+91-22-48913909তরল তহবিল বনাম ঋণ তহবিল
অনেক মানুষ সবসময় বিভ্রান্ত হয় কিনাঋণ তহবিল এবংতরল তহবিল ভিন্ন. যাইহোক, এটা হয় না. ঋণ তহবিল উল্লেখ করুনপারস্পরিক তহবিল যে শ্রেণীতে অর্থের সমষ্টিগত পুল স্থিরভাবে বিনিয়োগ করেআয় সিকিউরিটিজ তরল তহবিল হল ঋণ তহবিল স্কিমের একটি উপসেট যা তার তহবিলকে নির্দিষ্ট সিকিউরিটিতে বিনিয়োগ করে যার মেয়াদ খুব কম থাকে। যদিও ঋণ তহবিল মূল শ্রেণী এবং তরল তহবিল এটির একটি উপসেট; তরল তহবিল এবং অন্যান্য বিভাগের মধ্যে অনেক পার্থক্য রয়েছেনির্দিষ্ট আয় মিউচুয়াল ফান্ড স্কিম। সুতরাং, আসুন রিটার্ন, ঝুঁকি,অন্তর্নিহিত এই নিবন্ধের মাধ্যমে সম্পদ পোর্টফোলিও এবং আরও অনেক কিছু।
Talk to our investment specialist
ঋণ তহবিল কি?
ঋণ তহবিল বিভিন্ন স্থির আয়ের উপকরণে তার করপাস বিনিয়োগ করে। এই যন্ত্রগুলির মধ্যে কিছু যা ঋণ তহবিল তার কর্পাস বিনিয়োগ করে ট্রেজারি বিল, সরকার অন্তর্ভুক্তবন্ড, কর্পোরেট বন্ড, সরকারি সিকিউরিটিজ, বাণিজ্যিক কাগজপত্র, জমার শংসাপত্র, এবং আরও অনেক কিছু। পোর্টফোলিওর অংশ গঠনকারী অন্তর্নিহিত সিকিউরিটিগুলির পরিপক্কতার প্রোফাইলের উপর নির্ভর করে ঋণ তহবিলগুলিকে বিভিন্ন বিভাগে শ্রেণীবদ্ধ করা হয়। এই বিভাগগুলি হল তরল তহবিল,স্বল্পমেয়াদী তহবিল, অতি স্বল্পমেয়াদী তহবিল,গিল্ট ফান্ড,ডায়নামিক বন্ড ফান্ড এবং তাই নিম্নমানের মানুষ-ঝুকিপুন্ন ক্ষুধা ডেট ফান্ডে বিনিয়োগ করতে বেছে নিতে পারেন। এটি বিনিয়োগকারীদের জন্যও উপযুক্ত যাদের বিনিয়োগের মেয়াদ স্বল্প ও মধ্যমেয়াদী।
তরল তহবিল কি?
লিকুইড ফান্ড হল ঋণ তহবিলের একটি উপসেট। তরল তহবিল তার পোর্টফোলিওর একটি বড় কর্পাস স্থির আয়ের সিকিউরিটিগুলিতে বিনিয়োগ করে যার পরিপক্কতার মেয়াদ খুব কম। এই সিকিউরিটিজের পরিপক্কতা 91 দিনের কম বা সমান। তরল তহবিলগুলিকে মিউচুয়াল ফান্ডের অন্যতম নিরাপদ উপায় হিসাবে বিবেচনা করা হয়। তাদের মধ্যে অলস তহবিল থাকা মানুষব্যাংক অ্যাকাউন্টগুলি আরও আয় উপার্জনের জন্য তরল তহবিলে বিনিয়োগ করতে বেছে নিতে পারে। উপরন্তু, এই স্কিমগুলি a এর তুলনায় আরও বেশি রাজস্ব আয় করেসঞ্চয় অ্যাকাউন্ট.
