔

You Might Also Like

How helpful was this page ?
☆☆☆☆☆ Rated 4.5, based on 164 reviews.
POST A COMMENT

Amol Vyas, posted on 14 Jan 19 5:50 PM

The article is nice and informative but it could be in more simple words because lot of people have much less knowledge in such sector

1 - 1 of 1
Get it on Google Play
PRODUCT SOLUTIONS
MUTUAL FUNDS
TOP FUNDS
CALCULATORS
ABOUT US
CONNECT WITH US
Shepard Technologies Pvt. Ltd : 1808, Solus, Hiranandani Estate, Thane, Maharashtra - 400607

AMFI Registration No. 112358 | CIN: U74999MH2016PTC282153

Mutual fund investments are subject to market risks. Please read the scheme information and other related documents carefully before investing. Past performance is not indicative of future returns. Please consider your specific investment requirements before choosing a fund, or designing a portfolio that suits your needs.

Shepard Technologies Pvt. Ltd. (with ARN code 112358) makes no warranties or representations, express or implied, on products offered through the platform. It accepts no liability for any damages or losses, however caused, in connection with the use of, or on the reliance of its product or related services. Terms and conditions of the website are applicable.

©2026 Shepard Technologies Private Limited. All Rights Reserved