লিকুইড ফান্ড বনাম ডেট ফান্ড: পার্থক্য জানুন
যদিও তরল তহবিল এখনও ঋণ তহবিলের একটি অংশ, তবে অন্যান্য ঋণ তহবিল বিভাগের তুলনায় এর নিজস্ব বৈশিষ্ট্য রয়েছে। সুতরাং, আমাদের এই পার্থক্য বুঝতে দিনভিত্তি বিভিন্ন পরামিতি।
অন্তর্নিহিত সম্পদের পরিপক্কতা প্রোফাইল
প্রাইমারীর একজনফ্যাক্টর যা একটি তরল তহবিলকে আলাদা করে এবং একটি ঋণ তহবিল হল এর অন্তর্নিহিত পোর্টফোলিও। একটি তরল তহবিলের পোর্টফোলিওর অংশ গঠনকারী নির্দিষ্ট আয়ের সিকিউরিটিগুলির সর্বাধিক পরিপক্কতার প্রোফাইল 91 দিনের কম বা সমান থাকে। উপরন্তু, এই সিকিউরিটিগুলি সাধারণত পরিপক্কতা পর্যন্ত রাখা হয়। যাইহোক, এই সীমাবদ্ধতা অন্যান্য ঋণ তহবিলের ক্ষেত্রে প্রযোজ্য নয়। ঋণ তহবিলের অংশ গঠনকারী অন্তর্নিহিত সম্পদের পরিপক্কতা প্রোফাইল তহবিলের অন্তর্নিহিত উদ্দেশ্যের উপর ভিত্তি করে স্বল্প এবং দীর্ঘমেয়াদী উপকরণগুলির সংমিশ্রণ হতে পারে।
রিটার্নস
তরল তহবিলের ক্ষেত্রে রিটার্ন স্থিতিশীল বলে বিবেচিত হয় কারণ তারা স্থিতিশীল রিটার্ন তৈরি করে। যাইহোক, অন্যান্য ঋণ তহবিলে, দেশে সুদের হারের গতিবিধির উপর নির্ভর করে রিটার্নগুলি ওঠানামা করে বলে মনে করা হয়।
তারল্য
তরল তহবিল উচ্চ আছে বলে মনে করা হয়তারল্য অন্যান্য মিউচুয়াল ফান্ড স্কিমের তুলনায়। অনেকএএমসি এমনকি তাত্ক্ষণিক বিকল্প অফারমুক্তি তরল তহবিলের ক্ষেত্রে। তাত্ক্ষণিক মুক্তির মাধ্যমেসুবিধা, লোকেরা অর্ডার দেওয়ার সময় থেকে 30 মিনিটের মধ্যে তাদের অর্থ ব্যাঙ্ক অ্যাকাউন্টে পেতে পারে। বিপরীতে, অন্যান্য ঋণ তহবিলের ক্ষেত্রে, তারল্য তহবিলের মতো বেশি নয়। অর্ডার দেওয়ার পরের কর্মদিবসে লোকেরা তাদের মেয়াদপূর্তির আয় পাবে।
ঝুঁকি
তরল তহবিলের ক্ষেত্রে ঝুঁকির উপাদান কম। এর কারণ হল অন্তর্নিহিত সিকিউরিটির মেয়াদপূর্তির মেয়াদ খুবই কম যার কারণে তারা কম সুদের হার এবং ক্রেডিট ঝুঁকি বহন করে। উপরন্তু, এই সিকিউরিটিগুলি সাধারণত ট্রেডিংয়ের পরিবর্তে পরিপক্কতা পর্যন্ত রাখা হয়। অন্যদিকে, অন্যান্য ঋণ উপকরণ ক্রেডিট এবং সুদের হার উভয় ঝুঁকির জন্য উন্মুক্ত। ফলস্বরূপ, অন্যান্য ঋণ তহবিল স্কিমগুলি তরল তহবিলের তুলনায় বেশি ঝুঁকি বহন করে।
ট্যাক্সেশন
যেহেতু, তরল তহবিল ঋণ তহবিলের একটি অংশ, তাই ঋণ তহবিলের ট্যাক্সেশন প্রভাব এমনকি তরল তহবিলের ক্ষেত্রেও প্রযোজ্য। ঋণ তহবিলের ক্ষেত্রে, স্বল্পমেয়াদীমূলধন অর্জন প্রযোজ্য যদি ক্রয়ের তারিখ থেকে তিন বছরের মধ্যে বিনিয়োগ খালাস করা হয় এবং দীর্ঘমেয়াদীমূলধন লাভ প্রযোজ্য যদি বিনিয়োগটি ক্রয়ের তারিখ থেকে তিন বছর পরে খালাস করা হয়। স্বল্পমেয়াদী মূলধন লাভ ব্যক্তির নিয়মিত ট্যাক্স স্ল্যাব অনুযায়ী করযোগ্য; দীর্ঘমেয়াদী মূলধন লাভ সূচক সুবিধা সহ 20% হারে করযোগ্য।
নীচে দেওয়া সারণী ঋণ তহবিল এবং তরল তহবিলের মধ্যে তুলনা সংক্ষিপ্ত করে।
| পরামিতি | তরল তহবিল | ঋণ তহবিল |
|---|---|---|
| অন্তর্নিহিত সম্পদের পরিপক্কতা প্রোফাইল | সম্পদের পরিপক্কতার প্রোফাইল 91 দিনের কম বা সমান | অন্তর্নিহিত সম্পদের পরিপক্কতার প্রোফাইলে এমন কোন মানদণ্ড নেই |
| রিটার্নস | সাধারণত স্থিতিশীল রিটার্ন | সুদের হার পরিস্থিতির উপর নির্ভর করে ওঠানামা চালিয়ে যান |
| তারল্য | উচ্চ তারল্য | লিকুইড ফান্ডের তুলনায় কম |
| ঝুঁকি | অন্যান্য ঋণ তহবিলের তুলনায় কম | তরল তহবিলের তুলনায় উচ্চ |
| ট্যাক্সেশন | ঋণ তহবিল হিসাবে একই | স্বল্পমেয়াদী: ব্যক্তির স্ল্যাব হার অনুযায়ী কর ধার্যদীর্ঘ মেয়াদী: 20% হারে ট্যাক্স করা হয়েছে এবং কর সুবিধা ছিল |
2022 সালে বিনিয়োগের জন্য সেরা তহবিল
ঋণ তহবিল এবং তরল তহবিলের মধ্যে পার্থক্যকারী কারণগুলি দেখার পরে, আপনি কিছু সেরা তহবিল দেখতে পারেন যা আপনার প্রয়োজনীয়তা অনুসারে তরল তহবিল বিভাগ এবং ঋণ তহবিল বিভাগের অধীনে বিনিয়োগের জন্য বিবেচনা করা যেতে পারে।
সেরা ঋণ তহবিল
Fund NAV Net Assets (Cr) 3 MO (%) 6 MO (%) 1 YR (%) 3 YR (%) 2024 (%) Debt Yield (YTM) Mod. Duration Eff. Maturity Axis Credit Risk Fund Growth ₹22.2446
↑ 0.01 ₹366 1.9 3.7 8.8 7.9 8 8.06% 2Y 3M 29D 2Y 8M 16D PGIM India Credit Risk Fund Growth ₹15.5876
↑ 0.00 ₹39 0.6 4.4 8.4 3 5.01% 6M 14D 7M 2D UTI Banking & PSU Debt Fund Growth ₹22.5911
↑ 0.01 ₹812 1.4 2.8 7.9 7.4 7.6 6.46% 1Y 5M 5D 1Y 7M 20D HDFC Banking and PSU Debt Fund Growth ₹23.6361
↑ 0.00 ₹5,835 1.4 2.4 7.5 7.4 7.9 6.81% 3Y 2M 8D 4Y 6M 14D Aditya Birla Sun Life Savings Fund Growth ₹565.75
↑ 0.25 ₹24,129 1.5 3.1 7.4 7.5 7.9 6.66% 5M 23D 6M 18D Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 26 Dec 25 Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased
Commentary Axis Credit Risk Fund PGIM India Credit Risk Fund UTI Banking & PSU Debt Fund HDFC Banking and PSU Debt Fund Aditya Birla Sun Life Savings Fund Point 1 Bottom quartile AUM (₹366 Cr). Bottom quartile AUM (₹39 Cr). Lower mid AUM (₹812 Cr). Upper mid AUM (₹5,835 Cr). Highest AUM (₹24,129 Cr). Point 2 Established history (11+ yrs). Established history (11+ yrs). Established history (11+ yrs). Established history (11+ yrs). Oldest track record among peers (22 yrs). Point 3 Top rated. Rating: 5★ (upper mid). Rating: 5★ (lower mid). Rating: 5★ (bottom quartile). Rating: 5★ (bottom quartile). Point 4 Risk profile: Moderate. Risk profile: Moderate. Risk profile: Moderate. Risk profile: Moderately Low. Risk profile: Moderately Low. Point 5 1Y return: 8.78% (top quartile). 1Y return: 8.43% (upper mid). 1Y return: 7.89% (lower mid). 1Y return: 7.49% (bottom quartile). 1Y return: 7.45% (bottom quartile). Point 6 1M return: 0.41% (top quartile). 1M return: 0.27% (lower mid). 1M return: 0.21% (bottom quartile). 1M return: 0.02% (bottom quartile). 1M return: 0.40% (upper mid). Point 7 Sharpe: 2.77 (upper mid). Sharpe: 1.73 (lower mid). Sharpe: 1.66 (bottom quartile). Sharpe: 1.00 (bottom quartile). Sharpe: 3.69 (top quartile). Point 8 Information ratio: 0.00 (top quartile). Information ratio: 0.00 (upper mid). Information ratio: 0.00 (lower mid). Information ratio: 0.00 (bottom quartile). Information ratio: 0.00 (bottom quartile). Point 9 Yield to maturity (debt): 8.06% (top quartile). Yield to maturity (debt): 5.01% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 6.46% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 6.81% (upper mid). Yield to maturity (debt): 6.66% (lower mid). Point 10 Modified duration: 2.33 yrs (bottom quartile). Modified duration: 0.54 yrs (upper mid). Modified duration: 1.43 yrs (lower mid). Modified duration: 3.19 yrs (bottom quartile). Modified duration: 0.48 yrs (top quartile). Axis Credit Risk Fund
PGIM India Credit Risk Fund
UTI Banking & PSU Debt Fund
HDFC Banking and PSU Debt Fund
Aditya Birla Sun Life Savings Fund
সেরা তরল তহবিল
Fund NAV Net Assets (Cr) 1 MO (%) 3 MO (%) 6 MO (%) 1 YR (%) 2024 (%) Debt Yield (YTM) Mod. Duration Eff. Maturity Indiabulls Liquid Fund Growth ₹2,596.37
↑ 0.34 ₹183 0.5 1.4 2.9 6.6 7.4 5.88% 1M 20D 1M 21D PGIM India Insta Cash Fund Growth ₹349.468
↑ 0.05 ₹557 0.5 1.4 2.9 6.5 7.3 5.96% 1M 11D 1M 13D JM Liquid Fund Growth ₹73.2202
↑ 0.01 ₹2,851 0.5 1.4 2.8 6.4 7.2 5.91% 1M 10D 1M 14D Axis Liquid Fund Growth ₹2,989.48
↑ 0.41 ₹37,358 0.5 1.5 2.9 6.6 7.4 5.98% 1M 9D 1M 12D Invesco India Liquid Fund Growth ₹3,690.01
↑ 0.55 ₹15,709 0.5 1.5 2.9 6.5 7.4 5.94% 1M 10D 1M 10D Note: Returns up to 1 year are on absolute basis & more than 1 year are on CAGR basis. as on 26 Dec 25 Research Highlights & Commentary of 5 Funds showcased
Commentary Indiabulls Liquid Fund PGIM India Insta Cash Fund JM Liquid Fund Axis Liquid Fund Invesco India Liquid Fund Point 1 Bottom quartile AUM (₹183 Cr). Bottom quartile AUM (₹557 Cr). Lower mid AUM (₹2,851 Cr). Highest AUM (₹37,358 Cr). Upper mid AUM (₹15,709 Cr). Point 2 Established history (14+ yrs). Established history (18+ yrs). Oldest track record among peers (28 yrs). Established history (16+ yrs). Established history (19+ yrs). Point 3 Top rated. Rating: 5★ (upper mid). Rating: 5★ (lower mid). Rating: 4★ (bottom quartile). Rating: 4★ (bottom quartile). Point 4 Risk profile: Low. Risk profile: Low. Risk profile: Low. Risk profile: Low. Risk profile: Low. Point 5 1Y return: 6.58% (upper mid). 1Y return: 6.55% (lower mid). 1Y return: 6.44% (bottom quartile). 1Y return: 6.59% (top quartile). 1Y return: 6.55% (bottom quartile). Point 6 1M return: 0.46% (lower mid). 1M return: 0.45% (bottom quartile). 1M return: 0.45% (bottom quartile). 1M return: 0.46% (upper mid). 1M return: 0.46% (top quartile). Point 7 Sharpe: 3.30 (upper mid). Sharpe: 3.19 (bottom quartile). Sharpe: 2.52 (bottom quartile). Sharpe: 3.40 (top quartile). Sharpe: 3.20 (lower mid). Point 8 Information ratio: -0.88 (bottom quartile). Information ratio: -0.18 (lower mid). Information ratio: -1.88 (bottom quartile). Information ratio: 0.00 (top quartile). Information ratio: 0.00 (upper mid). Point 9 Yield to maturity (debt): 5.88% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 5.96% (upper mid). Yield to maturity (debt): 5.91% (bottom quartile). Yield to maturity (debt): 5.98% (top quartile). Yield to maturity (debt): 5.94% (lower mid). Point 10 Modified duration: 0.14 yrs (bottom quartile). Modified duration: 0.11 yrs (bottom quartile). Modified duration: 0.11 yrs (upper mid). Modified duration: 0.11 yrs (top quartile). Modified duration: 0.11 yrs (lower mid). Indiabulls Liquid Fund
PGIM India Insta Cash Fund
JM Liquid Fund
Axis Liquid Fund
Invesco India Liquid Fund
কীভাবে অনলাইনে ঋণ তহবিলে বিনিয়োগ করবেন?
Fincash.com এ আজীবনের জন্য বিনামূল্যে বিনিয়োগ অ্যাকাউন্ট খুলুন।
আপনার রেজিস্ট্রেশন এবং KYC প্রক্রিয়া সম্পূর্ণ করুন
নথি আপলোড করুন (প্যান, আধার, ইত্যাদি)।এবং, আপনি বিনিয়োগ করতে প্রস্তুত!
উপসংহার
সুতরাং, এটা বলা যেতে পারে যে এটি উভয় তহবিলের নিজস্ব যোগ্যতা এবং ত্রুটি রয়েছে। যাইহোক, এটি শেষ পর্যন্ত ব্যক্তিদের উপর নির্ভর করে কোন স্কিম বেছে নেবেন। কোনো স্কিম বেছে নেওয়ার আগে লোকেদের মূল্যায়ন করতে হবে যে তহবিলের উদ্দেশ্য তাদের উদ্দেশ্যের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ কিনা। এছাড়াও, লোকেদের আগে স্কিমের পদ্ধতিগুলি সম্পূর্ণরূপে বোঝা উচিতবিনিয়োগ এটা. তারা এমনকি একটি পরামর্শ করতে পারেনআর্থিক উপদেষ্টা তাদের বিনিয়োগ তাদের সর্বোচ্চ রিটার্ন দেয় তা নিশ্চিত করতে।
এখানে প্রদত্ত তথ্য সঠিক কিনা তা নিশ্চিত করার জন্য সমস্ত প্রচেষ্টা করা হয়েছে। যাইহোক, তথ্যের সঠিকতা সম্পর্কে কোন গ্যারান্টি দেওয়া হয় না। কোনো বিনিয়োগ করার আগে স্কিমের তথ্য নথির সাথে যাচাই করুন।
You Might Also Like
SBI Equity Hybrid Fund Vs ICICI Prudential Equity And Debt Fund
HDFC Balanced Advantage Fund Vs ICICI Prudential Equity And Debt Fund
ICICI Prudential Equity And Debt Fund Vs HDFC Balanced Advantage Fund
ICICI Prudential Equity And Debt Fund Vs ICICI Prudential Balanced Advantage Fund
Liquid Funds Vs Savings Account: Where To Park Your Idle Cash?
AMFI Registration No. 112358 | CIN: U74999MH2016PTC282153
Shepard Technologies Pvt. Ltd. (with ARN code 112358) makes no warranties or representations, express or implied, on products offered through the platform. It accepts no liability for any damages or losses, however caused, in connection with the use of, or on the reliance of its product or related services. Terms and conditions of the website are applicable.
©2025 Shepard Technologies Private Limited. All Rights Reserved